Prezzo di Offerta. 100% del Valore Nominale (vale a dire 1.000 Euro) ammontare inclusivo delle commissioni per il Collocatore. Si veda la descrizione del Prezzo di Offerta nella Sezione Metodo di Valutazione dei Titoli - Scomposizione del Prezzo di Emissione/Offerta.
Prezzo di Offerta. La determinazione del Prezzo di Offerta avverrà al termine dell’Offerta Pubblica Globale di Sottoscrizione. Detta determinazione dovrà tenere conto tra l’altro: (i) delle condizioni del mercato mobiliare domestico ed internazio- nale; (ii) della quantità e qualità delle manifestazioni di interesse ricevute dagli Investitori Istituzionali; e (iii) della quan- tità della domanda ricevuta nell’ambito dell’Offerta Pubblica. La Società, anche sulla base di analisi svolte dai Coordinatori dell’Offerta Pubblica Globale di Sottoscrizione, al fine esclusivo di consentire la raccolta di manifestazioni di interesse da parte degli Investitori Istituzionali nell’ambito del Col- locamento Istituzionale, ha individuato, sentiti i Coordinatori dell’Offerta Pubblica Globale di Sottoscrizione, un intervallo di prezzo delle Azioni (l’“Intervallo di Prezzo”) tra un valore minimo non vincolante ai fini della determinazione del Prezzo di Offerta pari ad Euro 5,75 per Azione ed un valore massimo vincolante ai fini della determinazione del Prezzo di Offerta pari ad Euro 7,00 per Azione, corrispondente ad una valorizzazione della società compresa tra un minimo di Euro 517,5 milioni e un massimo di Euro 630,0 milioni (calcolata sulla base di un numero di azioni pari a 90.000.000, al netto di n. 8.241.723 azioni proprie). Alla determinazione del suddetto Intervallo di Prezzo si è pervenuti considerando i risultati, le prospettive di sviluppo del- l’esercizio in corso e di quelli successivi della Società e del Gruppo, tenendo conto delle condizioni di mercato ed ap- plicando le metodologie di valutazione più comunemente riconosciute dalla dottrina e dalla pratica professionale a livello internazionale, nonché delle risultanze dell’attività di premarketing effettuata presso investitori professionali di elevato standing internazionale. In particolare, ai fini valutativi sono state considerate le risultanze derivanti dall’applicazione i) del metodo dei multipli di mercato, che prevede la comparazione della Società con alcune società quotate di riferimento, sulla base di indici e moltiplicatori di grandezze economico, finanziarie e patrimoniali significative, ii) del metodo finan- ziario di valutazione dei flussi di cassa (cosiddetto Discounted Cash Flow) basato sulla attualizzazione dei flussi di cassa prospettici e iii) del metodo della Sum of the Parts, che prevede la valutazione delle singole aree di business in cui opera il Gruppo, anche sulla base dei metodi i) e ii) precedentement...
Prezzo di Offerta. La determinazione del Prezzo di Offerta delle Azioni avverrà al termine del Peri- odo di Offerta.
Prezzo di Offerta. 100% del Valore Nominale, pari a Euro 1.000 per ciascuna Obbligazione. Si veda la descrizione del Prezzo di Offerta nella sezione Metodo di Valutazione delle Obbligazioni con Opzioni – Scomposizione del Prezzo di Emissione/Offerta
Prezzo di Offerta. La Società, d’intesa con il Coordinatore dell’Offerta Globale, determinerà al termine del Periodo di Offerta, tenendo conto della quantità e della qualità della domanda espressa nel contesto del Collocamento Istituzionale e della quantità della domanda espressa nel contesto dell’Offerta Pubblica, nonché delle condizioni del mercato finanziario italiano ed internazionale: • il prezzo applicabile al Collocamento Istituzionale, determinato sulla base del processo di book- building istituzionale (il Prezzo Istituzionale); • il prezzo definitivo di collocamento delle Azioni oggetto dell’Offerta Pubblica (il Prezzo di Offerta).
