PENSIYNAU

o FESEN

AdroddIAd BLYNYddoL dErWEN A dYF

2020

Cynnwys

Rhagair y Cadeirydd 1

Cyflwyniad 2

Crynodeb 3

CyFlogwyr sy'n Cymryd Rhan CyFranwyr

Aelodau o Bwyllgor y GronFa Bensiwn Aelodau o Banel Cynghori'r GronFa Bensiwn Aelodau o Fwrdd y GronFa Bensiwn

Adroddiad Materion Gweinyddu 8

CyFlwyniad

Prisiad Actiwaraidd Llywodraethu Diogelwch Seibr

Pensiwn CThEM - Newidiadau Treth Awto-goFrestru

Cysoni IsaFswm Gwarantedig Pensiynau Rhyddid i Ddewis / Xxxxxxx Trosglwyddo Xxxx a ChanFod Twyll

Edrych Tuag at y DyFodol Gwybodaeth am GyFlawniad

NiFer yr Aelodau Dadansoddiad o'r Aelodaeth

Adroddiad ar Faterion Buddsoddi 16

CyFlwyniad Rheoli Buddsoddi

CyFlawniad Buddsoddiadau CyFlawniad Rheolwyr y GronFa Manylion Rheolwyr y GronFa

Elw a Cholledion ar Fuddsoddiadau TreFnau Gwarchod

FFïoedd Rheolwyr a Chynghorwyr y GronFa Dadansoddiad o'r Buddsoddiadau ar sail Gwerth Teg Dosbarthiad Daearyddol y GronFa

Dadansoddiad o'r Incwm Buddsoddi Dadansoddiad o Asedau'r GronFa

Y Daliadau MwyaF

Datganiad y Strategaeth Fuddsoddi

Datganiad CydymFFurFio ag Egwyddorion Myners

Adroddiad ar y Cyfrifon 32

CyFriF y GronFa Datganiad Asedau Net

Nodiadau ar GyFriFon y GronFa Bensiwn CyFraniadau

Barn yr Archwilydd

Adroddiad yr Actiwari 42

CyFlwyniad

SeFyllFa Actiwaraidd

Adroddiad ar Faterion Cyfathrebu 46

CyFarFodydd Blynyddol Desg Gymorth GweFan

CyFlwyniadau

Datganiadau Buddion Blynyddol TreFnau CyFathrebu Electronig CPLlL 2014

Cynydd yng Nghostau Byw

Llywodraethu'r Gronfa Bensiwn 48

Bwrdd Pensiwn Lleol

Newyddion DiweddaraF gan y Cadeirydd Strwythur Llywodraethu

Presenoldeb y Panel Pensiynau Gwybodaeth a Sgiliau

Risg

Partneriaid 60

Manylion Cyswllt y Cyfranwyr 61

Y Cynghorydd Xxxx Xxxxxx

Cadeirydd Pwyllgor y Gronfa Bensiwn

Rhagair y Cadeirydd

Mae'n xxxxxx gennyF, a minnau'n Gadeirydd Pwyllgor CronFa Bensiwn RhCT, i gyFlwyno Adroddiad y GronFa Bensiwn eleni.

HoFFwn achub ar y cyFle hwn i ddiolch i xxx Aelod Etholedig sydd wedi bod yn rhan o'r Pwyllgor yn ystod y Flwyddyn. HoFFwn heFyd ddiolch i Fwrdd y GronFa Bensiwn sy'n parhau i gynorthwyo a cheFnogi'r GronFa i gyFlawni ei gyFriFoldebau o ran llywodraethu a chydymFFurFio yn eFFeithiol.

ProFodd cyFlawniad y GronFa o ran Buddsoddi analwadrwydd mawr yn ystod 201t/20, yn benodol yn chwarter olaF y Flwyddyn wrth i Farchnadoedd byd-xxxx ymateb i COVID-1t. Arweiniodd hyn at ostyngiad yng nghyFanswm gwerth y GronFa dros y Flwyddyn, o £3.4 biliwn i £3.3 biliwn ar 31 Mawrth 2020. Yn ystod y Flwyddyn, parhaodd y GronFa i ailunioni asedau yn unol â'r strategaeth ddyrannu asedau ddiweddaraF, gan ailgydbwyso risg/enillion pan oedd hynny'n briodol.

Mae cydweithriad Partneriaeth Pensiwn Cymru yn parhau i wneud cynnydd da yn erbyn cerrig milltir allweddol. Mae cynnydd yn dal i Fynd rhagddo o ran datblygu ac ymgorFFori'r treFniadau goruchwylio a llunio polisïau allweddol Partneriaeth Pensiwn

Cymru. Mae hyn yn cynnwys Polisi Buddsoddi CyFriFol, sy'n pwysleisio pwysigrwydd pleidleisio a llywodraethu, a'r cam dilynol o benodi Robeco UK, a Fydd yn gweithio gyda Phartneriaeth Pensiynau Cymru i sicrhau bod hawliau pleidleisio yn cael eu harFer xx xxxx yr xxxx randdeiliaid, a bod ymgysylltiad Partneriaeth Pensiwn Cymru â chwmnïau buddsoddi yn gwella'r gwerth hirdymor. Yn ystod y Flwyddyn, lansiwyd CronFa CyFleoedd y DU (ecwiti) a chaFodd pum Is-gronFa Llog SeFydlog eu datblygu a'u lansio yn ystod 2020/21.

Mae niFer y pensiynwyr a'r dibynyddion yn y GronFa wedi cynyddu ymhellach; mae mwy na 20,000 o aelodau/dibynyddion yn elwa ar y cynllun gwerthFawr yma. CaFodd cyFanswm o £131.5 miliwn o Fuddion pensiwn eu talu yn ystod y Flwyddyn.

Rwy’n Xxxxx o adrodd bod y GronFa'n dal ati i geFnogi'r cynllun prentisiaeth, yn dilyn penodi dau brentis yn ystod 201t, ac mae un arall i'w benodi yn ystod 2020/21. Mae'r ymrwymiad parhaus i ddatblygu CarFan Gweinyddu Pensiynau'r GronFa a buddsoddi mewn technolegau newydd wedi helpu'r Gwasanaeth i gynnal xxxxxx busnes a leFelau cyFlawniad hanFodol yn ystod y Flwyddyn hynod heriol hon.

Mae'r GronFa wedi cymryd rhan mewn ymgynghoriadau, a bydd yn parhau i helpu i sicrhau bod y cynllun gwerthFawr yma'n dal i Fod yn FForddiadwy ac yn ddeniadol, yn ogystal â sicrhau ei Fod e'n parhau am Flynyddoedd i ddod.

Y Cynghorydd Xxxx Xxxxxx, Cadeirydd Pwyllgor CronFa Bensiwn RhCT

Xxxxxx Xxxxxx, C.P.F.A

Cyfarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol

CyFlwyniad

Rwy’n Xxxxx o ddarparu trosolwg o gyFlawniad y GronFa o ran buddsoddi ac ymgymeriadau allweddol yn ystod 201t/20.

Syrthiodd gwerth y GronFa yn ystod y Flwyddyn ariannol, o £3.4 biliwn ar 1 Ebrill 201t i £3.3 biliwn ar 31 Mawrth 2020 o ganlyniad i eFFaith y pandemig ar Farchnadoedd byd-xxxx yn ystod chwarter cyntaF y Flwyddyn galendr. Mae'r marchnadoedd a gwerth y GronFa wedi xxXxx yn dda, gyda'r prisiad ar ddiwedd mis Medi (2020) yn £4.03 biliwn.

Y ganran cyFlawniad o ran buddsoddi am y Flwyddyn oedd 2.8% negatiF, sy'n rhagori ar y meincnod o 3.3% negatiF. Mae'r gronFa wedi rhagori ar y meincnod dros dair, pump a deng mlynedd hyd at 31 Mawrth 2020. Er gwaethaF yr ansicrwydd tymor byr yma yn y Farchnad a chyFlawniad negatiF, dros y cyFnod estynedig o 10 mlynedd mae CronFa RhCT wedi dychwelyd 8.4% y Flwyddyn yn Flynyddol o'i gymharu â'r meincnod o 7.2%, ac wedi dod yn 5ed mewn casgliad cymharol o G3 cronFa.

Mae Partneriaeth Pensiwn Cymru yn parhau i esblygu, ac erbyn diwedd y Flwyddyn ariannol roedd ganddi asedau gwerth £7.t biliwn sy'n cyFleu 47% o asedau cyFansymiol Buddsoddi Cymru. Bydd lansiad Is-gronFa Ecwiti'r Farchnad a'r pum Is-gronFa Llog SeFydlog yn golygu y bydd hyn yn codi i oddeutu GG% yn ystod 2020/21.

Cwblhawyd Prisio Teirblynyddol y GronFa yn llwyddiannus yn ystod 201t/20, a phennwyd cyFraddau cyFrannu CyFlogwyr hyd at 2022/23. Roedd hyn yn welliant sylweddol yn y leFel ariannu gyFFredinol rhwng y cylchoedd prisio, gyda chynnydd o 81% i t8.4%. Rwy'n gwybod bod llawer o'n CyFlogwyr yn parhau i wynebu pwysau ariannol. ByddaF yn sicrhau bod ein gwaith monitro a chyFathrebu ag Actiwari'r GronFa a chi'ch hunain yn eFFeithiol ac yn briodol dros y cyFnod sy'n dilyn.

Mae'r Llywodraeth a Bwrdd Cynghori'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol wedi xxxx eu prosesau 'cap cost' priodol ar gyFer y cynllun dros dro, oherwydd achos Llys Xxxx (XxXxxxx). Xxx amcangyFriF o'r eFFaith ar rwymedigaethau'r GronFa wedi'i gynnwys ym Mhrisiad 201t, a bydd y datrysiad arFaethedig, er nad yw wedi'i gadarnhau eto, yn arwain at waith sylweddol dros gyFnod hir i GarFan Gweinyddu'r GronFa.

Edrych i'r dyFodol...

Ar ôl cwblhau proses prisio 201t, cynhelir adolygiad o 'strategaeth dyrannu asedau' y GronFa yn ystod 2020/21. Bydd yr adolygiad yn ystyried addasrwydd y strategaeth bresennol, ynghyd â chyFleoedd, a'r risgiau macro-economaidd a daearyddol-wleidyddol ehangach. Bydd yr ymarFer xxxxxxx i ailunioni â'r balans dyrannu asedau a ddymunir yn parhau.

Mae'r GronFa Bensiwn Fel buddsoddwr cyFriFol, yn cydnabod bod newid yn yr hinsawdd a rheoli allyriadau carbon ymhlith y FFactorau risg ar gyFer buddsoddiadau'r gronFa bensiwn. Mae'r GronFa wedi ymrwymo i newid ei leFelau carbon yn dreFnus ac mae eisoes wedi cytuno i symud buddsoddiadau goddeFol y GronFa i gronFa olrhain carbon isel, yn ogystal ag ystyried opsiynau ar gyFer lleihau amlygiad carbon ar draws is-gronFeydd ecwiti byd-xxxx Partneriaeth Pensiwn Cymru a datblygu opsiynau ar gyFer Is-gronFa Seilwaith sy'n ystyried yr amgylchedd, cymdeithas a llywodraethu. Mae hyn yn ychwanegol at ein haelodaeth o'r FForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol, a'r FFaith bod pob Rheolwr CronFa wedi lloFnodi Egwyddorion Buddsoddi CyFriFol y Cenhedloedd Unedig, yn ogystal â rôl ddatblygol Robeco UK Fel asiant pleidleisio ac ymgysylltu Partneriaeth Pensiwn Cymru.

Mae'r cymhlethdod wrth weinyddu'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (LGPS) yn parhau, o weithredu eFFaith rhwymedïau XxXxxxx hyd at y cynigion ymgynghori diweddar sy'n cynnig mynd ymhellach o lawer a chael eFFeithiau llawer ehangach ar draws aelodaeth Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (LGPS), xx xxx'r bwriad gwreiddiol oedd mynd i'r aFael â 'Rheoliadau 2020 - CyFyngu ar Daliadau Ymadael y Sector Cyhoeddus newydd' (cyFyngiad o £ t5,000).

Yn olaF, mae'n rhaid i mi gyFeirio at yr heriau digynsail y mae pawb wedi'u hwynebu eleni. Drwy gydol y cyFnod caFodd y GronFa ei llywodraethu mewn modd priodol, mae'r gwaith ymgysylltu ag aelodau'r cynllun a chyFlogwyr wedi parhau, ac mae Pwyllgor y GronFa a'r Bwrdd wedi parhau i gyFlawni eu cyFriFoldebau yn eFFeithiol. Symudodd y GarFan Weinyddu at weithio gartreF yn ddidraFFerth, a sicrhawyd xxxxxx gweithredol, gan darFu cyn lleied â phosibl ar ymgymeriadau allweddol aelodau'r cynllun. Rydym yn parhau i Fonitro'r treFniadau hyn yng ngoleuni'r cyFyngiadau cenedlaethol, yn parhau i ddatblygu a gweithredu datrysiadau technegol ac, yn bwysicaF oll, yn sicrhau bod aelodau'r cynllun a chyFlogwyr yn cael eu ceFnogi.

Mae cyFlwyno'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol wir yn ymdrech ar y cyd, a hoFFwn ddiolch i bawb sy'n chwarae ei ran wrth ddarparu gwasanaeth o'r radd FlaenaF i aelodau'r cynllun.

HyderaF bydd yr wybodaeth sydd yn yr adroddiad yma o gymorth ichi, ond os ydych chi o'r Farn bod modd gwella ar yr adroddiad a'i gynnwys, bydden ni'n croesawu xxxx sylwadau.

Xxxxxx Xxxxxx, C.P.F.A., CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol (Swyddog Adran ‘151’)

Crynodeb

Cyrff Cofrestredig a Dynodedig

Amgen Cymru

Cyngor Cymuned Bedlinog

Cyngor Cymuned Bracla

Coleg Pen-y-bont ar Ogwr

Cyngor BwrdeistreF Sirol Pen-y-bont ar Ogwr

Cyngor TreF Pen-y-bont ar Ogwr

(dim aelodau gweithredol ar hyn x xxxx)

Consortiwm Canolbarth y De

PriF Gwnstabl De Cymru

Coleg y Cymoedd

Cyngor Cymunedol Coety UchaF

Cyd-bwyllgor AmlosgFa Llangrallo

Cyngor Cymuned Cwm Garw

Cyngor Cymuned Gelligaer

Cyngor Cymuned Hirwaun a Phenderyn

Cyngor Cymuned Trelales

Cyngor Cymuned Llanbradach

(dim aelodau gweithredol ar hyn x xxxx)

Cyngor Cymuned Llanharan

Cyngor Cymuned Llanhari

(dim aelodau gweithredol ar hyn x xxxx)

Cyngor Cymuned Llantrisant

Cyngor Cymuned Llanilltud FaerdreF

Cydbwyllgor AmlosgFa Llwydcoed

Cyngor TreF Xxxx-teg

Coleg Merthyr TudFul

Cyngor BwrdeistreF Sirol Merthyr TudFul

Comisiynydd Heddlu a Throseddu De Cymru

Cyngor Cymuned Pont-y-clun

Cyngor TreF Pontypridd

Coleg Brenhinol Cerdd a Drama Cymru

Awdurdod Tân De Cymru

Tribiwnlys Prisio De Cymru

Cyngor Cymuned LlansanFFraid ar Ogwr

Cyngor Cymuned TonyreFail

PriFysgol De Cymru

Cyngor Cymuned Ynysawdre

Cyflogwyr sy'n cymryd rhan

Cyngor BwrdeistreF Sirol Rhondda Cynon TaF

Awdurdod Gweinyddu

Cyrff Derbyniedig

Agored Cymru

Ymddiriedolaeth Ddiwylliannol Awen

Capita Glamorgan Consultancy

Cymdeithas GyrFa Cymru

GyrFa Cymru - Mid Glamorgan and Powys Limited

Compass Cymoedd Contract Services (Cymoedd) Ltd

DBW FM Ltd (Finance Wales Investment Ltd gynt)

Banc Datblygu Cymru (Finance Wales plc gynt)

Drive Ltd

Halo Leisure

Uned Ddata Llywodraeth Leol

SeFydliad i’r Deillion Merthyr TudFul

Ymddiriedolaeth Hamdden Merthyr TudFul

CartreFi Cymoedd Merthyr

GoFal Cymdeithasol Cymru (Cyngor GoFal Cymru gynt)

Trivallis

Valleys to Coast Housing

Llywodraeth Cymru

(Asiantaeth Datblygu Cymru gynt)

Cyd-bwyllgor Addysg Cymru

Diffiniadau'r Cyrff

Cyrff Cofrestredig

Mae’r rhain yn cynnwys Cynghorau Sir, Awdurdodau’r Heddlu ac Asiantaeth yr Amgylchedd ymhlith sawl un arall.

Cyrff Dynodedig

Mae goFyn bod cyrFF sydd â’r hawl i benderFynu, megis Cynghorau Cymuned, benderFynu pwy o blith y rhai hynny y maen nhw’n eu cyFlogi sy’n cael ymuno â’r cynllun.

Cyrff Derbyniedig

Xxx xxxx i gyrFF sydd wedi’u derbyn gymryd rhan yn y cynllun drwy gytundeb derbyn. CaiFF y CyrFF Derbyniedig yma nodi un ai rhai o’u gweithwyr sy’n cael ymuno â’r cynllun ynteu bawb.

Tudalen y CyFranwyr (Pwy yw pwy)

Cyfarwyddwr Gwasanaeth, Gwasanaethau Pensiynau, Xxxxxxx a Thrafodion - Xxx Xxxxxxx. Xxx Xxx wedi bod yn gwasanaethu xx xxxx llywodraeth leol ers 1tt0 gan ddechrau gyda Chyngor Sir Morgannwg Ganol a throsglwyddo i Gyngor Rhondda Cynon TaF yn ystod cyFnod yr aildreFnu ym 1ttG. Xxx xxx Xxx geFndir cadarn xx xxxx rheolaeth ariannol / rheoli risgiau ac mae e wedi treulio’r rhan FwyaF o’i yrFa yn gweithio xx xxxx Archwilio Mewnol. Ymunodd Xxx â’r Gwasanaeth Pensiynau yn 200G ac mae e’n aelod gweithredol o Banel Cynghori’r GronFa Bensiwn.

Blaen Gyfrifydd, Y Trysorlys a Buddsoddiadau’r Gronfa Bensiwn - Xxxxxx Xxxxxx.

A hithau wedi gwasanaethu ym myd llywodraeth leol ers dros 30 o Flynyddoedd, mae Xxxxxx yn gyFriFol am weinyddu buddsoddiadau’r gronFa bensiwn. Mae hi wedi bod yn rheoli buddsoddiadau’r gronFa ers 1tt5.

Cyfrifydd y Xxxxxxxxx a'r Gronfa Bensiwn - Xxxxxxx Xxxxxx

Dechreuodd Xxxxxxx xxxxxxx yn y byd llywodraeth leol yn 1t8t, pan ymunodd â Chyngor BwrdeistreF Cwm Rhondda. Trosglwyddodd i Gyngor Rhondda Cynon TaF yn ystod cyFnod yr aildreFnu ym 1ttG. Mae hi wedi gweithio yn rhan o'r garFan buddsoddi ers 2005. Ar hyn x xxxx, hi yw'r swyddog sy'n gyFriFol am gynnal a chadw, a xxxx cyFriFon y GronFa Bensiwn.

Uwch Reolwr y Garfan - Xxxxxxxxx Xxxxx

Ymunodd Xxxxxxxxx â ni yn 2013. Cyn hynny bu'n gweinyddu pensiynau mewnol mewn cwmni manwerthu rhyngwladol, gan gynnwys gweithredu newidiadau rheoleiddiol, cyFriFo pensiynau aelodau a rhoi cyFlwyniadau i aelodau o'r cynllun.

Aelodau o Bwyllgor y GronFa Bensiwn

Cadeirydd Pwyllgor y Gronfa Bensiwn - Y Cynghorydd Xxxx Xxxxxx

Y Cynghorydd Xxxxxx xx'r Aelod o'r Cabinet ar Faterion Gwasanaethau CorFForaethol ac mae e'n cynrychioli xxxx Cwm Clydach. Mae e wedi bod yn Gadeirydd Pwyllgor y GronFa Bensiwn ers y cyFarFod cyntaF ar 5 GorFFennaF 201G.

Aelod o Bwyllgor y Gronfa Bensiwn - Y Cynghorydd Xxxxxx Xxxxx

Xxx'r Cynghorydd Xxxxx yn Is-gadeirydd y Pwyllgor Cynllunio a Datblygu, ac yn aelod o'r

Pwyllgor Gwasanaethau Democrataidd, y Pwyllgor CraFFu ar Faterion Cyllid a ChyFlawniad, y Pwyllgor Trosolwg a ChraFFu, y Pwyllgor Archwilio, Cyngor Iechyd Cymuned Cwm TaF (XxxXX Allanol), Pwyllgor Trosolwg a ChraFFu Bwrdd Gwasanaeth Cyhoeddus Cwm TaF ac yn Aelod Lleol sy'n cynrychioli ward y Cymer. Mae'r Cynghorydd Xxxxx wedi bod yn aelod o Bwyllgor y GronFa Bensiwn ers mis Mai 2017.

Aelod o Bwyllgor y Gronfa Bensiwn - Y Cynghorydd Xxxx Xxxxxxx

Xxx'r Cynghorydd Xxxxxxx yn aelod o'r Pwyllgor Archwilio a'r Pwyllgor SaFonau a dyma'r Aelod Lleol sy'n cynrychioli xxxx Treorci. Mae e wedi bod yn aelod ers cyFarFod cyntaF Pwyllgor y GronFa Bensiwn ar 5 GorFFennaF 201G.

Aelod o Bwyllgor y Gronfa Bensiwn - Y Cynghorydd Xxxxx Xxxxxx

Xxx'r Cynghorydd Xxxxx Xxxxxx yn aelod o'r Pwyllgor Trwyddedu. Fe yw'r Aelod Lleol sy'n cynrychioli xxxx Ton-teg ac mae wedi bod yn aelod o Bwyllgor y GronFa Bensiwn ers mis Ionawr 2018.

Aelod o Bwyllgor y Gronfa Bensiwn - Y Cynghorydd Xxxxxxxx XxxXXxxxx

Xxx Cynghorydd y FwrdeistreF Sirol M XxxXXxxxx yn aelod o'r Pwyllgor Trosolwg a ChraFFu, y Pwyllgor CraFFu - Plant a Phobl IFainc, y Pwyllgor Llywodraethu CorFForaethol a Materion

CyFansoddiadol, a Chyd-bwyllgor Capita, ac mae heFyd yn Aelod o Fwrdd Trivallis. Mae'r Cynghorydd XxxXXxxxx wedi bod yn Aelod Lleol ar gyFer Pont-y-clun ers 2012. Mae'r Cynghorydd XxxXXxxxx wedi bod yn aelod o Bwyllgor y GronFa Bensiwn ers 201t ac xxx xxxxxxx yn Is-gadeirydd y Pwyllgor.

Aelodau o Banel Cynghori’r GronFa Bensiwn

Cyfarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a Swyddog Adran 151 - Xxxxxx Xxxxxx C.P.F.A Ymunodd Barrie ag Awdurdod Lleol Cyngor Morgannwg Ganol yn 1t85 gan symud i Rondda Cynon TaF yn dilyn ad-dreFniad ym 1ttG. Xxx Xxxxxx yn aelod gweithredol o'r Panel Cynghori Buddsoddi a Gweinyddu. CaFodd ei benodi i'w swydd bresennol ym mis Mawrth 201t.

Cyfarwyddwr Gwasanaeth Cyllid a Dirprwy Swyddog Adran 151 - Xxxx XxxXXxxxx C.P.F.A

Xxx Xxxx wedi bod yn gwasanaethu xx xxxx llywodraeth leol ers 1t8t gan ddechrau gyda Chyngor Sir Morgannwg Ganol a symud i Gyngor Rhondda Cynon TaF yn ystod yr ad-dreFniad ym 1ttG. Mae xxx Xxxx broFiad o weithio xx xxxx rheolaeth ariannol, Archwilio Mewnol a rheoli cyFlawniad corFForaethol, ac Fe'i penodwyd yn GyFarwyddwr Gwasanaeth - Gwasanaethau Cyllid a Gwella, ym mis Mawrth 201t. Xxxxx Xxxx xxXxx yn aelod o'r Panel Cynghori ar Faterion Buddsoddi a Gweinyddu ym mis Mawrth 201t.

Cyfarwyddwr Gwasanaeth, Gwasanaethau Pensiynau, Xxxxxxx a Thrafodion - Xxx Xxxxxxx Xxx Xxx wedi bod yn gwasanaethu xx xxxx llywodraeth leol ers 1tt0 gan ddechrau gyda Chyngor Sir Morgannwg Ganol a throsglwyddo i Gyngor Rhondda Cynon TaF yn ystod cyFnod yr aildreFnu ym 1ttG.

Xxx xxx Xxx geFndir cadarn xx xxxx rheolaeth ariannol / rheoli risgiau ac mae e wedi treulio’r rhan FwyaF o’i yrFa yn gweithio xx xxxx Archwilio Mewnol. Ymunodd Xxx â’r Gwasanaeth Pensiynau yn 200G ac mae e’n aelod gweithredol o Banel Cynghori ar Fuddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn.

Blaen Gyfrifydd, Y Trysorlys a Buddsoddiadau'r Gronfa Bensiwn - Xxxxxx Xxxxxx

Pennaeth Materion Cyllid (Addysg ac Adroddiadau Ariannol) - Xxxxxxxxx Xxxxxx F.C.C.A. Yn dilyn gyrFa yn y sector preiFat, ymunodd Xxxxxxxxx â Xxxxxxx Xxxxxxx Cynon TaF yn 2000 Fel

Blaen GyFriFydd gyda chyFriFoldeb dros baratoi cyFriFon statudol y Cyngor. Yn ei swydd bresennol, un o gyFriFoldebau Xxxxxxxxx yw rheoli carFan buddsoddi'r GronFa Bensiwn a daeth hi'n aelod o Banel Cynghori ar Fuddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn yn ystod 2014.

Cyfrifydd y Xxxxxxxxx a'r Gronfa Bensiwn - Xxxxxxx Xxxxxx

Xxxxxxx Xxxxxx

Xxx Xxxxxxx Xxxxxx yn Ymgynghorydd Buddsoddi Annibynnol ar gyFer niFer o gronFeydd y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (LGPS) gan gynnwys: Asiantaeth yr Amgylchedd, Cyngor Sir Swydd XxxXXxxx, Cyngor Xxx Xxxxxxxxxx a BwrdeistreF EnField yn Llundain. Roedd hi’n GyFarwyddwr materion buddsoddi gyda chwmni Abbey Asset Managers. Mae ganddi dros 30 mlynedd o broFiad yn rheoli cronFeydd ac yn gynghorydd materion buddsoddi.

Xxxxx Xxxxxxxx

Xxx Xxxxx wedi gweithio Fel Ymgynghorydd Buddsoddi Annibynnol y GronFa ers 10 mlynedd. Mae e'n gweithio'n hunangyFlogedig xxxxxxx ar ôl gweithio am dros 30 o Flynyddoedd i State Street. Roedd e'n rheoli cysylltiadau ag amrediad xxxx o gleientiaid – cronFeydd pensiwn, cwmnïau rheoli asedau, cwmnïau yswiriant, elusennau a seFydliadau. Mae ei geFndir xx xxxx cyFriFeg buddsoddiadau, gwerthuso buddsoddiadau a phrisio unedau. Treuliai ran helaeth o'i yrFa yn ymgysylltu a mesur cyFlawniad cronFeydd y sector cyhoeddus ac yn benodol ar goladu ystadegau tymor hir a thueddiadau ar ran y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol - gan gynnwys y Bydysawd UM a gwasanaeth PIRC, LAPPA.

Aelodau o Fwrdd

y GronFa Bensiwn

Cynrychiolydd y Cyflogwyr Yr Athro Xxxx Xxxxxx (Cadeirydd)

PriFysgol De Cymru Coleg y Cymoedd

Cynrychiolydd y Cyflogwyr

Xx Xxxxx Xxxxxxx Xxxxx Y Xxxxxxx

Cynrychiolydd yr Aelodau

Xx Xxx Xxxxxx

Pensiynwr sy'n Aelod o GronFa Bensiwn RhCT

Cynrychiolydd yr Aelodau

Xxx Xxxxxx Xxxxx

Aelod o GronFa Bensiwn RhCT a chynrychiolydd undeb llaFur (Unsain)

Xxx Xxxxxxx

Cyfarwyddwr Gwasanaeth - Gwasanaethau Pensiynau, Caffael a Thrafodion

Adroddiad Materion Gweinyddu

Cyflwyniad

Mae 201t/20 yn sicr wedi bod yn Flwyddyn heriol i'r Gwasanaeth, yn benodol o ran ymateb i ddigwyddiadau ers mis Mawrth 2020. Mae'r GarFan wedi ymateb yn dda, gan addasu'n gyFlym i weithio gartreF a gweithredu mesurau xxxxxx busnes angenrheidiol eraill. Ar hyn o xxxx xxx'r xxxx staFF yn parhau i weithio o xxxx xx xxx prosesau hirdymor a datrysiadau technegol yn cael eu hystyried. Er enghraiFFt, xxx xxxx xxxx allanol aelodau'r cynllun xxxxxxx yn xxxx xx brosesu trwy system argraFFu ac anFon hybrid awtomataidd.

Mae Bwrdd Cynghori'r Cynllun a'r Gymdeithas Llywodraeth Leol yn parhau i geFnogi Gweinyddwyr a ChyFlogwyr y GronFa Bensiwn trwy gydol y pandemig. Mae'r GronFa wedi cymryd rhan mewn niFer o arolygon eFFaith a cheisiadau data ynghylch cydnerthedd gwasanaethau, treFniadau llywodraethu ac ystadegau allweddol i helpu i lywio penderFyniadau a cheFnogi gweithgarwch yn ystod y pandemig. xxxxx://xxx.xxxxxxxx.xx x/xxxx/xxxxx-0xxxxx-0000.xxx

Mae cynnydd yn erbyn Cynllun Gwella Data'r GronFa wedi arwain at welliant pellach yn y sgoriau data aelodaeth a ddarparwyd i'r Rheoleiddiwr Pensiynau yn Natganiad Blynyddol y Cynllun. Byddwn yn parhau i weithio gydag Actiwari a ChyFlogwyr y GronFa yn Flynyddol er mwyn dal ati i wella ein setiau data.

Un gwelliant o'r Xxxx xx cwblhau'r system cyFlwyno data misol, 'iconnect'. Mae'r rhan helaeth o GyFlogwyr y GronFa xxxxxxx yn Fyw ar y system, a bydd y GronFa'n gweithio gyda'r niFer Fach sy'n weddill xxxx o law.

Mae cyFleuster hunanwasanaeth "Fy Mhensiwn Ar-lein” y GronFa yn llwyFan ddigidol ddiogel y xxx xxxx i'r Aelodau ei deFnyddio'n annibynnol. Yn ystod y Flwyddyn, caFodd y system ei gwella i gynnwys y cyFleuster cyFloglenni ar-lein ar gyFer ein haelodau sy'n Bensiynwr.

Er mwyn sicrhau bod gan y Gwasanaeth adnoddau digonol i Fodloni disgwyliadau ein rhanddeiliaid allweddol, rydyn ni'n parhau i geFnogi, buddsoddi a datblygu'r GarFan Pensiynau, trwy hyFForddiant technegol a recriwtio pellach trwy'r rhaglen brentisiaeth. Mae'r garFan wedi parhau i Fanteisio ar sgiliau ac adnoddau gwybodaeth trwy gydol y pandemig, a hynny drwy achlysuron ar-lein.

Prisiad Actiwaraidd

CaFodd y Prisiad Tair Blynedd ei gwblhau ym mis Mawrth 2020, gyda'r xxxx gyFraddau cyFrannu newydd ar gyFer y 3 blynedd nesaF yn cael eu rhoi i xxxx GyFlogwyr y GronFa yn unol â'r amserlenni y cytunwyd arnyn nhw.

Mae'r twF yng ngwerth y gronFa ers y cylch prisio diwethaF wedi gwella seFyllFa ariannu gyFFredinol CronFa Bensiwn RhCT yn sylweddol, ac xxx xxxxxxx ar t8.4%. Wrth i'r GronFa barhau i aeddFedu a symud yn agosach at ei tharged gyllido o 100%, bydd y seFyllFa o ran lliF arian yn parhau i gael ei monitro'n agos.

CaFodd ystyriaeth a darpariaeth briodol eu rhoi mewn perthynas â'r goblygiadau ar rwymedigaethau cynllun y sector cyhoeddus o ganlyniad i achos cyFreithiol XxXxxxx.

Xxx Xxxxx Actiwari’r Llywodraeth (GAD) yn parhau i oFyn am ddata prisio blynyddol gan y GronFa yn rhan o adnewyddu’r broses ‘Rheoli Costau’.

Llywodraethu

Yn ystod 201t, cyhoeddodd y Rheoleiddiwr Pensiynau ganFyddiadau ei arolwg ar lywodraethu a gweinyddu cynlluniau pensiwn y sector cyhoeddus. Mae'r GronFa wedi adolygu ei chydymFFurFiaeth ei hun yn erbyn argymhellion arFer da perthnasol er mwyn gwella'r gweithgareddau sydd eisoes ar waith yn y GronFa.

Ers cyhoeddi adroddiad 'Llywodraethu Da' Bwrdd Cynghori'r Cynllun (SAB) ym mis GorFFennaF 201t, mae niFer o FFrydiau gwaith wedi'u datblygu ymhellach. Mae Cam II yr adroddiad Llywodraethu Da yn gwneud argymhellion ar gyFer saFonau llywodraethu a gweinyddu newydd ac yn cynnig sut xxx xxxx eu mesur a'u hasesu'n annibynnol.

Mae'r argymhellion yn ymdrin â'r meysydd isod:

● llywodraethu cyFFredinol

● gwrthdaro buddiannau

● cynrychiolaeth

● sgiliau a hyFForddiant

● darparu gwasanaeth ar gyFer swyddogaeth y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol

● cydymFFurFio a gwella.

Yn eu cyFarFod ym mis Tachwedd cytunodd Bwrdd Cynghori'r Cynllun ar gam III y prosiect, gan gynnwys canllawiau statudol draFFt ar ddatganiadau cydymFFurFiaeth llywodraethu, a llunio cyFres o ddangosyddion cyFlawniad allweddol.

Mae FForymau llywodraethu'r GronFa wedi parhau i weithredu'n eFFeithiol yn ystod y pandemig. Mae swyddogion yn parhau i gydweithio'n agos â Bwrdd CronFa Bensiwn RhCT er mwyn ystyried unrhyw Faterion sy'n ymwneud â risg a chydymFFurFiaeth, boed hynny'n newydd neu'n bodoli eisoes. Hwylusir cyFarFodydd Cadeiryddion Byrddau Pensiwn Cymru, sy'n cynnwys diweddariad gan yr awdurdod sy'n eu cynnal mewn perthynas â gweithrediadau Partneriaeth Pensiwn Cymru.

Rheoleiddio

XxXxxxx

Ar 15 GorFFennaF 201t, cyhoeddodd PriF YsgriFennydd y Trysorlys mewn datganiad ysgriFenedig y bydd angen rhoi rhwymedïau ar waith yn ymwneud â dyFarniad XxXxxxx, a hynny mewn perthynas â phob cynllun pensiwn gwasanaeth cyhoeddus.

Mewn ymateb, cyhoeddodd y Weinyddiaeth Tai, Cymunedau a Llywodraeth Leol ymgynghoriad ar welliannau i'r sylFaen statudol. GoFynnodd yr ymgynghoriad am Farn ar newidiadau arFaethedig i'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol yng Nghymru a Lloegr i gael gwared ar y gwahaniaethu anghyFreithlon ar sail oedran a nodwyd yn nyFarniad XxXxxxx. Ym mis GorFFennaF 2020 cyhoeddodd y Weinyddiaeth Tai, Cymunedau a Llywodraeth Leol ymgynghoriad ar welliannau i'r sylFaen statudol.

Diwygiodd y GronFa ei datganiadau buddiannau blynyddol mewn perthynas â XxXxxxx, yn unol â'r geiriad y cytunwyd arno yn genedlaethol gan y Weinyddiaeth Tai, Cymunedau a Llywodraeth Leol a Thrysorlys Ei Mawrhydi er mwyn helpu i ddarparu neges gyson i aelodau'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol.

Y Cylch Prisio a Rheoli Risg i Gyflogwyr

Ym mis Mai 201t, ymgynghorodd y Llywodraeth ar 'Newidiadau i'r Cylch Prisio Lleol a Rheoli Risg i GyFlogwyr'. Mae'r cynigion yn ystyried diwygio'r cylch prisio lleol i 4 blynedd, a Fyddai'n alinio prisiadau lleol a phrisiadau cynllun. Mae ail ran yr ymgynghoriad yn ymdrin â'r materion y xxx xxxx CyFlogwyr yn dod ar eu traws o ran crisialu taliadau ymadael, ac yn cynnig rhywFaint o hyblygrwydd yn amodol ar sicrwydd risg priodol.

Cyhoeddwyd ymgynghoriad rhannol pellach yn ystod 2020, a gosodwyd y diwygiadau i'r Rheoliad ar 27 Awst 2020.

Mae'r newidiadau hyn yn darparu rhagor o hyblygrwydd o ran taliadau ymadael cyFlogwyr a'r gallu i adolygu cyFraniadau cyFlogwyr rhwng prisiadau. Mae canllaw yn cael ei lunio gan Fwrdd Cynghori'r Cynllun / yr Awdurdod Llywodraeth Leol er mwyn helpu CronFeydd gyda'r hyblygrwydd newydd yma.

Diwygio Taliad Ymadael - Cyfyngiad o £95,000 CyFeiriodd diweddariad y llynedd at lansiad Trysorlys EM o ymgynghoriad 'CyFyngu taliadau ymadael yn y sector cyhoeddus', a ddaeth i ben ym mis GorFFennaF 201t. Ar 21 GorFFennaF 2020, cyhoeddodd Trysorlys EM ymateb y Llywodraeth i’r ymgynghoriad, ac ar 22 GorFFennaF 2020, cyhoeddwyd rheoliadau draFFt ar gyFer cyFyngu ar daliadau ymadael yn y sector cyhoeddus.

LloFnodwyd y Rheoliadau ar Daliadau Ymadael yn y Sector Cyhoeddus 2020 ar 14 HydreF 2020 ac wedi hynny daethon nhw i rym ar 4 Tachwedd 2020.

Gan nad yw Rheoliadau'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol cyFredol yn cyd-Fynd â'r newidiadau uchod, ar 7 Medi 2020, lansiodd y Weinyddiaeth Tai, Cymunedau a Llywodraeth Leol ymgynghoriad ar niFer o newidiadau arFaethedig i'r cynllun. Ymddengys bod y cynigion yn llawer ehangach na'r disgwyl, ac roedd modd i hyn eFFeithio ar Fwy o aelodau na'r disgwyl. Cymerodd y XxxxXx ran yn yr ymgynghoriad a ddaeth i ben ar t Tachwedd 2020.

Gan Fod gwrthdaro rhwng y ddwy gyFres o Reoliadau, darparwyd arweiniad i gynorthwyo'r GarFan Pensiynau a ChyFlogwyr i ymdrin ag achosion o 'Ymadael' yn ystod y cyFnod dros dro yma.

Newidiadau i Drethi Pensiwn Cyllid a Thollau Ei Mawrhydi

Lwfans Oes

LwFans Oes yw uchaFswm y cynilion pensiwn y xxx xxxx i chi’i gronni drwy gydol xxxx oes sy'n elwa ar ostyngiad treth y DU. Gostyngodd DeddF Cyllid 201G leFel y LwFans Oes saFonol. Cynyddwyd y lwFans oes ar gyFer blwyddyn dreth 201t/20 i £1.055 miliwn ac mae'n £1.073 miliwn ar gyFer blwyddyn dreth 2020/21.