Prezzo di Offerta. Il Prezzo di Offerta è pari Euro 0,50 per Nuova Azione, corrispondente alla parità contabile implicita, senza sovrapprezzo. Il Prezzo di Offerta è il medesimo prezzo al quale il socio Biofood ha sottoscritto le Azioni rivenienti dall’Aumento di Capitale Riservato Biofood la cui ammissione alle negoziazioni è stata richiesta con il presente Prospetto Informativo. Nessun onere o spesa accessoria è previsto dall’Emittente a carico del sottoscrittore.
Prezzo di Offerta. Il Prezzo di Offerta delle Obbligazioni, da determinarsi entro il Giorno Lavorativo precedente l’inizio del Periodo di Offerta, in dipendenza delle condizioni di mercato, sarà compreso in un intervallo minimo vincolante del 97% ed un massimo vincolante del 102% del loro valore nominale. In particolare, il Prezzo di Offerta delle Obbligazioni verrà determinato in dipendenza delle condizioni di mercato e in funzione del rendimento offerto da altre obbligazioni corporate disponibili sul mercato con vita residua confrontabile, sebbene scarsamente comparabili con le Obbligazioni dell’Emittente. Il Prezzo di Offerta delle Obbligazioni, determinato come sopra, sarà reso noto dall’Emittente mediante diffusione, entro il Giorno Lavorativo precedente l’inizio del Periodo di Offerta, di un apposito comunicato che verrà pubblicato sul sito internet dell’Emittente xxx.xxxxxxxx.xx, nell’area dedicata “Investor Relations/Operazioni Straordinarie”, nonché diffuso mediante il sistema SDIR-NIS e che sarà disponibile sul Sistema di Stoccaggio. Della determinazione del Prezzo di Offerta verrà data altresì comunicazione al pubblico mediante pubblicazione di apposito avviso su un quotidiano come richiesto dalla normativa applicabile. Nessun onere o spesa aggiuntiva è previsto a carico degli Investitori, salvo le eventuali spese connesse alla esecuzione di ordini per conto dei clienti o di ricezione e trasmissione ordini applicate dagli Intermediari e/o eventuali spese connesse all’apertura di un conto corrente ovvero il versamento di un deposito temporaneo infruttifero di cui al precedente Paragrafo 5.1.4.
Prezzo di Offerta. Il Prezzo di Offerta, che non potrà comunque essere superiore al Prezzo Mas- simo (come di seguito indicato), sarà determinato dai Proponenti, d’intesa con il Coordinatore dell’Offerta Globale, al termine del Periodo di Offerta tenendo conto, tra l’altro: (i) delle condizioni del mercato mobiliare domestico ed inter- nazionale, (ii) della quantità e qualità delle adesioni ricevute nell’ambito del Collocamento Istituzionale e (iii) della quantità della domanda ricevuta nel- l’ambito dell’Offerta Pubblica. I Proponenti, d’intesa con il Coordinatore dell’Offerta Globale, al fine esclusivo di consentire la raccolta di manifestazioni di interesse da parte degli Investitori Istituzionali nell’ambito del Collocamento Istituzionale, hanno individuato un intervallo di prezzo delle Azioni (l’”Intervallo di Prezzo”) compreso tra un va- lore minimo non vincolante ai fini delle determinazione del Prezzo di Offerta (“Prezzo Minimo”) pari a Euro 9,50 per Azione ed un valore massimo vinco- lante ai fini della determinazione del Prezzo di Offerta pari a Euro 12,50 per Azione (“Prezzo Massimo”) a cui corrisponde una valorizzazione del capitale economico della Società pari ad un minimo di circa Euro 75,050 milioni ed un massimo di circa Euro 98,750 milioni. Inoltre, i Proponenti, d’intesa con Banca Caboto, hanno individuato l’Intervallo di Prezzo delle Azioni oggetto dell’offer- ta ai Dipendenti e Pensionati (l’”Intervallo di Prezzo per Dipendenti e Pen- sionati”) compreso tra un valore minimo non vincolante ai fini della determina- zione del Prezzo ai Dipendenti e Pensionati pari ad Euro 9,025 per Azione (il “Prezzo Minimo per Dipendenti e Pensionati”) ed un valore massimo vinco- lante ai fini della determinazione del Prezzo ai Dipendenti e Pensionati pari ad Euro 11,875 per Xxxxxx (il “Prezzo Xxxxxxx per Dipendenti e Pensionati”). L’Intervallo di Prezzo per Dipendenti e Pensionati è pari all’Intervallo di Prezzo scontato del 5%. Il Prezzo Xxxxxxx è stato determinato dai Proponenti in conformità a quanto previsto all’articolo 95-bis, comma 1, del D. Lgs. n. 58 del 24 febbraio 1998 (come successivamente modificato) e, pertanto la previsione di cui al citato articolo relativamente alla possibilità per l’investitore di revocare la propria ac- cettazione dell’acquisto o della sottoscrizione delle azioni oggetto dell’offerta pubblica non trova applicazione con riferimento all’Offerta Pubblica. Alla determinazione dell’Intervallo di Prezzo si è pervenuti considerando i ri- sultat...