Mae unrhyw gynilion pensiwn sy'n uwch na'r lwFans oes yn ddarostyngedig i'r tâl lwFans oes. Bydd y tâl yma'n parhau i Fod Fel a ganlyn:

● 55% os cymerir y gormodedd ar FFurF cyFandaliad

● 25% os cymerir y gormodedd ar FFurF incwm h.y. pensiwn,

Lwfans Blynyddol

Ers i'r LwFans Blynyddol ostwng i £40,000 (dyw hyn ddim wedi'i newid ar gyFer 2020/21), rydyn ni wedi gweld rhagor o achosion o aelodau sy'n rhagori ar y lwFans yma ac yn cael eu trethu. Mae hyn yn golygu treth sy'n daladwy gan aelodau trwy eu proses hunanasesu unigol neu eFallai y bydd cyFle i dreFnu opsiwn 'cynllun yn talu' gyda ChronFa Rhondda Cynon TaF.

Bydd y ddarpariaeth o ran lleihau'r lwFans blynddol yn raddol yn newid o G Ebrill 2020. O'r dyddiad hwnnw, bydd twF pensiwn aelod yn cael ei Fesur yn erbyn lwFans blynyddol sy'n cael ei leihau'n raddol os yw ei incwm Trothwy yn uwch na £200,000, a'i incwm sy wedi'i Addasu yn uwch na £240,000.

Bydd yr isaFswm lwFans blynyddol sy'n lleihau'n raddol yn newid o £10,000 i £4,000. Mae hyn yn golygu y bydd twF pensiwn aelod sydd ag incwm wedi'i Addasu o £312,000 neu ragor yn cael ei Fesur yn erbyn yr isaFswm lwFans blynyddol newydd o £4,000.

Lansiodd Cyllid a Thollau Ei Mawrhydi gyFriFiannell ar-xxxx xx mwyn helpu aelodau i ganFod swm y lwFans blynyddol y maen nhw wedi ei ddeFnyddio xxxxx://xxx.xxx.xxxxxxx .xxx.xx/xxxx

Mae CarFan CyFathrebu'r GronFa yn cyhoeddi datganiad a FFeithlen yn ystod mis HydreF ar gyFer aelodau unigol sydd eFallai wedi cael eu heFFeithio gan y LwFans Blynyddol.

Rhyddid o ran Dewis/Xxxxxxx

Er nad yw'r rhyddid newydd yn berthnasol i'r CPLlL, mae rhagor o bobl wedi mynegi diddordeb i'r GronFa yn y posibilrwydd o drosglwyddo buddion i dreFniadau CyFraniad DiFFiniedig, yn unol â hyblygrwydd 'Rhyddid o ran Dewis'.

Law yn llaw â rhyddid o'r Fath, rydyn ni wedi gweld cynnydd cenedlaethol mewn sgamiau trosglwyddo pensiynau.

Mae'n oFynnol i'r GronFa ymgymryd â gwiriadau diogelu diwydrwydd dyladwy, Fodd bynnag, mae hyn wedi achosi gwrthdaro rhwng y GronFa ac aelodau'r cynllun (a'u cynghorwyr) o ran oedi posibl mewn perthynas â'r broses drosglwyddo.

Mae'r Rheoleiddiwr Pensiynau (TPR), wedi gweithio gyda'r Awdurdod Ymddygiad Ariannol a'r Gwasanaeth Cynghori ar Bensiynau i lunio templed o lythyr i'w roi i aelodau sy'n goFyn am ddyFynbris o ran Trosglwyddo Pensiwn. I geFnogi'r Rheoleiddiwr, mae'r GronFa wedi bod yn monitro niFer y ceisiadau sy'n dod i law.

Cyhoeddodd y Rheoleiddiwr Pensiynau (TPR) ganllawiau ar gyFathrebu ag aelodau yn ystod COVID-1t. Mae'r canllawiau'n pwysleisio pwysigrwydd helpu aelodau i wneud penderFyniadau hyddysg pan maen nhw'n ystyried trosglwyddo'u pensiwn.

Xxxx a Chanfod Twyll

Mae'r GronFa Bensiwn yn rhan o'r Xxxxxx Xxxx Twyll Genedlaethol sy'n canolbwyntio ar xxxx achosion o dwyll a llwgrwobrwyo. Yn rhan o'r Xxxxxx xxx, xxx asiantaethau cyhoeddus yn cael rhannu'r wybodaeth yma er mwyn i bawb Fod yn eFFro i broblemau.

Xxx xxx y Gwasanaeth Pensiynau heFyd Fynediad at GarFan Twyll CorFForaethol y Cyngor er mwyn ceFnogi'r broses o Fynd ar drywydd unrhyw anghysondebau posibl mewn pensiynau ac xxxxx lle xx xxxxx.

Edrych Tuag at y Dyfodol

Oherwydd natur ôl-weithredol y camau arFaethedig mewn perthynas â XxXxxxx, xxx modd i'r cywiriadau gael eFFaith sylweddol ar adnoddau ar gyFer y GarFan Pensiynau, CyFlogwyr y GronFa a'r darparwr Meddalwedd. Xxxxxxx xxx xxxxx casglu data gwasanaeth aelodaeth hanesyddol perthnasol er mwyn cyFriFo buddion cymharol ar gyFer yr aelodau hynny a nodwyd yn y cwmpas.

Bydd y GronFa yn monitro'r dirwedd ddeddFwriaethol sy'n newid yn barhaus mewn perthynas â'r Cynllun ac yn parhau i ddarparu diweddariadau ac arweiniad yn unol â hynny.

Disgrifiad o'r Weithdrefn

Targed Cyflawniad

Targed Ymyrraeth

Cyflawniad Gwirioneddol

Nifer yr achosion a gafodd eu prosesu

AmcangyFriF Ysgariad (amcangyFriF aelodau o'r cynllun)

10 diwrnod

t5%

100%

242

Xxxx Xxxxxx (hysbysiad i bobl sy'n gadael)

10 diwrnod

t0%

t8.t7%

2140

Ad-dalu CyFraniadau

(ad-daliad i aelodau o'r cynllun)

10 diwrnod

t5%

t7.43%

30G

Cais gan GyFlogwr am AmcangyFriF Ymddeol

5 diwrnod

t5%

t7.77%

314

Taliad Ymddeol (o aelodaeth weithredol)

5 diwrnod

t5%

t8.08%

520

Xxxx Diogel yn Daliad adeg Ymddeol

5 diwrnod

t5%

t7.18%

850

Trosglwyddo i mewn (cyFriFiad o'r cynllun pensiwn blaenorol gan gynnwys ceisiadau trosglwyddo hwyr)

10 diwrnod

t0%

t0.37%

301

Trosglwyddo xxxxx (taliad i'r cynllun pensiwn sy'n derbyn yr arian)

10 diwrnod

t5%

t5.35%

215

Gwybodaeth am Gyflawniad

Mae canlyniadau'r dangosyddion perFFormiad allweddol a gaFodd eu nodi a'u cytuno gan Banel y GronFa Bensiwn am y cyFnod hyd at 31 Mawrth 2020 wedi'u rhestru yn y tabl sydd gyFerbyn.

Safonau'r Gwasanaeth

Mae llawer o gyFlogwyr y GronFa wedi gwneud rhywFaint o resymoli ac ailstrwythuro mewnol dros y Flwyddyn ddiwethaF. Mae hyn wedi cynyddu ein llwyth gwaith ar gyFer cyFriFo costau ymddeol cynnar i gyFlogwyr, ynghyd ag enghreiFFtiau a phecynnau ymddeol i aelodau.

Mae darparu'r wybodaeth gymhleth yma mewn modd amserol a chywir wedi bod yn heriol ond rydyn ni wedi bodloni'r galw heb i saFonau ein cyFlawniad cyhoeddedig lithro, a heb achosi anFantais i waith blaenoriaeth arall.

Mae hyn wedi cael ei gyFlawni trwy ailddyrannu a thargedu adnoddau yn unol â'n hamcanion allweddol.

Anghydfodau

Yn unol â deddFwriaeth, xxx xxx y GronFa Bensiwn WeithdreFn Datrys AnghydFodau yn Fewnol sy'n ymdrin â chwynion FFurFiol yn erbyn y Cynllun. Yn ystod 201t/2020 derbyniwyd un xxxxx o xxx y weithdreFn ond chaFodd y xxxxx mo'i chadarnhau.

Aelodaeth o'r Gronfa

Nifer y Cyflogwyr

	Gweithredol	Ddim yn weithredol xxxxxxx	CyFanswm
XxxXX CoFrestredig	32	23	55
XxxXX Derbyniedig	21	10	31
CyFanswm	53	33	8G

Aelodaeth o'r GronFa ar 31 Mawrth:

Nifer yr aelodau sy'n cyfrannu

Blwyddyn	201G	201Z	2018	201t	2020
NiFer	25501	23t18	2410t	2332t	23GtG

Nifer y Pensiynwyr a'r Bobl sy'n Ddibynnol

Blwyddyn	201G	201Z	2018	201t	2020
NiFer	184Z0	18t55	1t2G2	1tZ04	20238

Tueddiadau aelodaeth

Nifer y Buddiolwyr Gohiriedig

Blwyddyn	201G	201Z	2018	201t	2020
NiFer	22358	24G41	25t5G	2Z104	28108

Nifer yr alldyniadau heb eu penderfynu

Blwyddyn	201G	201Z	2018	201t	2020
NiFer	2400	250G	2GGZ	2ttt	3113

	2015/1G	201G/1Z	201Z/18	2018/1t	201t/20	% Cynnydd / Gostyngiad ers 18/1t
CyFlogwyr Gweithredol	4G	4t	4t	50	51	+2%
CyFranwyr	25501	23t18	2410t	2332t	23GtG	+1.5Z%
Pensiynwyr	15830	1G315	1GG0t	1Z025	1Z512	+2.8G%
Dibynyddion	2G40	2G40	2G53	2GZt	2Z2G	+1.Z5%
Buddiolwyr Gohiriedig	22358	24G41	25t5G	2Z104	28108	+3.Z0%

Cost y Gronfa i xxx aelod

	Cost Fesul aelod (/)	Cost Fesul aelod (/)
	2018/201t	201t/2020
Xxxxxx Xxxxxxxxx	25.15	24.55
Treuliau Rheoli'r Buddsoddiadau	000.Xx	14G.38
Costau Goruchwylio a Llywodraethu	3.11	0.XX
CYGAN3WM	150.t5	1Z4.5t

Ar hyn o xxxx, xxx'r GronFa Bensiwn yn cyFlogi 24.5 aelod o staFF gweinyddol llawn amser a 2 aelod yn adran buddsoddiadau a chyFriFon y GronFa Bensiwn.

Aelodaeth a Dadansoddiad o'r Gronfa

Aelodaeth y GronFa ar 31 Mawrth:

Nifer yr aelodau sy'n cyfrannu

30000

25501

25000

23t18

2410t

2332t

23GtG

15000

201G

15000

201Z

2018

10000

201t

5000

2020

Nifer y Buddiolwyr Gohiriedig

28108

2Z104

25t5G

24G41

22358

30 000

25000

20000

15000

10000

201G

201Z

5000

2018

201t

2020

2400

Nifer y Pensiynwyr a'r Bobl sy'n Ddibynnol

20238

1t2G2

1tZ04

184Z0

18t55

25000

20000

15000

10000

5000

201G

201Z

2018

201t

2020

Nifer yr alldyniadau heb eu penderfynu

2ttt

3113

250G

2GGZ

2400

3500

3000

2500

2000

1500

1000

500

201G

201Z

2018

201t

2020

Dadansoddiad Aelodaeth

Ymadawyr o statws gweithredol

	2018	2019	2020
Ad-dalu cyFraniadau	2G5	11G	81
Trosglwyddo cyFraniadau i gynlluniau eraill	Z	4	4
Marw yn ystod gwasanaeth	1t	18	35
Ymddeol yn sgil salwch	44	30	24
Ymddeol cynnar/arFerol	134	15Z	1ZG
Ymddeoliadau yn sgil dileu swyddi / ystyriaethau eFFeithlonrwydd	124	1t3	125
Ymddeoliadau hyblyg	1t	18	20
Ymddeol hwyr	54	G4	5G
Optio Xxxxx	2ZG	224	428
Buddion diogel	203G	201Z	1545
Ymadawyr Eraill	1G0	2Z2	522
Cyfanswm	0000	0000	0000

Xxxxxxx Xxxxxxxxxx - rhai sy'n gadael y Cynllun

	2018	2019	2020
Trosglwyddo cyFraniadau i gynlluniau eraill	1G3	144	1t8
Marwolaethau	20	32	42
Ymddeol yn sgil salwch	G	8	4
Ymddeol cynnar/arFerol	320	484	431
Buddion eraill	12	2	4
NiFer yr aelodau gohiriedig yn ailymuno â’r cynllun	G	10	3
Cyfanswm	527	680	682

Xxxxxx Xxxxxx

Blaen Gyfrifydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r Gronfa Bensiwn

Adroddiad ar

Gaterion Buddsoddi

Adroddiad ar Faterion Buddsoddiadau

Ar ddechrau'r Flwyddyn ariannol, gwerth buddsoddiadau CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF oedd /3,45G.G miliwn. Erbyn 31 Mawrth 2020 cwympodd gwerth y gronFa i /3,350.2 miliwn.

Llwyddodd CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF i gyFlawni -2.8% yn 201t/20, gan sicrhau saFle rhiF 23 yn ôl canran. Elwodd y GronFa o gyFlawniad ecwiti cryF o ran y portFFolio ecwiti byd-xxxx a reolir gan Xxxxxxx XxXXxxx. Roedd CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF ymhell o Flaen y meincnod dros 3, 5, a 10 blynedd/mlynedd, gan sicrhau saFle rhiF 2 ar y raddFa yn ôl canran dros 3 blynedd, saFle rhiF 5 dros 5 mlynedd, a saFle rhiF 5 dros 10 mlynedd.

Rheoli Buddsoddi

Mae Pwyllgor y GronFa Bensiwn yn gyFriFol am dreFnau gwaith rheoli strategol CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF yn unol â'i gylch gorchwyl.

Mae CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol (ac yntau'n 3wyddog Adran 151) a gaiFF ei geFnogi gan Banel Buddsoddi a Gweinyddu'r GronFa, wedi dirprwyo cyFriFoldeb am yr xxxx Faterion gweithredol o ddydd i ddydd.

CyFarwyddwr CyFadran Gwasanaethau Cyllid a Digidol Rhondda Cynon TaF yw Cadeirydd y Panel, ac mae'r aelodau'n cynnwys dau ymgynghorydd annibynnol ac uwch swyddogion cyllid eraill.

Bydd y panel yn cyFarFod xxx 3 mis i ystyried materion gweinyddu a buddsoddi ac i bennu polisi yn ôl seFyllFa'r Farchnad ac i holi a herio'r Rheolwyr Materion Buddsoddi am eu cyFlawniad.

Ar hyn o xxxx xxx xxxx mandad buddsoddi ar wahân.

3oddgyFrannau Traddodiadol Xxxxxx XxXXxxx, 3oddgyFrannau Alpha Uchel TwF Byd-xxxx (Partneriaeth Pensiwn Cymru), Bondiau GAM BMO, Eiddo CBRE a 3oddgyFrannau GoddeFol BlackRock.

Cyflawniad Buddsoddi

Mae'r tabl isod yn dangos cyFlawniad, ar leFel dosbarth asedau, dros gyFnodau hanesyddol a Fesurwyd hyd at 31 Mawrth 2020.

	1 Flwyddyn		3 Blynedd		5 Mlynedd
	Meincnod	Cronfa	Meincnod	Cronfa	Meincnod	Cronfa
	%	%	%	%	%	%
3oddgyFrannau	-t.0	-G.5	0.Z	3.G	5.4	Z.G
Bondiau	5.8	5.2	3.4	3.5	4.0	3.t
Eiddo	G.0	3.0	G.G	G.t	G.Z	Z.G
Xxxxx xxxxx	0.5	1.2	0.4	0.Z	0.4	0.5
Cyfanswm yr Asedau	-3.3	-2.8	2.3	4.1	5.4	6.8

Cyflawniad Rheolwr y Gronfa

Mae manylion ynghylch cyFlawniad perthynol pob rheolwr yn erbyn ei Feincnodau perthnasol dros gyFnodau hanesyddol ar gyFer y Flwyddyn hyd at 31 Mawrth 2020 yn y tabl.

		1 Flwyddyn		3 Blynedd		5 Mlynedd
Mandad	Rheolwr y Gronfa	Meincnod	Cronfa	Meincnod	Cronfa	Meincnod	Cronfa
Bondiau	BMOGAM	5.8	5.2	3.4	3.5	4.0	3.t
3oddgyFrannau (Traddodiadol)	Xxxxxxx XxXXxxx	-11.Z	-G.2	-0.t	4.Z	4.0	8.4
3oddgyFrannau (AlFFa Uchel)	TwF Byd-xxxx Partneriaeth Pensiwn Cymru	-G.Z	-Z.3	-	-	-	-
3oddgyFrannau (AlFFa Uchel)	CyFleoedd Byd-xxxx Partneriaeth Pensiwn Cymru	-G.Z	-4.Z	-	-	-	-
3oddgyFrannau (goddeFol)	BlackRock	-G.2	-G.1	2.2	2.4	-	-
Eiddo	CBRE	3.00	G.0	G.G	G.t	G.Z	Z.G

Penodwyd BlackRock yn rheolwr soddgyFrannau goddeFol yn ystod mis Tachwedd 201G.

Daeth mandadau alFFa uchel Newton a Xxxxxxx XxXXxxx i xxx ym mis Ionawr 201t. Trosglwyddwyd asedau i Bartneriaeth Pensiwn Cymru.

Yn dilyn adolygiad atebolrwydd asedau, terFynwyd mandadau soddgyFrannau'r DU ym mis Awst 2018, er mwyn cynyddu dyraniad y GronFa mewn bondiau ac eiddo.

Manylion Rheolwyr y Gronfa

Mae manylion gwerth marchnad buddsoddiadau Rheolwyr y GronFa i'w gweld yn y tabl canlynol:

Rheolwr y Gronfa	Gwerth y Farchnad		Cyfran y Gronfa
Rheolwr y Gronfa	31/03/19 £’000	31/03/20 £’000	31/03/19 %	31/03/20 %
Xxxxxxx XxXXxxx (3oddgyFrannau Byd-xxxx)	Ztt,135	Z28,101	23.2	21.Z
BlackRock (3oddgyFrannau GoddeFol)	153,80t	144,528	4.4	4.3
BMOGAM (Bondiau)	85Z,30G	t03,811	24.8	2Z.0
CBRE (Eiddo)	2G3,Zt2	2t0,4tZ	Z.G	8.Z
Link (TwF Byd-xxxx)	1,0t1,8t3	1,011,tZ8	31.G	30.2
Link (CyFleoedd Byd-xxxx)	2Z1,852	258,t22	Z.t	Z.Z
Wedi'i Reoli'n Gewnol	18,85Z	12,38Z	0.5	0.4
Cyfanswm	3,456,644	3,350,224	100	100

Doedd dim buddsoddiad unigol yn cyFriF am Fwy na 5% o asedau'r GronFa.

Mae gwerth marchnad y buddsoddiadau yn y tabl yma'n cynnwys buddsoddiadau tymor byr Fel gweddill xxxxx xxx adneuon xxxxx Xxxxx xxx'n wahanol i gyFanswm y buddsoddiadau tymor hir yn unig.

Rydyn ni’n ceisio mynd i’r aFael ag elFennau o risg buddsoddiadau trwy gyFlogi niFer o reolwyr mewn ymgais i reoli risg, a gyda mandadau sy’n cynnwys ystod o asedau gan gynnwys soddgyFrannau, bondiau ac eiddo. Mae disgwyl i reolwyr gynnal casgliad xxxx o gyFriFon buddsoddi a chydymFFurFio â rheoliadau buddsoddi Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol, ynghyd ag unrhyw gyFyngiadau ychwanegol sy'n rhan o'u mandadau. Mae’r sector gwladol a diwydiant yn amrywio buddsoddiadau gwaelodol ymhellach.

CaiFF cyFlawniad pob rheolwr ei Fesur xxx chwarter yn erbyn targed sydd wedi'i ddynodi yn erbyn meincnod penodol. Yn ei hanFod, mae hyn yn rhwystro rheolwyr rhag symud i FFwrdd yn rhy bell oddi wrth y nod, ond yn caniatáu peth hyblygrwydd i chwyddo elw ar Fuddsoddiadau ar yr un pryd.

Elw a cholledion ar Fuddsoddiadau

Ar gyFer y Flwyddyn hyd at 31 Mawrth 2020, caFodd y GronFa enillion o -2.8% yn erbyn enillion cyFartalog awdurdod lleol PIRC o -4.1% a oedd wedi'i restru'n rhiF 23. Enillion y GronFa dros 3 blynedd oedd 4.1% o’i gymharu â chyFartaledd PIRC o 1.Z%, seF rhiF 2 ar y raddFa yn ôl canran ymhlith y cronFeydd a gaFodd eu mesur.

	2018/19 £’000	2019/20 £’000
Elw ar werthiannau	G5Z,501	102,515
Colledion ar werthiannau	(51,Z88)	(41,542)
Elw net / (colled) ar werthiannau	605,713	60,973
Newid yng ngwerth y Farchnad	(401,01t)	(201,GtZ)
Cynnydd net/ (gostyngiad) mewn gwerth	204,694	(140,724)

Trefnau gwarchod

Mae CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF wedi penodi 3tate 3treet i weithredu'n geidwad cyFranddaliadau'r GronFa. CaiFF cyFranddaliadau’u dal yn ôl gorchymyn y ceidwad xx xxxx Rhondda Cynon TaF. Mae cwmni 3tate 3treet yn cael ei reoleiddio gan yr Awdurdod Gwasanaethau Ariannol Awdurdod Rheoleiddio'r Prudential.

Mae Link, gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru wedi penodi Northern Trust i weithredu Fel ceidwad ar gyFer cyFranddaliadau Partneriaeth Pensiwn Cymru.

Costau Rheolwyr y Gronfa ac Ymgynghorwyr

Codir FFioedd rheolwr cronFa ar raddFa sy'n lleihau yn seiliedig ar xxxxx marchnad y gronFa.

Yn ogystal â FFioedd rheolwyr cronFa, mae costau anuniongyrchol buddsoddiadau ym Mhartneriaeth Pensiwn Cymru yn cael eu hadlewyrchu yng ngwerth ased net yr unedau cyFun.

Mae ymgynghorwyr y gronFa'n derbyn tâl seFydlog xxx blwyddyn am eu gwasanaethau ac am Fynd i gyFarFodydd xxx tri mis. Mae costau ychwanegol i’w talu yn achos cyFarFodydd arbennig eraill.

Dadansoddiad o’r Buddsoddiadau ar sail Gwerth Teg

	2018/19		2019/20
	/’000	/’000	/’000	/’000
Soddgyfrannau
Y DU	2Zt,5t4		1Gt,833
Tramor	3tG,482		45t,G04
		GZG,0ZG		G2t,43Z
Bondiau
Y DU	ZGZ,811		800,80Z
Tramor	ZG,11Z		t5,G22
		843,t28		8tG,42t
Cronfeydd cyfun
Y DU	1t,18t		1Z,1t2
3ogyFrannau byd-xxxx Partneriaeth Pensiwn Cymru	1,3G3,Z45		1,2Z0,t00
Tramor - arall	253,8t3		21t,tt1
		1,G3G,82Z		1,508,083
Cronfeydd cyfun - eiddo
Y DU - arall	2G0,2t2		28Z,5G2
Tramor - arall	55t		135
		2G0,851		28Z,GtZ
Cyfanswm y buddsoddiadau hirdymor		3,417,682		3,321,646

Dydy'r GronFa ddim wedi cymryd rhan mewn unrhyw dreFniadau benthyca stoc yn ystod y Flwyddyn ond cytunwyd i wneud hynny yn y dyFodol ar gyFer unrhyw Fuddsoddiadau ym Mhartneriaeth Pensiwn Cymru.

Mae'r buddsoddiadau i gyd, ar wahân i eiddo, wedi'u nodi'n Fuddsoddiadau a ddyFynnwyd, sydd wedi'u pennu'n Fuddsoddiadau ar sail gwerth teg a bu dim gwaith ailddosbarthu. Mae gwerthoedd yr asedau sydd wedi’u cario yn y Fantolen yr un peth â'r Gwerth Teg uchod.

Xxx xxx y GronFa Bensiwn gontractau deilliadol sy'n cael eu prisio Fel rhwymedigaeth yn y Datganiad Asedau Net ar 31 Mawrth 2020.

Mae’r buddsoddiadau uchod yn OFFerynnau Xxxxxxxx wedi’u dynodi'n "Xxxxx Teg drwy Elw a Cholled". Mae pob incwm yn sgil buddsoddi, elw/colled ar waredu buddsoddiadau, a newidiadau yng ngwerth y buddsoddiadau yng NghyFriF y GronFa yn codi o OFFerynnau Ariannol wedi’u dynodi yn “Xxxxx Teg drwy Elw a Cholled", ac eithrio llog ar Xxxxx Xxxxx. Xxx xxxxx xxxxx yn OFFerynnau Xxxxxxxx wedi’u dynodi'n "Genthyciadau a Derbyniadau".

Mae'r soddgyFrannau a'r xxxxx xxxxx wedi'u crybwyll wedi'u categoreiddio yn hierarchaeth gwerth teg leFel 1. Xxx xxxxxxx, eiddo cyFun, buddsoddiadau cyFun ym Mhartneriaeth Pensiwn Cymru a chontractau deilliadol yn cael eu dosbarthu Fel hierarchaeth gwerth teg leFel 2.

Cwmpas Daearyddol y Gronfa

Mae Rheolwyr y GronFa yn buddsoddi mewn cyFrannau mewn niFer o wledydd. Mae'r tabl isod yn nodi gwerth stociau a chyFrannau Rheolwyr y GronFa ar 31 Mawrth 2020:

Ardal	£’000	%
3oddgyFrannau'r DU	2Gt,841	8.1%
3oddgyFrannau Ewrop	1Z5,t21	5.2%
3oddgyFrannau'r UD a Chanada	243,Z40	Z.3%
3oddgyFrannau 3iapan	5G,221	1.Z%
3oddgyrannau 'PaciFic'	30,153	0.t%
3oddgyFrannau Rhyngwladol eraill	t0,Z44	2.Z%
3oddgyFrannau CyFun Byd-xxxx	1,2Z0,t00	3Z.t%
Bondiau	8tG,42t	2G.Z%
Eiddo	28Z,GtZ	8.G%
Xxxxx Xxxxx a ChyFwerth	28,5Z8	0.t%
Cyfanswm	3,350,224	100%

Dyw'r symiau a nodir ddim yn dangos cronFeydd heb eu clirio.

Dadansoddi incwm yn sgil buddsoddi sydd wedi’i gronni yn ystod 2019/20

	DU £'000	Tu xxxxx i'r DU £'000	Byd-xxxx £'000	Cyfanswm £'000
3oddgyFrannau	11,ZZ0	0	4,2t3	1G,0G3
Bondiau	21,8GG	1,t3t	0	23,805
Eiddo (Daliadau Uniongyrchol)				0
Eiddo Amgen	11,Z34	0	0	11,Z34
Xxxxx Xxxxx ac Opsiynau Eraill	45			45
Arall				0
Cyfanswm	45,415	1,939	4,293	51,647

Xxxxxxxxxx asedau’r Gronfa, yn gywir ar 31 Mawrth 2020

	DU £m	Tu xxxxx i'r DU £m	Byd-xxxx £m	Cyfanswm £m
3oddgyFrannau			2,13Z.520	2,13Z.520
Bondiau	800.80Z	t5.G22		8tG.42t
Eiddo (Daliadau Uniongyrchol)				0.000
Dewisiadau eraill	28Z.5G2	0.135		28Z.GtZ
Xxxxx Xxxxx ac Opsiynau Eraill	12.35Z		1G.1t1	28.548
Arall				0.000
Cyfanswm	1,100.726	95.757	2,153.711	3,350.194

Dal y Cyfrannau Mwyaf

Y deg daliad mwyaF ar gyFer rheolwr y gronFa soddgyFrannau Xxxxxxx XxXXxxx ar 31 Mawrth 2020 yw:

10 Daliad Mwyaf Xxxxxxx Xxxxxxx

Cyfran	£’000
Diageo	10,34G
Unilever	8,ttZ
Rio Tinto	8,t0G
Cwmni Prudential	8,8G8
BHP Group plc	8,532
3tandard Chartered	8,1tG
H3BC	Z,ZZ0
CyFranddaliadau B 3hell Iseldireg Brenhinol	Z,440
Just Group	Z,35Z
Inchcape	G,Ztt

Datganiad Strategaeth Fuddsoddi

1. Cyfrifoldeb Cyffredinol

Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF yw'r xxxXX statudol dynodedig sy'n gyFriFol am weinyddu CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF ar ran y cyrFF cyFansoddol sydd ar y rhestr a'r rhai hynny sydd wedi'u derbyn i'r Cynllun. Mae'r Cyngor yn gyFriFol am bennu polisi buddsoddi, penodi unigolion addas i weithredu'r polisi hwnnw ac adolygu a monitro'r buddsoddiadau yn rheolaidd.

Mae'r Cyngor wedi creu Pwyllgor y GronFa Bensiwn sy'n gytbwys o ran gwleidyddiaeth, mae'n cynnwys aelodau etholedig sy'n goruchwylio cyFriFoldeb y Cyngor o ran gweinyddu'r GronFa Bensiwn. Mae'r Pwyllgor yma'n gyFriFol am dreFnau rheoli strategol y GronFa Bensiwn.

Mae'r Cyngor wedi penodi'r CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol Fel y swyddog sydd â chyFriFoldebau Adran 151 i arFer pwerau wedi'u dirprwyo i ddod i benderFyniadau mewn perthynas â materion gweithrediadol buddsoddiadau a gweinyddu'r GronFa Bensiwn. Rydyn ni wedi seFydlu Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu yn geFn iddo. Dyma aelodau'r Panel:

● CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella

● CyFarwyddwr Gwasanaeth - Pensiynau, CaFFael a ThraFodion

● Pennaeth Materion Cyllid (Addysg ac Adroddiadau Ariannol)

● Blaen GyFriFydd, Buddsoddiadau'r Trysorlys a'r GronFa Bensiwnl

● Uwch GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau'r GronFa Bensiwn

Xxx xxx Ymgynghorydd Buddsoddiadau Annibynnol yn mynychu ac maen nhw'n helpu i lywio traFodaethau, rhoi sylwadau ar ddatblygiadau pwysig a darparu gwybodaeth am ddatblygiadau'r Farchnad.

Bydd y Cyngor yn cyFlogi Ymgynghorydd Buddsoddiadau i roi cyngor buddsoddi wedi'i reoleiddio lle xx xxxxx.

Xxx'r Panel a'r Pwyllgor yn cwrdd xxx 3 mis. Bydd y Nid yw'r Cyngor yn ymddiriedolwr (yn dechnegol,

y Weinyddiaeth Tai, Cymunedau a Llywodraeth Leol yw'r ymddiriedolwr) ond mae'n cyFlawni rôl debyg i ymddiriedolwr.

Yn unol â goFynion DeddF Pensiynau Gwasanaethau Cyhoeddus 2013, mae Bwrdd Pensiynau wedi'i seFydlu er mwyn helpu Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF, ac yntau'n "Rheolwr y Cynllun", i lywodraethu a gweinyddu CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF mewn modd eFFeithiol ac eFFeithlon.

Yn unol â DeddF Pensiynau Gwasanaethau Cyhoeddus 2013, adrannau 5(1) a 5(2), swyddogaeth y Bwrdd Pensiwn yw helpu Awdurdod Gweinyddu Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF, ac yntau'n Rheolwr y Cynllun, i wneud y canlynol:

● 3icrhau cydymFFurFiaeth â'r PriF Reoliadau ac unrhyw ddeddFwriaeth arall sy'n ymwneud â llywodraethu a gweinyddu'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (LGP3);

● 3icrhau cydymFFurFiaeth â'r goFynion sy'n cael eu pennu

mewn perthynas â'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol gan y Rheolydd Pensiynau; a

● 3icrhau bod y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol yn cael ei lywodraethu a'i weinyddu'n eFFeithiol ac eFFeithlon gan Reolwr y Cynllun.

Bydd y Bwrdd Pensiwn yn goruchwylio'r materion uchod ac oherwydd hynny, Fydd e ddim yn gwneud penderFyniadau mewn perthynas â rheoli'r GronFa ei hun.

Mae manylion y ddeddFwriaeth ar gael drwy ddilyn y ddolen ganlynol: xxx.xxxxxxxxxxx.xxx.xx/XX/XxxxxxxxxxxxxXxxxxxx ents/GovernanceDocuments.aspx

2. Prif Amcan y Gronfa

PriF amcan y GronFa yw ariannu buddion pensiwn a chyFandaliadau i'r aelodau wedi iddyn nhw ymddeol neu i'r rheiny sy'n ddibynnol arnyn nhw ar ôl i'r aelod Farw, boed hynny cyn ymddeol neu wedi hynny, yn unol â rheoliadau'r Cynllun.

3. Amcanion Cyllido

Dylai Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF weinyddu'r GronFa yn y Fath Fodd Fel bo gwerth y gronFa, o xxx amgylchiadau cyFFredin, yn Fwy xx xxxxx i dalu'r hyn sy'n ddyledus i'r aelodau hynny sydd wedi ymddeol a bod canran cyFraniadau'r aelodau sydd heb ymddeol yn cael ei phennu yn ddigonol ar gyFer cynnal costau'r dyFodol.

Mae'r Datganiad 3trategaeth Ariannu a'r Datganiad 3trategaeth Guddsoddi yn rhan annatod o'i gilydd, a'u bwriad yw darparu cyFraddau cyFrannu seFydlog ar gyFer cyFlogwyr.

Yr amcan buddsoddi yw sicrhau'r leFel uchaF bosibl o adenillion xxxx xxXxx dderbyniol o risg, gan gynyddu sicrwydd y gost ar gyFer cyFlogwyr a lleihau'r gost hirdymor.

Amcan y GronFa yw sicrhau adenillion ar asedau'r GronFa sy'n ddigonol, dros y tymor hir, i gwrdd â'r amcanion ariannu yn barhaus.

Bydd y CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol ar y cyd â'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu yn sicrhau bod un neu ragor o Reolwyr Buddsoddiadau yn cael eu penodi, sydd wedi'u hawdurdodi o xxx Reoliadau Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (Rheoli a Buddsoddi CronFeydd) 201G, i reoli asedau'r GronFa. Bydd cytundebau/mandadau yn cael eu seFydlu i roi cyFarwyddyd i reolwyr ynghylch y FFordd bydd y portFFolio o Fuddsoddiadau yn cael ei rheoli.

CaiFF Pwyllgor y GronFa Bensiwn, gan ystyried cyngor y CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, roi cyFarwyddiadau penodol ynghylch dyrannu asedau strategol a bydd yn sicrhau bod yr asedau'n addas mewn perthynas ag anghenion y GronFa. Bydd gyda Rheolwyr Buddsoddiadau Feincnod a tharged sy'n adlewyrchu eu mandad ac Fe gân nhw ddeFnyddio eu disgresiwn llawn eu hunain i ddewis stociau unigol. Bydd disgwyl iddyn nhw gynnal portFFolio amrywiol o Fewn y cyFyngiadau sydd wedi'u pennu ym mhob mandad.

4. Polisi Amrywiad:

Gofyniad i fuddsoddi arian y gronfa mewn amrywiaeth xxxx o fentrau

Mae'r GronFa'n buddsoddi mewn ystod o ddosbarthiadau ased i helpu i leihau risg y portFFolio yn gyFFredinol. O wneud hyn, bydd y tangyFlawniad yma'n cael ei gydbwyso gan asedau sy'n cyFlawni'n well ar yr adeg honno, os nad yw dosbarth ased unigol yn cyFlawni'n dda. Mae'r portFFolio heFyd yn cael ei amrywio i leihau anwadalrwydd mewn cyFlawniad.

Mae'r GronFa'n cynnwys y dosbarthiadau ased canlynol:

● 3oddgyFrannau

● Bondiau

● Eiddo

● Xxxxx Xxxxx

Comisiynodd y GronFa adolygiad Asedau/Atebolrwydd yn 201Z, a'i nod sylFaenol oedd rhoi buddsoddiadau'r GronFa mewn saFle lle oedd modd: -

● Lleihau risg

● Cynnal y disgwyliadau o ran enillion (cymaint â phosibl)

● Lleihau costau hirdymor

● Gwella amrywiad

● Gwneud y gorau o drosglwyddo asedau i'r GronFa gyFun

● CyFlwyno 3eilwaith (alinio â dyheadau'r GronFa gyFun)

gan sicrhau bod y GronFa Bensiwn yn cael ei buddsoddi yn y FFordd FwyaF eFFeithlon.

CaFodd cwmni Ymgynghorydd Buddsoddiadau, Xxx Xxxxxx, xx benodi i roi'i Farn ar risg/enillion strategaeth Fuddsoddi bresennol y GronFa Bensiwn. Yn dilyn hyn, goFynnwyd iddo roi sylwadau ac argymell enghreiFFtiau eraill a allai gyFlawni amcanion tymor hir y GronFa.

Gan ddeFnyddio dull enghreiFFtio ar gyFriFiadur, ymgymerwyd ag eFelychiadau ar gyFer strategaethau ased portFFolios gwahanol. AmcangyFriFodd y model y tebygolrwydd o gyFlawni amrywiaeth o ganlyniadau ariannu dros gyFnodau amser gwahanol o ystyried y strategaeth dyrannu asedau gyFredol. CyFlawnodd y dyraniad mwyaF i soddgyFrannau yn y portFFolio enillion a allai Fod yn uchel, ond roedd y leFel uchaF o risg heFyd yn perthyn i hyn.

CaFodd strategaethau dyrannu amgen eu hystyried, yn Fodd posibl o gynyddu amrywiaeth a lleihau risg. Ystyriodd y Panel, y Pwyllgor a'r Bwrdd yr opsiynau. Nododd y Panel nad oedd CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF

ar risg uchel o'i chymharu â chronFeydd CPLlL eraill, a bod rhai o'r dewisiadau amgen posibl wedi arwain at Fuddsoddi mewn dosbarthiadau ased drud, ac yn Farchnadoedd roedd hi'n anodd cael mynediad atyn nhw.

Daeth y Pwyllgor i'r casgliad y dylai'r GronFa symud tuag at y strategaeth dyrannu asedau ganlynol gyda chamau i gyFlawni'r dyraniad goFynnol.

		Arfaethedig Cam 1	Arfaethedig Cam 2	Arfaethedig Cam 3
Dosbarthiad yr Ased	Dyraniad Presennol	Meincnod Presennol	Strategaeth (1)	Strategaeth (2)
Cyfanswm y Soddgyfrannau	74.80%	63%	63%	58%
Cyfanswm y Dewisiadau Amgen	5.40%	10%	20%	25%
Bondiau Enillion Absoliwt			10%	10%
Rhwydweithiau Mewnol				5%
Eiddo	5.40%	10%	10%	10%
Cyfanswm y Bondiau ac Xxxxx xxxxx	19.80%	27%	17%	17%
Llog 3eFydlog	8.50%	12.50%	Z.50%	Z.50%
Bondiau CorFForaethol y DU	t.40%	12.50%	Z.50%	Z.50%
Xxxxx xxxxx	1.t0%	2%	2%	2%

Bydd y strategaeth hon yma'n destun adolygiad yn dilyn canlyniadau Prisio'r GronFa 201t.

Yn dilyn yr uchod, dyma'r targed a'r canrannau uchaF o'r cyFanswm o'r xxxx Fuddsoddiadau y byddwn ni'n eu buddsoddi mewn buddsoddiadau neu ddosbarthiadau ased penodol o xxx amgylchiadau arFerol:

Dosbarthiad yr Ased	Canran darged y Gronfa	Canran uchaf y Gronfa
3oddgyFrannau	58%	Z5%
Llog 3eFydlog (Bondiau)	15%	35%
Bondiau Enillion Absoliwt	10%	15%
Eiddo	10%	15%
Rhwydweithiau Mewnol	5%	10%
Xxxxx xxxxx	2%	5%

Mae'r targed uchod yn FFurFio sail meincnod wedi'i addasu y mae cyFlawniad y GronFa yn cael ei Fonitro yn ei erbyn.

Mae'r meincnod wedi'i addasu yn symud yn unol ag anseFydlogrwydd y Farchnad. Dydy dyraniad asedau'r portFFolio ddim yn cael ei ail-gydbwyso'n rheolaidd, ond mae'n cael ei adolygu xxx blwyddyn i sicrhau nad yw'r enillion targed yn cael eu heFFeithio'n andwyol.