Prezzo di Offerta. Le Azioni sono offerte ad un prezzo unitario di Euro 10,28, di cui Euro 5 di valore nominale ed Euro 5,28 di sovrapprezzo, senza alcun onere o spesa a carico degli aderenti all'Offerta. Tale prezzo è pari al prezzo di sottoscrizione da parte delle Banche determinato ai sensi del Contratto di Finanziamento Convertendo e precisamente alla media aritmetica tra Euro 14,4409, che deriva dall’importo di Euro 15,50 previsto nel Contratto di Finanziamento Convertendo rettificato a seguito dell’aumento di capitale di Fiat del luglio 2003, e la media ponderata dei prezzi ufficiali di mercato delle azioni Fiat ordinarie riportati sul Mercato Telematico Azionario di Borsa Italiana S.p.A. dei sei mesi precedenti il quinto giorno lavorativo precedente il 20 settembre 2005 (pari a Euro 6,1211). Il Prezzo di Offerta di Euro 10,28 è significativamente superiore al prezzo ufficiale di borsa delle azioni Fiat registrato di recente: nella seduta del 14 novembre 2005 il prezzo ufficiale è stato di 7,20 Euro. Il Prezzo di Offerta di Euro 10,28 è significativamente superiore alla media ponderata dei prezzi ufficiali di borsa del titolo Fiat registrati negli ultimi 3 mesi, dal 16.8.2005 al 14.11.2005, (pari a Euro 7,25), negli ultimi 6 mesi dal 16.5.2005 al 14.11.2005 (pari a Euro 6,82), nell’ultimo anno dal 15.11.2004 al 14.11.2005 (pari a Euro 6,21). Con riferimento al Prezzo di Offerta, ciascun azionista dovrà valutare con particolare attenzione se, al momento dell’adesione all’Offerta, il prezzo delle azioni Fiat in Borsa sarà più conveniente del Prezzo di Offerta di Euro 10,28 per ciascuna Azione (cfr. paragrafo “Fattori di rischio connessi agli strumenti finanziari” della Sezione “I Fattori di Rischio” del presente Prospetto).
Prezzo di Offerta. Il prezzo di offerta (il “Prezzo di Emissione”) è alla pari (100% del valore nominale), come riportato nelle Condizioni Definitive di ogni singolo Prestito comprensivo di spese o commissioni a carico dei sottoscrittori. Nelle Condizioni Definitive di ciascun prestito verrà riportata la scomposizione del prezzo delle Obbligazioni, con l'indicazione del valore massimo delle commissioni applicabili ai sottoscrittori. La misura definitiva del valore delle commissioni applicate sarà resa nota dall'Emittente, entro cinque giorni successivi alla conclusione del periodo di offerta, con apposito avviso sul sito internet xxx.xxx.xx e contestualmente trasmesso alla Consob.