Xxxxx ni ddim caniatáu mwy na 5% o gyFanswm gwerth buddsoddiadau'r arian cronFa mewn endidau sydd yn gysylltiedig â'r Awdurdod yn unol ag Adran 212 o DdeddF Llywodraeth Leol a Chynnwys y Cyhoedd mewn Iechyd 200Z.

Wrth asesu'r polisi amrywiaethu, bydd y GronFa yn ymgynghori â Chynghorwyr Annibynnol.

5. Polisi Dyrannu Asedau: Asesiad o addasrwydd buddsoddiadau penodol a'r mathau o fuddsoddiadau

Mae'r buddsoddiadau yn cael eu dewis yn ôl eu haddasrwydd i Fodloni amcan cyFFredinol y GronFa, seF, bodloni'r rhwymedigaethau pensiwn wrth iddyn nhw ddod yn ddyledus. Xxx xxXxx oFynnol yr enillion yn cael ei llywio gan y prisiad actiwaraidd teirblwydd.

Yn y tymor hir, mae asedau anwadalrwydd xxxx xxxxx buddsoddiadau gilt yn ymddwyn mewn modd tebyg i rwymedigaethau pensiwn ac Felly Fe Fydden nhw'n "cyFateb â" phriodoleddau'r rhwymedigaethau pensiwn. 3erch hynny, mae'r goFyniad i gyFlawni elw uwch dros dymor hirach yn cael ei gyFlawni (ar gyFartaledd) gan Fathau eraill o asedau megis stociau neu eiddo.

Mae'r portFFolio cyFredol wedi'i lunio gyda chyngor actiwaraidd ac ymgynghorydd annibynnol i gyrraedd leFel benodol o elw o Fewn paramedrau risg.

Mae pob Rheolwr Buddsoddiadau wedi lloFnodi cytundeb sy'n amlinellu meincnodau, targedau, ystod dyrannu asedau ac unrhyw gyFyngiadau perthnasol yn unol â chanllawiau Pwyllgor y GronFa Bensiwn.

Mae'r canlynol yn dangos dyraniad y GronFa ym mis Mawrth 201t:-

	% o'r Gronfa a fuddsoddwyd
3oddgyFrannau'r DU	t%
3oddgyFrannau Gwledydd Tramor
UD	8%
CyFandir Ewrop	5%
3oddgyFrannau Rhyngwladol eraill	5%
3oddgyFrannau Byd-xxxx CyFun	40%
CyFanswm y Bondiau	24%
Eiddo	8%
Xxxxx xxxxx ac Adneuon	1%

Mae Pwyllgor y GronFa Bensiwn wedi penderFynu peidio â buddsoddi mewn soddgyFrannau preiFat ar hyn x xxxx.

Xxx Pwyllgor y GronFa Bensiwn wedi cytuno i roi benthyg stoc yn unol â'r egwyddorion canlynol:

● DeFnyddio asedau cyFochrog ac indemniad yn briodol;

● Dal rhywFaint o'r stoc yn ôl i gynnal y gallu i bleidleisio;

● RhywFaint o allu i alw stoc yn ôl er mwyn pleidleisio ar Faterion penodol.

Mae'r 3trategaeth Dyrannu Asedau yn cael ei hadolygu'n Flynyddol gan y Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu i sicrhau bod enillion, risg ac anwadalrwydd yn cael eu rheoli ac yn gyson â'r strategaeth Fuddsoddi gyFFredinol.

6. Polisi ynglyˆn â risg: Y dull gweithredu o ran risgiau, gan gynnwys y ffyrdd y mae risgiau'n cael eu mesur a'u rheoli

Mae'r GronFa yn cadw CoFrestr Risg sy'n cael ei chytuno gan y Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu ac mae'n cael ei hadrodd i'r Bwrdd Pensiynau a'r Pwyllgor Pensiynau xxx tri mis. Mae'r GoFrestr Risg yn archwilio i Faterion cyllido, buddsoddi, gweithredu a llywodraethu, yn rhestru risgiau o ran tebygolrwydd ac eFFaith ac yn nodi mesurau lliniaru.

Risg Busddsoddi

Mae hyn yn cwmpasu eitemau megis cyFlawniad marchnadoedd ariannol a Rheolwyr Buddsoddiadau'r GronFa, ail-ddyrannu asedau mewn marchnadoedd anwadal, gan arwain at y risg o Fuddsoddiadau sydd ddim yn cyFlawni (incwm) neu gynyddu mewn gwerth (twF) yn ôl y rhagolygon. Dyma enghreiFFtiau o'r risgiau penodol:

● asedau nad ydynt yn sicrhau'r enillion goFynnol (am ba reswm bynnag, gan gynnwys rheolwyr sy'n tangyFlawni)

● risg systemig gyda'r posibilrwydd o anwadalrwydd marchnad ariannol rhyng-gysylltiedig a chydamserol

● dim digon o arian i Fodloni rhwymedigaethau wrth iddyn nhw ddod yn ddyledus

● buddsoddiad xxxxxxxxx, amhriodol neu anghyFlawna chaiFF cyngor actiwaraidd ei dderbyn a'i roi ar waith

● methiant y parti arall

Mae'r risgiau penodol sy'n gysylltiedig ag asedau a dosbarthiadau asedau yn cynnwys:

● ecwiti - diwydiant, gwlad, maint a risgiau stoc

● cromlin cynnyrch incwm seFydlog, risgiau credyd, risgiau hyd a risgiau'r Farchnad

● asedau amgen – risgiau lliF asedau, risg eiddo, risg alpha

● marchnad arian - risg o ran credyd a lliF asedau

● risg arian cyFred

● risgiau macro-economaidd

Trwy osod meincnodau ar gyFer hawliau'r rheolwyr i Fuddsoddi arian y gronFa a thrwy gymharu cynnydd y buddsoddiadau â thargedau penodol, rydyn ni'n goFalu nad yw'r rheolwyr yn crwydro oddi wrth ein canllawiau cyFFredinol. Eto i gyd, mae'n canllawiau ni'n ddigon ystwyth i reoli'r gronFa mewn modd a Fydd yn cynyddu'r adenillion.

Yr amcan buddsoddi cyFFredinol yw gwneud y gorau o adenillion buddsoddi a lleihau cyFraniadau cyFlogwyr dros y tymor hir o Fewn goddeFiadau risg cytunedig.

Y goFyniad yw symud tuag at gyllid o 100% dros gyFnod o amser. Bydd y leFel ariannu yn cael ei chyFriFo xxx 3 blynedd, yn dilyn proses adolygu gan yr actiwari.

Mae asedau'r GronFa yn cael eu rheoli ar sail weithredol (ac eithrio'r mandad 3oddgyFrannau GoddeFol Byd-xxxx) ac xxx disgwyl iddyn nhw gyFlawni'n well na'u meincnodau yn y tymor hir. Yn y xxxx xxx, y disgwyl yw y bydd y cyFlawniad buddsoddi sy'n cael ei gyFlawni gan y GronFa yn Fwy na'r gyFradd adennill y mae'r Actiwari wedi'i rhagdybio o Fewn y prisiad. Mae Rheolwyr Buddsoddiadau'r GronFa wedi cael meincnodau a thargedau pwysedig i adlewyrchu'r mandadau sydd gyda nhw.

Mae gyda ni weithdreFnau monitro ar gyFer materion dyrannu asedau a dewis stoc y Xxxxxxxx. Mae'r targedau cyFredol ar gyFer pob mandad Fel a ganlyn:-

Portffolio	Mynegai Meincnod y Portffolio	Targed y Portffolio
Rheolwr 3oddgyFrannau Traddodiadol	Y DU – GT3E All 3hare U3 - GT3E All World Ewrop – GT3E All World Europe Dwyrain Pell - GT3E All World Developed Asia Gwledydd Tramor Eraill – M3CI Emerging Index	Mynegai CyFansawdd +1% y Flwyddyn dros gyFnod treigl o 3 blynedd
Rheolwr soddgyFrannau goddeFol byd-xxxx	GT3E X X All World	Mynegai
Rheolwyr alpha-uwch byd-xxxx	M3CI All Countries World Index	Mynegai + 2% dros gyFnod treigl 3 blynedd
Rheolwr Llog 3eFydlog	Bondiau Llywodraeth y DU - GT3 UK Govn All 3tocks CorFForaethol (DU) – IBoxx GBP Non Gilts	Mynegai CyFansawdd +0.5% y Flwyddyn dros gyFnod treigl o 3 blynedd
Rheolwr Eiddo	Mynegai Prisiau DeFnyddwyr	Mynegai +4.5%

Mae'r Panel yn adolygu gwaith y Rheolwyr yn gyson ar sail y data chwarterol a blynyddol mae'n ei gael gan asiantaethau rheoli cyFlawniad allanol.

O benodi mwy nag un Rheolwr, mae'r risg yn cael ei wasgaru, Fel sydd wedi'i draFod uchod.

Y disgwyl yw y bydd pob Rheolwr Buddsoddiadau yn cynnal portFFolio amrywiol o Fuddsoddiadau a chadw at y cyFyngiadau sydd wedi'u gosod yn rhan o'u cytundeb.

HeFyd, mae gyda Rheolwyr Buddsoddiadau gyFyngiadau buddsoddi Fel a ganlyn:

Total Gov. Bond Dangosiad Isafswm 30%

Mwyafswm 70%

Non Gov Isafswm dangosiad Mwyafswm 30%

70%

Cyfyngiad Tramor - 30%

Canran uchaf

o 15% ar gronfeydd cyfun

Canran uchaf 10%

mewn unrhyw ddaliad unigol

Uchafswm o 10%

mewn xxxxx xxxxx

Uchafswm o 5% mewn xxxxx xxxxx

Dim un ecwiti tramor unigol yn fwy na 5% o gyfanswm gwerth y gronfa

Canran uchaf dal 25% mewn cynllun

ymddiried olaeth

Uchafswm o 25%

mewn Marchnad oedd Newydd

Canran uchaf dal 25% mewn Cynllun

gan gwmni 'OEIC'

Canran uchaf 10% mewn unrhyw ddaliad tramor (wedi'i ychwanegu Ion 16)

BMOGAM

(bondiau)

●

Xxxxxxx XxXXxxx Traddodiadol

●

Partneriaeth Pensiwn Cymru Gyd-xxxx CronFa TwF

●

Partneriaeth Pensiwn Cymru Gyd-xxxx

- CronFa GyFleoedd

●

Blackrock Passive Eqs

DIM CYGYNGIADAU – CRONGA GYGUN

CBRE

Eiddo

●

Mae'r Pwyllgor wedi cytuno y dylid trosglwyddo buddsoddiadau Llog 3eFydlog y GronFa i Bartneriaeth Pensiwn Cymru ac y cânt eu rheoli ar sail weithredol ar gyFer Bondiau CorFForaethol y DU ac yn oddeFol ar gyFer Giltiau'r DU. Mae disgwyl y bydd y gwaith trosglwyddo yma'n mynd rhagddo yn ystod xxxxxx cyntaF 2020.

Mae cyFlawniad marchnadoedd a Rheolwyr Buddsoddiadau yn cael ei adolygu'n rheolaidd gan y Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu, sydd â'r sgiliau a'r hyFForddiant priodol sy'n oFynnol i ymgymryd â'r dasg yma. Mae'r Panel heFyd yn cael ei geFnogi gan Ymgynghorwyr Annibynnol sy'n darparu gwybodaeth a heriau er mwyn galluogi'r Panel i gyFlawni ei swyddogaethau i'r saFon orau bosibl.

Risgiau Amgylcheddol, Cymdeithasol a Llywodraethu

Mae'r GronFa o'r Farn y dylid rhoi ystyriaeth barhaus i FFactorau amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu a'u bod nhw'n rhan annatod o gyFriFoldebau'r GronFa, ag yntau'n Fuddsoddwr cynaliadwy tymor hir.

Mae'r GronFa wedi ymrwymo i bontio i economi carbon isel yn ogystal â lleihau unrhyw gysylltiad â thanwydd FFosil.

Mae ymgysylltu â chwmnïau sydd am Fuddsoddi yn hanFodol o ran gwella saFonau llywodraethu corFForaethol, ac yn y tymor hir mae disgwyl i hyn wella'r elw ar Fuddsoddiadau.

7. Dull o gyfuno buddsoddiadau, gan gynnwys defnyddio dulliau buddsoddi ar y cyd a gwasanaethau wedi'u rhannu.

Mae Partneriaeth Pensiwn Cymru wedi penodi Link Gund 3olutions Ltd (Link) i seFydlu a gweithredu cyFrwng buddsoddi ar y cyd at ddeFnydd cronFeydd CPLlL Cymru yn unig. Bydd hyn yn galluogi cyFuno asedau ar draws ystod o Fathau o asedau.

Mae Link wedi seFydlu – a bydd yn rheoli – Cynllun Cytundebol Awdurdodedig (cyFrwng cyd-Fuddsoddi y DU sy'n eFFeithlon o ran trethi) ar ran Partneriaeth Pensiwn Cymru. Bydd gyda'r Cynllun Cytundebol Awdurdodedig is- gronFeydd mewn ystod o Fathau o asedau a Fydd yn diwallu anghenion cronFeydd CPLlL yng Nghymru, i'w galluogi i weithredu eu strategaethau dyrannu asedau gwahanol.

Gyda cheFnogaeth Xxxxxxx Investments, ac mewn ymgynghoriad â'r 8 cronFa CPLlL unigol, mae Link wedi penodi niFer o Reolwyr Buddsoddiadau. Bydd pob CronFa CPLlL yn y gronFa gyFun yn cadw rheolaeth lawn dros benderFyniadau dyrannu asedau strategol. Bydd gyda Northern Trust ddyletswyddau gwarchodol.

Drwy ddeFnyddio llai o Reolwyr Buddsoddiadau a mandadau mwy o Faint, y disgwyl yw y bydd modd i Bartneriaeth Pensiwn Cymru leihau'r FFioedd, seF un o briF amcanion polisi'r Llywodraeth. Dyma grynodeb o amcanion cronni Partneriaeth Pensiwn Cymru:

● Cynhyrchu enillion cyson ar FFioedd.

● Amrywio risg o ran rheolwyr.

● Gostwng FFioedd rheolwyr ar gyFartaledd

● CyFlawni eFFeithlonrwydd treth trwy adennill treth xxxx ar ddiFidendau (ar gyFer is-gronFeydd ecwiti y tu xxxxx i'r DU).

● Rhannu costau trosglwyddo i is-gronFeydd yn deg.

Mae Partneriaeth Pensiwn Cymru yn parhau i wneud cynnydd wrth seFydlu is-gronFeydd priodol i Fodloni'r amcanion buddsoddi ar draws CronFeydd Cymru. Mae is gronFeydd ar gyFer buddsoddi asedau ar y cyd eisoes wedi cael eu lansio ac maen nhw'n ymwneud â 3oddgyFrannau

Byd-xxxx AlFFa Uchel a 3oddgyFrannau'r DU/Ewrop. Mae'r cam nesaF yn ymwneud â Llog 3eFydlog xxxx xxxx is

gronFa yn cael eu lansio – giltiau byd-xxxx, corFForaethau byd- xxxx, corFForaethau'r DU, credyd aml-asedau a bondiau enillion absoliwt.

8. Sut y mae elfennau cymdeithasol, amgylcheddol a llywodraethu corfforaethol yn cael eu hystyried wrth ddewis, peidio â dewis, cadw a chyflawni buddsoddiadau.

Y briF egwyddor sy'n rhedeg trwy bolisi materion buddsoddi'r GronFa yw cael yr adenillion mwyaF posibl trwy Fanteisio ar yr ystod lawn o Fuddsoddiadau yn unol â rheoliadau'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol.

Xx xxx gwneud elw yw ein priF gyFriFoldeb, lle bo hyn yn bosibl, mae'r GronFa yn ymroi i gynnwys FFactorau Buddsoddi CyFriFol (FFactorau amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu corFForaethol) yn y broses buddsoddi. Mae'r FFactorau nad ydyn nhw'n ariannol yn cael eu hystyried i'r graddau nad ydyn nhw'n niweidiol i enillion buddsoddiadau'r GronFa. Dylid cynnwys y FFactorau yma yn rhan o benderFyniadau dewis stoc Rheolwyr Buddsoddiadau er mwyn gwella'r broses, yn hytrach na rhwystro'r dewis mewn unrhyw FFordd.

Dydy'r GronFa ddim yn 'hidlo' stociau sydd ar gael i'r Rheolwyr mewn modd negyddol.

Mae'r GronFa yn mynnu bod ei Rheolwyr Buddsoddiadau yn integreiddio'r xxxx FFactorau ariannol a'r FFactorau nad ydyn nhw'n ariannol, i'r broses dod i benderFyniadau ar gyFer pob buddsoddiad. Ar ben hynny, mae'n disgwyl i'w rheolwyr ymgysylltu'n rhagweithiol â'r marchnadoedd y mae'r GronFa yn agored iddyn nhw, dylanwadu arnyn nhw a hyrwyddo llywodraethu corFForaethol da ynddyn nhw. Mae Rheolwyr Buddsoddiadau'r GronFa yn darparu diweddariadau ar eu gweithrediadau yn hyn o xxxx.

Xxx xxxx Reolwyr Buddsoddiadau'r GronFa wedi ymrwymo i Egwyddorion y Cenhedloedd Unedig ar Guddsoddi yn GyFriFol (UNPRI), sy'n annog perchnogion asedau a rheolwyr asedau i gynnwys materion amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu i ddadansoddi buddsoddiadau a dod i benderFyniadau, bod yn berchnogion gweithredol, ceisio datgelu materion amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu a hyrwyddo'r egwyddorion yn y diwydiant.

Dyma'r chwe egwyddor:

● Byddwn ni'n cynnwys materion Amgylcheddol, Cymdeithasol a Llywodraethu yn y prosesau dadansoddi buddsoddiadau a gwneud penderFyniadau;

● Byddwn ni'n weinyddwyr gweithredol ac yn cynnwys materion Amgylcheddol, Cymdeithasol a Llywodraethu yn ein polisïau a'n harFerion gweinyddu;

● Byddwn ni'n ceisio cydnabyddiaeth briodol ynglyˆn â materion Amgylcheddol, Cymdeithasol a Llywodraethu gan y mentrau rydyn ni'n buddsoddi ynddyn nhw;

● Byddwn ni'n hyrwyddo derbyn yr Egwyddorion a'u gweithredu o Fewn y diwydiant buddsoddi;

● Byddwn ni'n gweithio gyda'n gilydd i wella ein heFFeithiolrwydd wrth weithredu'r Egwyddorion; a

● Bydd pob un ohonon ni'n adrodd ar ein gweithrediadau a'n cynnydd tuag at weithredu'r Egwyddorion.

Mae'r GronFa yn aelod o GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG). Diben LAPGG yw hyrwyddo buddiannau buddsoddi cronFeydd pensiynau llywodraeth leol, ac i gryFhau'u dylanwad, a hwythau'n gyFranddalwyr, ac ar yr un pryd â hyrwyddo cyFriFoldeb cymdeithasol corFForaethol a saFonau cadarn o ran treFnau llywodraethu corFForaethol o blith y cwmnïau sy'n destun y buddsoddiadau.

Mae'r GronFa'n cydnabod y risgiau ariannol sy'n gysylltiedig â newid yn yr hinsawdd, tanwyddau FFosil a rheoli carbon, a'r FFaith bod hon yn Fater dadleuol a phoblogaidd. Mae'r GronFa wedi ymrwymo o hyd i bontio i economi carbon isel mewn modd treFnus ac mae wedi nodi xx xxxx o weithredu yn Atodiad 1 i'r Datganiad 3trategaeth Guddsoddi yma.

Mae'r GronFa heFyd wedi ymrwymo i lynu wrth egwyddorion y Cod 3tiwardiaeth.

9. Manteisio ar hawliau pleidleisio sy'n ymwneud â'r buddsoddiadau.

CaiFF buddiannau buddsoddi tymor hir eu gwella gan y saFonau llywodraethu corFForaethol a'r cyFriFoldebau corFForaethol uchaF. Gall llywodraethu gwael eFFeithio'n negyddol ar xxxxx cyFranddaliwr.

Mae'r GronFa yma'n cydnabod pwysigrwydd stiwardiaeth ac ymgysylltu trwy reolwyr y gronFa ecwiti wrth ddylanwadu'n gadarnhaol ar gwmnïau.

Y disgwyl yw y bydd xxxx reolwyr buddsoddi ecwiti gweithredol y GronFa yn arFer eu hawliau pleidleisio i hyrwyddo llywodraethu corFForaethol da a chyFriFoldeb cymdeithasol ac amgylcheddol. Mae cyFran o'r stoc yn cael ei dal yn ôl o weithgareddau benthyca stoc i hwyluso hyn.

Mae'r GronFa wedi cytuno ar batrwm pleidleisio sy'n cynnwys canllawiau ar arFer da ynghylch treFnau llywodraethu. Mae asiantaeth bleidleisio annibynnol yn cael ei chyFlogi i Fonitro a chymharu coFnodion pleidleisio'r rheolwyr ar wahân y GronFa yn erbyn y templed yma. Mae'r Rheolwyr yn darparu adroddiadau gweithgarwch pleidleisio xxx chwarter.

10. Arweiniad Buddsoddi Da – Egwyddorion Myners.

Mae'r GronFa yn asesu ac yn adolygu ei chydymFFurFiaeth ei hun ag Egwyddorion Xxxxxx xxx blwyddyn. Yn ôl ei hasesiad ei hun, mae'r GronFa'n cydymFFurFio'n llawn â'r egwyddorion isod:

Egwyddor 1. Proses EFFeithiol ar gyFer Dod i BenderFyniadau

Egwyddor 2. Amcanion Clir Egwyddor 3. Risg a rhwymedigaethau Egwyddor 4. Asesu cyFlawniad Egwyddor 5. CyFriFoldeb o weinyddu

Egwyddor G. Bod yn agored a threFnau adrodd

Atodiad 1

Cronfa Bensiwn Rhondda Cynon Taf

– Egwyddorion Buddsoddi Cyfrifol a Buddsoddi carbon

Mae CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF yn gronFa bensiwn xxxx-dal diFFiniedig agored yn rhan o'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol (LGP3) cenedlaethol.

Mae natur y GronFa a dyluniad y Cynllun yn golygu y bydd y taliadau pensiwn yn ymestyn dros y tymor hir iawn. Wrth ystyried strategaeth Fuddsoddi'r GronFa, mae'r GronFa'n ceisio gweithredu

● strategaeth gynaliadwy, hirdymor;

● un nad yw'n dibynnu ar enillion tymor byr;

● dyraniad buddsoddi wedi'i strwythuro'n dda sy'n edrych ar ôl asedau a'r gronFa, sy'n anelu at gyFlawniad buddsoddi hirdymor, sy'n gynaliadwy ac sy'n ystyried materion cymdeithasol mewn modd cyFriFol.

Mae'r GronFa yn deFnyddio strwythur buddsoddi cymharol syml sy'n ceisio darparu enillion ar Fuddsoddiadau sydd uwchlaw leFel rhwymedigaethau pensiwn ac sy'n ceisio sicrhau cyllid o 100% dros y tymor hir.

Ac yntau'n Fuddsoddwr tymor hir, rhaid i'r GronFa Fod yn gynhwysFawr wrth ystyried a lliniaru risgiau posibl i'r portFFolio, ac Felly caiFF buddsoddiadau eu harallgyFeirio ar draws niFer o Fathau o asedau.

Mae'r GronFa'n cydnabod goblygiadau buddsoddi sydd ynghlwm â newid yn yr hinsawdd ac allyriadau carbon.

Mae'r GronFa wedi ymrwymo i bontio i economi xx-xxxxxx mewn modd treFnus ac mae o'r Farn mai ymgysylltu'n weithredol â chwmnïau buddsoddi – yn hytrach na dadFuddsoddi – yw'r dewis gorau er mwyn sicrhau newid, a hynny wrth reoli materion risg cyFFredinol sy'n gysylltiedig â buddsoddi. Yn hyn o xxxx, xxx'r GronFa yn ei gwneud yn oFynnol i'w rheolwyr buddsoddiadau ymgysylltu â chwmnïau buddsoddi a cheisio sicrhau bod eu hamcanion busnes yn cyd-Fynd â lleihau dod i gysylltiad â charbon.

3erch hynny, rydyn ni heFyd yn cydnabod y gall Fod achosion lle mae dadFuddsoddi yn ddull gweithredu priodol ac rydyn ni wedi llunio egwyddorion arweiniol yn hyn o xxxx.

Xxx'r ddogFen yma'n amlinellu sut y bydd y GronFa yn ymdrin â dadFuddsoddi, sut y bydd y risgiau a'r ystyriaethau eraill sy'n gysylltiedig ag ymrwymiad o'r Fath yn cael eu rheoli a sut y caiFF y dadFuddsoddi ei ymgorFFori yn y strategaeth dyrannu asedau ar gyFer y GronFa gyda threigl amser.

CaiFF dull cyFFredinol y GronFa o ymgorFFori materion amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu ehangach ei nodi'n Fanylach yn y Datganiad ar y 3trategaeth Guddsoddi.

Egwyddorion

1. Buddsoddwr Cyfrifol

A ninnau'n berchnogion cyFriFol, rydyn ni'n credu'n gryF bod gyda ni lais a'r gallu i ddylanwadu ar newid strategol mewn cwmnïau buddsoddi a bod modd i hyn Fod yn Fwy pwerus na dadFuddsoddi yn unig.

2. Dyrannu Asedau

Byddwn ni'n ymgorFFori'r xxxx FFactorau amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu wrth ystyried dyrannu ein hasedau a'n strategaethau buddsoddi.

3. Rheolwyr Buddsoddiadau

Byddwn yn sicrhau bod ein xxxx Reolwyr Buddsoddiadau yn ymrwymo i egwyddorion y Cenhedloedd Unedig o Fuddsoddi cyFriFol (UNPRI), eu bod yn ymgysylltu'n eFFeithiol ac yn dryloyw wrth ddweud wrthym sut maen nhw'n gwneud gwahaniaeth. Os dydy cwmnïau buddsoddi ddim yn mynd ati'n weithredol i leihau dod i gysylltiad â charbon yn y tymor hir yna byddwn yn dadFuddsoddi mewn modd treFnus.

Mae'r GronFa'n mynnu bod xx xxxx Reolwyr Buddsoddiadau yn ystyried risgiau sy'n gysylltiedig â'r hinsawdd yn briodol yn ogystal â risgiau amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu eraill wrth ddod i benderFyniadau yn rhan o'u portFFolios priodol.

Pan Fydd angen diwygio Rheolwyr Buddsoddiadau a dyraniadau asedau, bydd y risg o ddod i gysylltiad â thanwydd FFosil yn cael ei gynnwys yn rhan o unrhyw ddiwydrwydd dyladwy o saFbwynt dod i benderFyniadau sy'n ystyried y risgiau a'r enillion.

4. Ymgysylltu â Rhanddeiliaid

PriF ddiben y GronFa yw bod modd iddi dalu am rwymedigaethau pensiwn dros y tymor hir. Mae treFniadau cenedlaethol ar waith i leihau buddiannau pensiwn os does dim modd i'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol gynnal ei hun, a hynny os yw'n colli gwerth neu os yw ei rhwymedigaethau yn cynyddu. Mae dyletswydd arnon ni Felly i sicrhau Fod hawliau pensiwn Aelodau yn y dyFodol ddim yn cael eu cyFaddawdu.

3erch hynny, rydyn ni o'r Farn bod "byd sy'n xxxxx byw ynddo" yn un o'n hegwyddorion arweiniol.

5. Y Tymor Hir a Chyd-fynd â Nodau Byd-xxxx

A ninnau'n GronFa agored, rydyn ni'n Fuddsoddwyr tymor hir a ddylen ni ddim cael ein dylanwadu'n ormodol gan FFactorau a materion tymor byr.

6. Gweithio Gyda'n Gilydd

Byddwn ni'n cydweithio â ChronFeydd eraill Cymru drwy Bartneriaeth Pensiynau Cymru ac yn ceisio sicrhau bod ein nodau tymor hir yn cyd-Fynd â rhai ein partneriaid. Mae'n bwysig bod y GronFa'n gweithio gyda'n partneriaid i rannu gwybodaeth ac arFerion gorau, yn ogystal â deFnyddio asedau ar y cyd i geisio rhoi'r strategaethau lleihau deFnydd tanwydd FFosil mwyaF eFFeithiol ac eFFeithlon ar waith.

Byddwn ni heFyd yn gweithio gyda ChronFeydd eraill yn genedlaethol drwy ein haelodaeth o GForwm CronFa Bensiwn yr Awdurdodau Lleol (LAPGG), a hynny i annog cwmnïau i Fabwysiadu'r saFonau uchaF o ran tanwydd FFosil ac eFFeithlonrwydd ynni.

7. Lliniaru Risg

Rhaid i Reolwyr Buddsoddiadau ystyried materion amgylcheddol, cymdeithasol a llywodraethu a Newid yn yr Hinsawdd / Dod i Gysylltiad â Charbon yn rhan o'u penderFyniadau buddsoddi, yn benodol mewn perthynas â lliniaru risg a bod yn glir ynghylch unrhyw oblygiadau negyddol.

8. Tryloywder

Byddwn yn dod i ddeall sut bydd y GronFa yn ymdrin â materion Carbon drwy ddull systemig, gan ymgysylltu ag arbenigwyr i nodi gwaelodlin drylwyr a chadarn o ran ein seFyllFa a'i monitro yn y dyFodol.

Egwyddorion Buddsoddi Myners

- Datganiad o Gydymffurfiaeth

Egwyddor 1. Proses Effeithiol ar gyfer Dod i Benderfyniadau

Dylai awdurdodau sy'n gweinyddu cronFeydd:

● 3icrhau bod penderFyniadau'n cael eu gwneud gan bobl neu seFydliadau sydd â'r sgiliau, yr wybodaeth, y cyngor a'r adnoddau sy'n angenrheidiol i'w gwneud yn eFFeithiol a monitro eu gweithrediad; a

● 3icrhau bod gan yr unigolion neu'r seFydliadau hynny ddigon o arbenigedd i allu gwerthuso a herio'r cyngor sy'n dod i law, a rheoli achosion o wrthdaro buddiannau.

➠ Wedi cydymFFurFio

Egwyddor 2. Amcanion Clir

Dylai amcan(ion) cyFFredinol ar gyFer buddsoddiadau Fod ar gael ar gyFer y gronFa sy'n rhoi ystyriaeth i rwymedigaethau'r cynllun a'r eFFaith bosibl ar drethdalwyr lleol, cadernid y cyFamod o ran cyFlogwyr sy heb Fod yn awdurdodau lleol, a'r ymagwedd tuag at risg o ran yr awdurdodau gweinyddu a chyFlogwyr y cynllun. Dylai ymgynghorwyr a rheolwyr buddsoddiadau gael gwybod xxxx yw nhw.

➠ Wedi cydymFFurFio

Egwyddor 3. Risg a rhwymedigaethau

Wrth lunio ac adolygu eu strategaeth Fuddsoddi, dylai awdurdodau sy'n gweinyddu ystyried FFurF a strwythur rhwymedigaethau. Mae'r rhain yn cynnwys y goblygiadau i drethdalwyr lleol, cryFder y cyFamod i'r cyFlogwyr sy'n cymryd rhan, y risg o ran diFFyg a'u risg o ran hirhoedledd.

➠ Wedi cydymFFurFio

Egwyddor 4. Asesu cyflawniad

Dylai treFniadau Fod ar waith ar gyFer mesur cyFlawniad y buddsoddiadau, y rheolwyr buddsoddi a'r cynghorwyr yn FFurFiol. Dylai awdurdodau sy'n gweinyddu heFyd wneud asesiad FFurFiol o'u heFFeithiolrwydd eu hunain Fel xxxXX gwneud penderFyniadau x xxxx i'w gilydd, ac adrodd ar hyn i aelodau'r cynllun.

➠ Wedi cydymFFurFio

Egwyddor 5. Perchnogaeth gyfrifol Dylai awdurdodau sy'n gweinyddu:

● mabwysiadu, neu sicrhau bod eu rheolwyr buddsoddiadau'n mabwysiadu, Datganiad o Egwyddor Pwyllgor CyFranddalwyr y 3eFydliad ar Fater cyFriFoldebau cyFranddalwyr ac asiantiaid

● cynnwys datganiad o'u polisi yn ymwneud â chyFriFoldeb o weinyddu yn rhan o'r datganiad ynghylch egwyddorion buddsoddi

● Adrodd i aelodau'r cynllun yn rheolaidd ynglyˆn â chyFlawni cyFriFoldebau o'r Fath.

➠ Wedi cydymFFurFio

Egwyddor 6.

Bod yn agored a threfnau adrodd

Dylai awdurdodau sy'n gweinyddu cronfeydd:

● Bod yn hollol agored, cyFathrebu â rhanddeiliaid ar Faterion sy'n ymwneud â rheoli buddsoddiadau, y treFnau llywodraethu a gweinyddu a'r risgiau, gan gynnwys cyFlawniad yn erbyn amcanion sydd wedi'u nodi.

● CyFathrebu ag aelodau'r cynllun yn rheolaidd yn y FFurF sydd FwyaF priodol yn eu barn nhw.

➠ Wedi cydymFFurFio

Xxxxxxx Xxxxxx

Cyfrifydd y Trysorlys a'r Gronfa Bensiwn

Adroddiad ar y CyFriFon

Cyfrif y Gronfa

2018/19		2019/20
£’000		£’000	£’000
	Llywodraeth
(t8,Z32)	CyFraniadau gan y CyFlogwyr	(10G,t2Z)
(2G,ZZt)	CyFraniadau gan yr Aelodau	(28,210)
(125,511)			(135,137)
	Trosglwyddiadau a dderbyniwyd gan gronfeydd pensiwn eraill
(3,433)	Trosglwyddiadau grwˆp a dderbyniwyd gan gronFeydd pensiwn eraill	(4,243)
(1,8Z2)	Trosglwyddiadau unigol xxxxx i gronFeydd pensiynau eraill	(3,835)
(5,305)			(8,078)
(5,141)	Incwm arall	(4,135)
(5,141)			(4,135)
(135,957)			(147,350)
	Buddion
105,G53	Yr Adran Bensiynau	10t,0Z8
20,0G8	Cymudiad o bensiynau a chyFandaliadau adeg ymddeol	20,0Z2
2,tZ2	Buddion CyFandaliadau marwolaeth	2,431
128,693			131,581
	Taliadau i weithwyr a adawodd
305	Ad-daliadau i weithwyr a adawodd	245
t	Taliadau i aelodau yn ymuno â chynllun neu gronFa'r wladwriaeth	4
5,1G8	Trosglwyddiadau grwˆ p i gynlluniau eraill	0
t,111	Trosglwyddiadau unigol i gynlluniau eraill	11,804
14,593			12,053
143,286			143,634
Z,32t	Ychwanegiadau Net / Alldyniadau Net o ganlyniad i ymdrin ag aelodau		(3,Z1G)
7,329			(3,716)
11,03t	Treuliau rheoli	13,121
11,039			13,121
18,368	Ychwanegiadau Net / Alldyniadau Net yn cynnwys Treuliau Rheoli'r Gronfa		9,405
	Incwm Buddsoddiadau
(34,G8Z)	DiFidend soddgyFrannau	(14,0ZZ)
(24,111)	Incwm o Fondiau	(23,80G)
(2,1G8)	Incwm o gronFeydd buddsoddi	(1,t8G)
(5,t42)	Incwm o gronFeydd buddsoddi (eiddo)	(11,Z33)
(1G0)	Llog ar adneuon xxxxx xxxxx	(45)
(67,068)			(51,647)
(204,Gt4)	(Elw) a cholledion gwerthu buddsoddiadau a newidiadau yng ngwerth buddsoddiadau	140,Z24
(204,694)			140,724
853	Trethi ar Incwm	131
853			131

2018/19		2019/20
£’000		£’000	£’000
(270,909)	Enillion Net ar Guddsoddiadau		89,208
(252,541)	Gwir enillion/gostyngiad yn y GronFa ar y Flwyddyn		98,613
(3,206,094)	Asedau Net Agoriadol		(3,458,635)
(3,458,635)	Asedau Net wrth Gau		(3,360,022)

Datganiad o'r Asedau Net

2018/19		2019/20
£’000		£’000	£’000
	Asedau Buddsoddi
GZG,0ZG	3oddgyFrannau	G2t,43Z
843,t28	Bondiau	8tG,42t
2Z3,082	CronFeydd buddsoddi - Cwmnïau Buddsoddi Penagored	t2,Z21
1,3G3,Z45	CronFeydd buddsoddi - CronFeydd â chyFyngiadau	1,415,3G2
2G0,851	CronFeydd buddsoddi - Eiddo	28Z,GtZ
3,417,682			3,321,646
29,911	Adneuon Xxxxx xxxxx		25,885
	Balansau buddsoddi eraill
Z,22t	Llog Cronedig	Z,3t2
G,323	Dyledwyr buddsoddi	5,35Z
1,88Z	Treth xxx xxxx Adennill	2,018
15,439			14,767
3,463,032			3,362,298
	Rhwymedigaethau
(3,991)	Credydwyr buddsoddi		(11,612)
(2,397)	Contractau deilliadol		(462)
3,456,644	Asedau Buddsoddi Net		3,350,224
	Asedau Cyfredol
G,11G	CyFrandaliadau sy'n ddyledus oddi wrth gyFlogwyr a gweithwyr	G,3GG
000	Xxxxxx xxxxxx	X,000
6,574			13,174
	Rhwymedigaethau Cyfredol
(4,583)	Rhwymedigaethau CyFredol		(3,3ZG)
3,458,635	Cyfanswm yr asedau sydd ar gael ar ddiwedd y cyfnod		3,360,022

Mae'r cyFriFon yma'n crynhoi traFodion y cynllun ac yn cynnwys y gwir asedau hynny sydd at ddeFnydd yr ymddiriedolwyr. Dydy'r cyFriFon yma ddim yn cymryd i ystyriaeth ymrwymiadau talu pensiynau a buddion sy'n ddyledus ar ddiwedd y Flwyddyn. Mae crynodeb o seFyllFa actiwaraidd y cynllun, sy’n rhoi ystyriaeth i’r ymrwymiadau yma, wedi’i gynnwys yn Adroddiad yr Actiwari. Ge ddylech chi ddarllen y cyFriFon yma ar y cyd â'r adroddiad hwnnw.

Nodiadau ar Gyfrifon y Gronfa Bensiwn

Cyflwyniad

Rydyn ni wedi paratoi'r cyFriFon yma yn unol â goFynion y Cod YmarFer ar gyFer Cadw CyFriFon Awdurdodau Lleol (CIPGA) 201t/20 sy’n seiliedig ar saFonau IGR3 ar gyFer y sector cyhoeddus yn y DU. Mae Adroddiad Blynyddol manylach ar gael ar gais gan y CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol.

Polisïau Cyfrifon Arwyddocaol

Croniadau Gwariant ac Incwm

Mae'r cysyniad croniadau yn cael ei ddeFnyddio ar gyFer dosbarthau materol incwm a gwariant, ac eithrio gwerthoedd trosglwyddo ag arian. CaiFF y rhain eu cyFriF

yn ystod blwyddyn lle daw'r dyddiad trosglwyddo i rym, neu yn ystod y Flwyddyn lle mae'r actiwari yn prisio'r trosglwyddiad os yw'r hwyrach na hynny. Rhoddir cyFriF

am werthoedd trosglwyddo ar sail xxxxx xxxxx, ac eithrio trosglwyddiadau grwˆp materol, y rhoddir cyFriF amdanyn nhw yn ystod blwyddyn y dyddiad trosglwyddo neu'r Flwyddyn y mae'r actiwari yn prisio'r trosglwyddiad, os yn hwyrach.

Prisio Buddsoddiadau Offerynnau Ariannol O ran “Gwerth Teg”, xxx xxx xxx buddsoddiad brisiau wedi'u dyFynnu mewn marchnadoedd gweithredol, ac eithrio CyFryngau Buddsoddi CyFun a reolir gan

Bartneriaeth Pensiwn Cymru a ChronFeydd Eiddo CyFun.

Mae gwariannau rhestredig wedi'u prisio yn ôl IA3 3t, gan ddeFnyddio prisiau canol y Farchnad o Garchnadoedd 3toc cydnabyddedig ar 31 Mawrth 2020.

Mae gwarantau llog seFydlog wedi’u prisio’n “lân”, ac eithrio llog cronedig. Mae prisiau 3terling mewn perthynas â gwariannau sy'n cael eu henwi mewn arian tramor wedi'u seilio ar gyFraddau cyFnewid ar 31 Mawrth 2020.

Mae CyFryngau Buddsoddi CyFun a reolir gan Bartneriaeth Pensiwn Cymru yn cael eu prisio gan ddeFnyddio gwerthoedd asedau net a ddarperir gan Link, gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru. Adroddir am y rhain ar y pris sengl sy'n cau.

Mae'r cronFeydd AlFFa Uchel Byd-xxxx y xxx CronFa Bensiwn TaF Rhondda Cynon yn buddsoddi ynddynt yn unedau cronni, Felly, ni dderbynnir unrhyw incwm diFidend uniongyrchol.

Mae cronFeydd o Fuddsoddiadau eiddo yn cael eu prisio drwy dechnegau prisio dibynadwy i bennu ‘Gwerth Teg’. Mae pris buddsoddiadau mewn eiddo yn seiliedig ar brisiadau annibynnol proFFesiynol. Does dim angen

dyFarniadau na thybiaethau sylweddol ar unrhyw ased er mwyn pennu ‘Gwerth Teg’.

Cyfraniadau Gwirfoddol Ychwanegol

Xxx xxxx i aelodau o'r cynllun ddewis rhoi cyFraniadau ychwanegol tuag at eu pensiwn o'u cyFlogau. Yn unol â rheol 5(2)(b), Rheoliadau CronFa Bensiwn (Rheoli a Buddsoddi CronFeydd) 201G, rydyn ni heb gynnwys CyFraniadau Ychwanegol GwirFoddol yn rhan o'r cyFriFon.

/1.1Z4 miliwn (/1.230 miliwn yn 2018/1t) oedd cyFanswm CyFraniadau GwirFoddol Ychwanegol (AVCs) yn ystod y Flwyddyn. Gwerth ar y Farchnad y CyFraniadau GwirFoddol Ychwanegol (AVCs) sy'n cael eu buddsoddi ar ddyddiad y Fantolen oedd /8.010m (/8.1Gtm yn 2018/1t). Xxx xxx ddarparwr CyFraniadau GwirFoddol Ychwanegol (AVCs).

Costau Prynu a Gwerthu

Mae costau traFodion buddsoddiadau wedi’u cynnwys yn rhan o gostau o brynu neu wedi’u cynnwys yn rhan o wir elw/colledion gwerthiannau, yn unol â’r hyn sy’n addas. Mae costau traFodion yn cynnwys FFïoedd, comisiynu a dyletswyddau. Gwerth costau traFodion yn 201t/20 oedd

/1.t0 miliwn (/1.Z4 miliwn yn 2018/1t).

Yn ogystal â’r costau uniongyrchol sy wedi’u nodi uchod, mae costau anuniongyrchol sy’n codi trwy gynnig pris ar Fuddsoddiadau sy’n rhan o gronFeydd buddsoddi yn gymwys. Dydy’r cynllun ddim yn cael gwybodaeth am gostau anuniongyrchol ar wahân.

Trethu

Ac yntau’n gynllun gwasanaeth cyhoeddus coFrestredig, mae’r gronFa bensiwn wedi’i heithrio rhag talu treth incwm a threth cynnydd cyFalaF gwledydd Prydain. Ac eithrio’r achosion hynny lle bod caniatâd rhag talu treth wedi’i roi, mae incwm mewn gwledydd tramor yn ostyngedig i dreth sy'n cael ei chadw'n ôl yn y wlad mae'n deillio ohoni.

Rydyn ni'n cyFri'r dreth does dim modd ei hadennill yn wariant yng NghyFriF y GronFa, a chaiFF unrhyw dreth y xxx xxxx ei hadennill xx xxxxxx Fel Ased yn y Datganiad o'r Gwir Asedau.

Mae atebolrwydd bychan o ran treth incwm ar ad- daliadau cyFraniadau a phensiynau cyFwerth (pensiynau bach wedi'u trosi i gyFandaliadau). Mae'r taliadau yma'n cael eu talu i adran Cyllid a Thollau ei Mawrhydi xxx 3 mis.

Xxx xxxx adennill TAW ar xxxx weithgareddau, Xxxxx xxx'r cyFriFon wedi'u cyFlwyno heb gynnwys TAW.

Datganiad o Gyfrifoldebau ar gyfer Cyfrifon y Gronfa Bensiwn

Cyfrifoldebau Cyngor Bwrdeistref Sirol Rhondda Cynon Taf

Mae'n oFynnol i'r Cyngor:

● wneud treFniadau ar gyFer gweinyddu materion ariannol y GronFa Bensiwn yn briodol a sicrhau bod un o'i 3wyddogion yn gyFriFol am weinyddu'r materion hynny. CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol yw'r swyddog yma yn y Cyngor yma.

● Rheoli materion y GronFa Bensiwn i sicrhau deFnydd economaidd eFFeithlon ac eFFeithiol o adnoddau a diogelu ei asedau.

● Cymeradwyo cyFriFon y GronFa Bensiwn.

Rwy'n cadarnhau bod y cyFriFon yma wedi eu cymeradwyo gan y Cyngor ar:

LloFnod: Dyddiad: 25/11/20

Cyfrifoldebau'r Cyfarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol

Mae'r CyFarwyddwr yn gyFriFol am baratoi CyFriFon y GronFa Bensiwn. O ran Cod YmarFer CIPGA ar gyFer CyFriFyddu Awdurdodau Lleol yn y Deyrnas Unedig, mae'n oFynnol iddo gyFlwyno darlun cywir a theg o seFyllFa ariannol y GronFa Bensiwn ar ddyddiad y cyFriFyddu a'i incwm a'i wariant am y Flwyddyn.

Wrth baratoi CyFriFon y GronFa Bensiwn, mae'r CyFarwyddwr wedi:

● Xxxxx a dethol polisïau cyFriFyddu addas, a'u cymhwyso'n gyson.

● Gwneud penderFyniadau ac amcangyFriFon a oedd yn rhesymol a doeth.

● CydymFFurFio â'r cod yma.

Drwy gydol y Flwyddyn ariannol, mae'r CyFarwyddwr heFyd wedi:

● Cynnal a chadw coFnodion cyFriFyddu priodol, a'u diweddaru'n gyson.

● Cymryd camau rhesymol i xxxx twyll a mathau eraill o aFreoleidd-dra, neu eu darganFod.

Tystysgrif Cyfarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol ar Gyfrifon Cronfa Bensiwn Cyngor Bwrdeistref Sirol Rhondda Cynon Taf ar gyfer y flwyddyn 2019/20

Rwy'n tystio Fod y cyFriFon yn rhoi darlun cywir a theg o seFyllFa ariannol CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF ar 31 Mawrth 2020 a'i incwm a'i wariant am y Flwyddyn.

LloFnod: Dyddiad: 25/11/20

Xxxxxx Xxxxxx

Cyfarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol

Cyfraniadau

Cyfraniadau'r Cyflogwyr

Mae cyFraddau cyFrannu cyFlogwyr yn cael eu pennu gan actiwari’r GronFa er mwyn xxxx y gronFa rhag mynd i ddyled, gan ystyried rhwymedigaethau presennol a darpar rwymedigaethau. Gwneir prisiadau o asedau a rhwymedigaethau'r GronFa at y diben hwn xxx tair blynedd. CaFodd y prisiad diwethaF ei gynnal ar 31 Mawrth 201t, gyda'r canlyniadau yn dod i rym o 1 Ebrill 2020.

Cyfraniadau'r Gweithwyr

Mae graddFeydd cyFrannu gweithwyr xxxxxxx mewn haenau. Bydd y rhai, Felly, sy'n ennill mwy o incwm yn rhoi cyFran uwch o'u cyFlog i'r cynllun. Dyma'r bandiau ar gyFer blwyddyn 201t/2020:

CyFlog CyFwerth ag Amser Llawn (GTE)	CyFradd cyFraniadau
Hyd at /14,G00	5.5%
Dros /14,G01, hyd at /22,800	5.8%
Dros /22,801, hyd at /3Z,100	G.5%
Dros /3Z,100, hyd at /4G,t00	G.8%
Dros /4G,t01, hyd at /G5,G00	8.5%
Dros /G5,G01, hyd at /t3,000	t.t%
Dros /t3,001, hyd at /10t,500	10.5%
Dros /10t,501, hyd at /1G4,200	11.4%
Dros /1G4,201	12.5%

O 1 Ebrill 2014, xxx xxxxx 50/50 yn caniatáu i aelodau xxxx xxxxxx y cyFraniadau a ddangosir uchod, a chronni pensiwn xxxx xxxxxx y raddFa arFerol.

Cyfraniadau i'w Derbyn a Buddion i'w Xxxx

Xxx'r tabl isod yn nodi'r cyFraniadau a dderbyniwyd a'r buddion a dalwyd.

	Cyfraniadau gan Aelodau		Cyfraniadau gan y Cyflogwyr		Pensiynau, Cyfandaliadau a Buddion Marwolaeth
Math o Gorff	2018/19 £’000	2019/20 £’000	2018/19 £’000	2019/20 £’000	2018/19 £’000	2019/20 £’000
Gweinyddu	8,480	t,025	35,181	38,100	35,t04	34,tGZ
Derbyniedig	3,518	3,G20	15,0Z8	1Z,10t	13,Z0G	1G,255
CoFrestredig	14,Z81	15,5G5	48,4Z3	51,Z18	Zt,083	80,35t
Cyfanswm	26,779	28,210	98,732	106,927	128,693	131,581

Mae cyFraniadau cyFlogwyr yn cynnwys /11,428k o gyFraniadau ariannu diFFyg (/t,Zt0k yn 2018/1t). Does dim cyFraniadau estynedig.

Cyfraniadau a dderbyniwyd gan Gyflogwyr

	Cyfraniadau'r Cyflogwyr (£)	Cyfraniadau'r Gweithwyr (£)
Agored Cymru	5,05Z.43	22,444.2G
Amgen Cymru (Cynon)	80,510.t4	1t2,G24.8t
Ymddiriedolaeth Ddiwylliannol Awen	tt,12Z.01	2Z0,0Z1.Zt
Cyngor Cymuned Bedlinog	288.G8	1,025.8G
Cyngor Cymuned Bracla	2,3G3.t0	Z,G80.54
Coleg Pen-y-bont ar Ogwr	41t,Z05.Z0	1,31t,8t5.28
Cyngor BwrdeistreF 3irol Pen-y-bont ar Ogwr	4,Z18,215.02	1G,2t2,30G.2t
Capita Glamorgan Consultancy	32,48t.Z1	0.00
Cymdeithas GyrFa Cymru	G,12t.18	20,1Zt.21
GyrFa Cymru - Mid Glamorgan and Powys Limited	154,Zt5.5G	1,421,340.01
Consortiwm Canolbarth y De	23G,8G8.08	2t3,000.Xx
PriF Gwnstabl De Cymru	4,343,524.4t	12,1G4,201.Z4
Cyngor Cymuned Coety UchaF	8GZ.t2	2,tt2.34
Xxxxx Y Cymoedd	524,831.04	1,Z08,tZ3.3Z
Compass Contract 3ervices (Cymoedd) Ltd.	2t,122.t4	1t3,218.41
Compass Contract 3ervices (Abercerdin) Ltd.	t08.30	G,208.G2
AmlosgFa Llangrallo	13,3Z3.41	4G,t30.2t
DBW GM Limited	1GZ,ZG0.3G	54G,Z41.4t
Banc Datblygu Cymru	44,25Z.Z5	205,255.G3
Drive Ltd	11,532.1t	31,X00.xX
Cyngor Cymuned Cwm Garw	1,G55.45	G,081.Z0
Cyngor Cymuned Gelligaer	1,131.3G	3,G8G.ZG
Cyngor Cymuned Kirwaun a Phenderyn	2,G85.02	8,G42.35
Kalo Leisure 3ervices Ltd	5G,84Z.24	38,Gtt.0G
Cyngor Cymuned Llanharan	1,4t4.G5	5,24G.2G
Cyngor Cymuned Llantrisant	4,833.33	18,000.Xx
Cyngor Cymuned Llanilltud GaerdreF	4,411.03	1Z,518.t2
AmlosgFa Llwydcoed	4,0X0.xx	1t,83t.30
Uned Ddata Llywodraeth Leol	5Z,28G.02	Z0,102.8Z
Cyngor TreF Xxxx-teg	2,03Z.2G	G,408.42
Ymddiriedolaeth Kamdden Merthyr TudFul	t3,t22.t8	215,001.0G
Cyngor BwrdeistreF 3irol Merthyr TudFul	2,0Z4,850.42	t,Z28,Z3Z.12
Coleg Merthyr TudFul	12Z,G3G.81	43t,t1Z.G8
3eFydliad i’r Deillion Merthyr TudFul	5,t18.11	2t,812.24
CartreFi Cymoedd Merthyr	35G,t83.4Z	582,G4t.44
Comisiynydd Keddlu a Throseddau	84,835.3Z	1Zt,ZZG.8G
Cyngor Cymuned Pont-y-clun	4,2t5.28	15,3G3.3G
Cyngor TreF Pontypridd	18,ZG2.22	Z3,15t.G1
Coleg Brenhinol Cerdd a Drama Cymru	1t0,02G.ZZ	515,ttt.12
Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF	t,025,18G.80	38,0tt,544.34
GoFal Cymdeithasol Cymru	2G8,120.40	1,281,821.51
Awdurdod Tân De Cymru	55Z,ZZ4.58	1,GG3,422.20
Tribiwnlys Prisio De Cymru	Z,4ZG.05	32,t80.18
Cyngor Cymuned LlansanFFraid ar Ogwr	4t1.04	1,X00.xX
Cyngor Cymuned TonyreFail	Z,34G.Z2	2G,33G.13
Trivallis	804,GZ1.5t	2,053,t34.14
PriFysgol De Cymru	2,132,Gt2.5Z	G,t40,Z50.Z5
Valleys to Coast Kousing	112,tt5.80	35t,285.01
Llywodraeth Cymru	G2G,8G2.55	G,403,5t4.10
CBAC	GZt,Z45.14	3,338,824.0G
Cyngor Cymuned Ynysawdre	Z0Z.08	2,4t4.20
Cyfanswm	28,209,983.71	106,926,836.07

CaFodd dros t8.83% o gyFraniadau ariannol eu derbyn mewn xx xxxx. CaFodd cyFraniadau eu derbyn yn hwyr 1t o weithiau. Rydyn ni’n monitro cyFraniadau a gaiFF eu derbyn xxx mis, ac rydyn ni’n cysylltu â chyFlogwyr os nad ydyn nhw’n cwrdd â therFynau amser.

Treuliau Rheoli'r Buddsoddiadau

Dyma dreuliau rheolwyr y GronFa a wynebodd y GronFa Bensiwn yn 201t/20:

	2018/19 £’000	2019/20 £’000
Xxxxxx Xxxxxxxxx	1,83t	1,845
Treuliau Rheoli'r Buddsoddiadau	8,tZ3	11,001
Xxxxxx Xxxxxxxxxxx a Llywodraethu	22Z	2Z5
Cyfanswm	11,039	13,121

Mae treuliau rheoli'r buddsoddiadau yn cyFateb i 0.33% (0.2G% yn 2018/1t) x xxxxx y GronFa Bensiwn ar 31 Mawrth 2020.

	2018/19 £’000	2019/20 £’000
Treuliau Rheolwyr	G,843	8,5t0
GFïoedd Ceidwaid	3t0	4Z3
Costau TraFodion	1,Z40	1,t38
Cyfanswm	8,973	11,001

Mae GFioedd Archwilio 201t/20,seF /3tk, wedi'u cynnwys y y Costau Goruchwylio a Llywodraethu (/3tk yn 2018/1t). Dyma dreuliau rheoli'r buddsoddiadau a wynebodd y GronFa yn 201t/20:

Mae'r treuliau uchod yn cynnwys cost cyFranogiad y GronFa yn nhreFniant cronni buddsoddi ar y cyd Partneriaeth Pensiwn Cymru, Fel y nodir isod:

	2018/19 £’000	2019/20 £’000
Xxxxxx Xxxxxxxxxxx a Llywodraethu Partneriaeth Pensiwn Cymru
Costau 3eFydlu	33	0
Costau Awdurdod Lletyol	20	58
Treuliau Rheoli Buddsoddiadau Partneriaeth Pensiwn Cymru
GFioedd Rheolwr y GronFa	Z33	4,31Z
Costau TraFodion	0	1,538
GFïoedd Ceidwaid	114	215
Cyfanswm	900	6,128

Y costau goruchwylio a llywodraethu yw costau rhedeg blynyddol y gronFa, sy'n cynnwys costau'r Awdurdod Lletyol a chostau ymgynghorwyr allanol eraill. Ariennir y costau hyn yn gyFartal xxx xxx un o'r wyth CronFa Bensiwn Awdurdod Lleol yng Nghymru. Mae'r treuliau rheoli buddsoddiad yn FFioedd sy'n daladwy i Link Gund 3olutions (gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru) ac maent yn cynnwys FFioedd rheolwr cronFa, costau traFodion (sydd heFyd yn cynnwys y FFi gweithredwr) a FFioedd dalFa. Mae'r costau hyn yn seiliedig ar gyFran ganrannol pob CronFa o asedau cyFun Partneriaeth Pensiwn Cymru ac Fe'u tynnir o'r Gwerth Asedau Net (NAV).

Trafodion gyda Phartïon Cysylltiedig

Yng nghwrs cyFlawni'i swyddogaethau yn awdurdod gweinyddu, mae Cyngor Rhondda Cynon TaF yn rhoi gwasanaethau i'r GronFa. Cododd y Cyngor FFïoedd o /1.5 miliwn (/1.5 miliwn yn 2018/1t) am hynny. Mae'r costau yma'n ymwneud yn bennaF â'r staFF hynny a gyFlogir i sicrhau bod y gwasanaeth pensiwn yn cael ei ddarparu.

Ar ddiwedd y Flwyddyn, roedd cyFraniadau a oedd yn ddyledus oddi wrth GyrFF CyFlogwyr gwerth /G.4 miliwn (/G.1 miliwn yn 2018/1t). Roedd /4.t miliwn yn gyFraniadau cyFlogwyr, a /1.5 miliwn yn gyFraniadau gweithwyr.

Xxx xxxx aelodau o Banel Gweinyddu a Buddsoddi'r GronFa Bensiwn, Bwrdd y GronFa Bensiwn a Phwyllgor y GronFa Bensiwn heFyd yn aelodau o GronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF.

Mae gweinyddu CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF yn swyddogaeth y Cyngor llawn, gyda chyFriFoldeb am benderFyniadau beunyddiol yn cael ei ddirprwyo i'r CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol. Yn hyn o xxxx, xxx'n oFynnol i ddeiliaid y swyddi ddatgan unrhyw Fuddiannau gyda phartïon cysylltiedig. Gellir gweld y datgeliad yn Natganiad o GyFriFon Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF.

Mae'n oFynnol i Aelodau'r Pwyllgor ac Uwch 3wyddogion sy'n cynghori'r Pwyllgor ddatgan eu buddiant ym mhob cyFarFod.

Xxx xxxx dod o hyd i daliadau Aelodau a 3wyddogion yn Natganiad CyFriFon Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF.

Rhwymedigaethau Amodol

Mae ymrwymiadau wrth geFn gwerth /tG8k (/83Gk yn 2018/1t) ar gyFer cyFraniadau y xxx xxxx eu had-dalu i weithwyr sydd wedi gadael ac sydd heb hawlio ad-daliadau.

Trosglwyddiadau Grwˆp

Ni chaFwyd trosglwyddiadau grwˆ p yn 201t/20. Trosglwyddodd y GronFa /5.2 miliwn i GronFa Bensiwn Caerdydd a Bro Morgannwg yn 2018/1t mewn perthynas â gwaith ar y cyd.

Barn yr Archwilydd

Datganiad Archwilydd Cyffredinol Cymru i Aelodau Cronfa Bensiwn Cyngor Bwrdeistref Sirol Rhondda Cynon Taf

Rydw i wedi archwilio cyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau cysylltiedig sydd wedi'u cynnwys yn Adroddiad Blynyddol CronFa Bensiwn Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF [insert year] er mwyn cadarnhau a ydyn nhw'n gyson â chyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau cysylltiedig sydd wedi'u cynnwys yn y Datganiad CyFriFon a gaFodd ei baratoi gan GronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF ar gyFer y Flwyddyn a ddaeth i ben 31 Mawrth 2020. CaFodd cymeradwyaeth ei rhoi i'w gyhoeddi ar 25 Tachwedd 2020. Mae cyFriFon y gronFa bensiwn yn cynnwys CyFriF y GronFa a'r Datganiad Gwir Asedau.

Barn

Yn Fy marn i, mae cyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau cysylltiedig sydd wedi'u cynnwys yn Adroddiad Blynyddol CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF yn gyson â chyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau perthynol hynny sydd wedi'u cynnwys yn y Datganiad CyFriFon a baratôdd Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF ar gyFer y Flwyddyn sy'n dod i ben 31 Mawrth 2020. CaFodd y dogFennau yma'u cymeradwyo ar gyFer eu cyhoeddi ar 25 Medi 2020, ac y cyFlwynais Farn ddiamod arnyn nhw. Roedd Fy marn ar y Datganiad CyFriFon yn cynnwys paragraFF Pwyslais ar Xxxxx lle tynnais sylw at yr ansicrwydd perthnasol a ddatgelwyd yn adroddiadau prisio diwedd blwyddyn rheolwyr cronFa ar gyFer cronFeydd eiddo'r DU a ddelir ar ran CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF. Datgelodd y GronFa yr ansicrwydd yma yn y Datganiad CyFriFon a chaFodd Fy marn archwilio mo'i addasu mewn perthynas â'r mater yma. Dydw i ddim wedi ystyried eFFeithiau unrhyw draFodion rhwng dyddiad cyhoeddi Fy marn ar gyFriFon y gronFa bensiwn wedi'u cynnwys yn Natganiad CyFriFon y gronFa bensiwn, 2G Tachwedd 2020 a dyddiad y datganiad yma.

Priod gyfrifoldebau'r Awdurdod sy'n Gweinyddu ac Archwilydd Cyffredinol Cymru

Yr Awdurdod Gweinyddu, seF Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF, sy'n gyFriFol am baratoi'r Adroddiad Blynyddol. Gy nghyFriFoldeb i yw adrodd a yw cyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau perthynol sydd wedi'u cynnwys yn yr Adroddiad Blynyddol yn gyson â chyFriFon y gronFa bensiwn a'r nodiadau perthynol sydd wedi'u cynnwys yn Adroddiad CyFriFon y GronFa Bensiwn. Yn ogystal â hynny, darllenais i'r wybodaeth ategol sydd i'w chael yn yr Adroddiad Blynyddol, gan roi ystyriaeth i'r goblygiadau ar gyFer Fy adroddiad innau xx xxxx i'n dod ar draws unrhyw gamddatganiadau neu anghysondebau o ran cyFriFon y gronFa bensiwn. Mae’r wybodaeth ategol yma’n cynnwys Rhagair y Cadeirydd, CyFlwyniad, Crynodeb, Adroddiad ar Gaterion Gweinyddu, Adroddiad ar Gaterion Buddsoddi, Adroddiad yr Actiwari, Adroddiad ar Gaterion CyFathrebu a ThreFnau Llywodraethu Pensiynau.

Xxxxxx Xxxxxxxx Ar ran Archwilydd CyFFredinol Cymru 2G Tachwedd 2020

24 Keol y Gadeirlan Caerdydd

CG11 tLJ

gan Aon Kewitt Limited

Adroddiad yr Actiwari

Cyflwyniad

Yn unol â Rheoliadau'r Cynllun, mae goFyn bod prisiad llawn gan yr Actiwari yn cael ei gynnal xxx 3 blynedd. Diben y prisiad ydy cadarnhau bod CronFa Bensiwn Cyngor Rhondda Cynon TaF (y GronFa) yn bodloni goFynion ei hymrwymiadau i gyFranwyr presennol a chyFranwyr y gorFFennol ac adolygu cyFradd gyFrannu'r cyFlogwyr. Cynhaliwyd yr ymchwiliad actiwari llawn diwethaF ar 31 Mawrth 201t gan Aon yn unol â Rheoliad G2 o Reoliadau Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol 2013.

Sefyllfa Actiwaraidd

1. Yn ôl prisiad 31 Mawrth 201t, roedd leFel cyllido'r GronFa wedi cynyddu ers y prisiad blaenorol gyda gwerth marchnad asedau'r GronFa ar 31 Mawrth 201t (/3,458.G miliwn) yn darparu ar gyFer t8.4% o'r rhwymedigaethau sy'n caniatáu (yn achos aelodaeth cyn 1 Ebrill 2014 ar gyFer cyFranwyr cyFredol i'r GronFa) cynnydd mewn tâl pensiynadwy yn y dyFodol.

2. Roedd y prisiad heFyd yn dangos bod eisiau i gyFraddau cyFraniadau cyFlogwyr sy'n rhan o'r cynllun (gyda'i gilydd) i'r GronFa ar 1 Ebrill 2020 Fod Fel a ganlyn:

● 1t.G% y Flwyddyn o dâl pensiynadwy. Dyma’r gyFradd sy'n cael ei hystyried i Fod yn ddigonol (ynghyd â chyFraniadau’r aelodau) i Fodloni ymrwymiadau'r gwasanaeth ar ôl dyddiad y prisiad (y gyFradd sylFaenol)

ynghyd â

● lwFans o 0.t% o dâl pensiynadwy i XxXxxxx a Rheoli Costau — gweler paragraFF t

Ynghyd â

● 3ymiau ariannol i xxXxx yr asedau i Fodloni 100% o'r ymrwymiadau'r gwasanaeth cyn dyddiad y prisiad, dros gyFnod o 1t mlynedd o 1 Ebrill 2020, cyFwerth â 0.5% y Flwyddyn o'r tâl pensiynadwy (neu tua /2.2 miliwn yn 2020/21 a chynyddu 3.35% y Flwyddyn ar ôl hynny), sydd, ynghyd â'r lwFans uchod, yn FFurFio'r gyFradd eilaidd.

3. Yn ymarFerol, mae seFyllFa pob cyFlogwr unigol neu grwˆ p o gyFlogwyr yn cael ei hasesu ar wahân (gweler paragraFF 4 isod heFyd) a nodir cyFraniadau yn adroddiad Aon dyddiedig 31 Mawrth 2020 (yr "adroddiad prisio actiwaraidd"). Yn ogystal â’r cyFraniadau wedi'u hardystio, bydd cyFlogwyr yn gwneud taliadau i ddarparu ar gyFer ymrwymiadau ychwanegol sy’n deillio o ymddeoliadau cynnar (ac eithrio ymddeoliadau yn sgil salwch) i’r GronFa.

AmcangyFriFir mai cyFanswm y cyFraniadau sy'n daladwy xxx xxx cyFlogwr dros y tair blynedd hyd at 31 Mawrth 2023 yw:

Blwyddyn o 1 Ebrill	% y tâl pensiynadwy	Ynghyd â chyfanswm y cyfraniad (£ miliwn)
2020	20.2%	3.G
2021	20.2%	3.8
2022	20.2%	4.2

4. CaFodd y cynllun ariannu ar gyFer asesu cyFraniadau cyFlogwyr ei Fabwysiadu’n unol â’r Datganiad 3trategaeth Ariannu. Mabwysiadwyd gwahanol ddulliau mewn perthynas â chyFriFo'r gyFradd gyFrannu sylFaenol, cynyddu'r cyFraniadau mewn camau a chyFnodau xxXxx cyFlogwyr unigol Fel y cytunwyd gyda'r Awdurdod Gweinyddu ac a adlewyrchir yn y Datganiad 3trategaeth Ariannu, gan adlewyrchu amgylchiadau'r cyFlogwyr.

5. CaFodd y prisiad ei gynnal drwy ddeFnyddio'r dull amcanestyniad uned actiwaraidd ar gyFer y rhan FwyaF o gyFlogwyr. Dyma'r priF dybiaethau ariannol a gaFodd eu deFnyddio i asesu'r targed ariannu a'r cyFraddau cyFrannu:

Graddfa disgownt am gyfnodau yn gwasanaethu
CyFlogwyr xxxXX rhestredig *	4.25% y Flwyddyn
Targed cyllido interim	3.85% y Flwyddyn
CyFlogwyr amddiFad parhaus	3.85% y Flwyddyn
Graddfa disgownt am gyfnodau wedi gadael gwasanaeth
CyFlogwyr xxxXX rhestredig *	4.25% y Flwyddyn
Targed cyllido interim	3.Z5% y Flwyddyn
CyFlogwyr amddiFad parhaus	1.G0% y Flwyddyn
GraddFa cynnydd cyFlog	3.35% y Flwyddyn
GraddFa'r cynnydd mewn cyFriFon pensiynau	2.10% y Flwyddyn
GraddFa'r cynnydd ynghylch pensiynau sy'n cael eu talu (yn Fwy nag IsaFswm Pensiwn Gwarantedig)	2.10% y Flwyddyn

* DeFnyddiwyd cyFradd ddisgownt y xxxXX rhestredig ar gyFer cyFlogwyr y bydd eu rhwymedigaethau'n cael eu trosglwyddo ar ôl i gorFF rhestredig adael.

Yn ogystal â hynny, y gyFradd ddisgownt ar gyFer rhwymedigaethau sydd eisoes yn amddiFad (h.y. lle nad oes cyFlogwr cynllun sy'n gyFriFol am ariannu'r rhwymedigaethau hynny ac mae'r cyFlogwr wedi gadael y GronFa) oedd 1.3% y Flwyddyn.

Mae rhagor o Fanylion am y rhagdybiaethau wedi'u mabwysiadu ar gyFer y prisiad, gan gynnwys tybiaethau demograFFig, wedi’u pennu yn adroddiad prisiad yr actiwari.

Dynion

Menywod

Pensiynwyr cyFredol G5 oed ar y dyddiad prisio

21.Z

23.t

Aelodau gweithredol cyFredol 45 oed ar y dyddiad prisio

22.5

25.4

G. CaFodd y rhagdybiaeth ddemograFFig allweddol ei hystyried mewn perthynas â hirhoedledd. Roedd y rhagdybiaeth marwolaeth ar ôl ymddeol a Fabwysiadwyd ar gyFer y prisiad actiwaraidd yn unol â thablau marwolaethau trwm 32N saFonol y cynllun pensiwn hunan-weinyddedig gyda FFactorau graddio priodol yn seiliedig ar ddadansoddiad o broFiad marwolaeth pensiynwr y GronFa a dadansoddiad cod post aelodaeth o'r GronFa gan ddeFnyddio model hirhoedledd KorizonsTM DemograFFig Aon, ac roedd yn cynnwys ystyried gwelliannau yn seiliedig ar Xxxxx Rhagamcaniadau Craidd Ymchwiliad Marwolaethau Parhaus (CMI) 2018 (CMI2018), gyda chyFradd welliant blynyddol tymor hir mewn cyFraddau marwolaeth o 1.5% y Flwyddyn. Y disgwyliadau oes cyFartalog yn y dyFodol yn G5 oed (ar gyFer ymddeoliadau iechyd arFerol) oedd:

Z. Mae canlyniadau’r prisiad (mae crynodeb ohonyn nhw ym mharagraFFau 1 a 2 uchod) wedi’u seilio ar y seFyllFa ariannol a phrisiau ar y Farchnad Fel yr oedden nhw ar ddyddiad y prisiad, 31 Mawrth 201t. O'r herwydd, dydy'r canlyniadau ddim yn caniatáu ar gyFer newidiadau sydd wedi digwydd ar ôl y dyddiad prisio, er ein bod yn gwneud sylwadau ar newidiadau yn amodau'r Farchnad hyd at 31 Mawrth 2020 ym mharagraFF 10.

8. CaFodd adroddiad prisiad FFurFiol yr Actiwari a'r dystysgriF CyFraddau ac Addasiadau sy'n nodi cyFraddau cyFrannu'r cyFlogwyr ar gyFer y cyFnod o 1 Ebrill 2020 tan 31 Mawrth 2023 eu cymeradwyo ar 31 Mawrth 2020. Bydd cyFraddau cyFrannu cyFlogwyr yn cael eu hadolygu ar brisiad actiwaraidd nesaF y GronFa ar 31 Mawrth 2022 oni bai Fod y rhain wedi'u cytuno neu'u caniatáu neu'n oFynnol gan y Rheoliadau yn unol â Rheoliad G2 o Reoliadau Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol 2013.

t. Mae rhywFaint o ansicrwydd ynghylch buddion y Cynllun ac Felly'r rhwymedigaethau:

● Cynnydd yn yr Isafswm Pensiwn Gwarantedig:

Mae prisiad 201t yn caniatáu ar gyFer ymestyn yr 'ateb interim' i gynlluniau gwasanaeth cyhoeddus dalu cynnydd chwyddiant llawn ar IsaFswm Pensiwn Gwarantedig i'r rhai sy'n cyrraedd Oedran Pensiwn y Wladwriaeth rhwng G Ebrill 201G a 5 Ebrill 2021. 3erch hynny, mae'r Llywodraeth yn parhau i archwilio i amryw opsiynau, gan gynnwys trosi'r IsaFswm Pensiwn Gwarantedig yn Fuddion cynllun, er mwyn sicrhau cydraddoli ar gyFer IsaFswm Pensiynau Gwarantedig Fel sy'n oFynnol gan ddyFarniad yr Uchel Lys yn achos Banc Lloyds.

Dydy canlyniadau prisiad 201t ddim yn caniatáu ar gyFer eFFaith ymestyn yr ateb interim yma o bosibl am gyFnod amhenodol, gan ddarparu cynnydd pensiynau llawn ar IsaFswm Pensiynau Gwarantedig ar gyFer aelodau sy'n cyrraedd Oedran Pensiwn y Wladwriaeth ar ôl 5 Ebrill 2021 nac ar gyFer trosi IsaFswm Pensiynau Gwarantedig yn Fuddion cynllun. Yn seiliedig ar gyFriFiadau bras, ar leFel y gronFa gyFan, eFFaith darparu cynydd pensiwn llawn ar IsaFswm Pensiynau Gwarantedig i'r aelodau hynny sy'n cyrraedd Oedran Pensiwn y Wladwriaeth ar ôl 5 Ebrill 2021 yw cynnydd mewn rhwymedigaethau gwasanaeth yn y gorFFennol o rhwng 0.1% a 0.2% ar draws y GronFa yn ei chyFanrwydd.

● Y Broses Rheoli Costau a dyfarniad XxXxxxx:

Roedd canlyniadau cychwynnol proses rheoli costau Bwrdd Cynghori'r Cynllun yn dangos y byddai angen gwelliannau o ran buddion / gostyngiadau mewn cyFraniadau aelodau sy'n cyFateb i 0.t% o'r tâl. 3erch hynny, ataliwyd y broses rheoli costau dros dro yn dilyn dyFarniad y Llys Xxxx Fod y treFniadau trosiannol yng Nghynllun Pensiwn y Barnwyr (XxXxxxx) a Chynllun Pensiwn y DiFFoddwyr Tân (3argeant) yn gyFystyr â gwahaniaethu anghyFreithlon ar sail oedran. Cadarnhaodd y Llywodraeth y byddai'r dyFarniad yn cael ei drin Fel pe bai'n berthnasol i xxx cynllun gwasanaeth cyhoeddus gan gynnwys y CPLlL (lle'r oedd y treFniadau trosiannol ar FFurF cyFlog terFynol yn sail) a disgwylir ymgynghoriad ar newidiadau i'r CPLlL ym mis MeheFin 2020.

Mae cyFraniadau cyFlogwyr a ardystiwyd o 1 Ebrill 2020 yn rhan o brisiad 201t yn cynnwys lwFans o 0.t% o'r tâl mewn perthynas â'r costau ychwanegol posibl yn dilyn dyFarniad XxXxxxx / y broses rheoli costau. Roedd hwn yn ddull symlach nad oedd yn ystyried gwahanol broFFiliau aelodaeth cyFlogwyr na thargedau cyllido a gallai Fod yn Fwy neu'n llai na'r gost a aseswyd ar ôl cytuno ar y newidiadau CPLlL yn dibynnu ar union natur y cyFlog terFynol newydd sy'n sail, yr aelodau o Fewn y cwmpas, a sut mae hyn yn eFFeithio ar y broses rheoli costau.

10. Ers y dyddiad prisio, dydy enillion asedau'r GronFa ddim wedi cyFlawni'r enillion tybiedig o 4.25% dros y Flwyddyn hyd at 31 Mawrth 2020 ar xx xxxxxx eu xxxxxx xxx arwain at ostyngiad yn y leFel ariannu. Yn ogystal â hyn, mae disgwyliadau llai cadarnhaol o ran yr ennillion ased yn y dyFodol a'r gostyngiadau yn yr enillion gilt wedi arwain at ostyngiad yn y cyFraddau disgownt, ac mae disgwyliadau o ran chwyddiant yn y dyFodol wedi cynyddu, gan leihau leFelau cyllid ymhellach a chynyddu'r gyFradd sylFaenol. Bydd yr Actiwari, ar y cyd â'r Awdurdod Gweinyddu, yn monitro'r seFyllFa yn rheolaidd a bydd yr Awdurdod Gweinyddu yn gweithredu os yw o'r Farn bod angen hynny.

11. Actiwari’r gronFa, Aon Kewitt Limited, a luniodd y datganiad yma i'w gynnwys yng nghyFriFon y GronFa. Mae'n rhoi crynodeb o ganlyniadau prisiad yr actiwari ar 31 Mawrth 201t. Mae'r prisiad yn rhoi cipolwg ar xxxxx y gronFa adeg y prisiad ac yn cael ei ddeFnyddio ar gyFer asesu cyFraddau'r cyFraniadau sydd eu xxxxxx.

Darllenwch adroddiad FFurFiol y prisiad sy'n nodi manylion ynghylch y seFyllFa a'i gyFyngiadau yn llawn ochr yn ochr â'r datganiad yma.

Dydy Aon ddim yn derbyn unrhyw gyFriFoldeb nac atebolrwydd i unrhyw xxxxx heblaw ein cleient, Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF, Awdurdod Gweinyddu'r GronFa, mewn perthynas â'r Datganiad yma.

12. Mae'r adroddiad ar y prisiad actiwaraidd ar 31 Mawrth 201t ar gael ar weFan y GronFa:

xxxx://xxx.xxxxxxxxxxx.xxx.xx/XX/xxxx.xxxx

Aon Xxxxxx Limited

Mai 2020

Xxxxxxxxx Xxxxx

Uwch Reolwr Carfan

Adroddiad ar Gaterion CyFathrebu

Cyfarfodydd Blynyddol

Cynhaliwyd ein CyFarFod CyFFredinol Blynyddol Fis Tachwedd 201t. Roedd cynrychiolwyr ar ran cyFlogwyr mwyaF y gronFa i gyd yn bresennol. Roedd y cyFlwyniadau'n cynnwys diweddariad ar GyFlawniad y GronFa Bensiwn a diweddariad Actiwaraidd.

Desg gymorth

Mae’n desg gymorth ni yn parhau i roi cymorth ac ateb xxxx cwestiynau ar Faterion pensiynau rhwng tam a 5pm ddydd Llun i ddydd Gwener.

GFoniwch y Ddesg Gymorth ar 01443 680 611

Gwefan

Mae gweFan y GronFa Bensiwn yn adnodd deFnyddiol o ran ein strategaeth cyFathrebu ac yn rhoi'r modd i ni ddarparu gwybodaeth ynglŷn â'r GronFa a'r CPLl ar gyFer ein haelodau presennol a rheiny'r dyFodol. Mae'n cynnwys gwybodaeth i aelodau presennol a blaenorol yn ogystal â phensiynwyr. Xxx xxxx daFlenni FFeithiau Cymru GyFan, taFlenni FFeithiau CLlL, FFurFlenni a ddeFnyddir yn aml a'n dogFennau llywodraethu wedi'u lanlwytho i'r weFan, yn ogystal â choFnodion cyFarFodydd y Bwrdd Pensiwn Lleol.

Mae tudalen Rheoliad CyFFredinol ar Diogelu Data bwrpasol xxxxxxx ar y weFan. Mae'n cynnwys Datganiad PreiFatrwydd a Memorandwm Cyd-ddealltwriaeth y GronFa. Mae'r weFan yn cael ei hadolygu a'i diweddaru, pan gaiFF newidiadau mewn deddFwriaeth eu rhoi ar waith.

Mae'r Ddesg Gymorth yn cyFeirio aelodau at y weFan yn rheolaidd i lawrlwytho FFurFlenni neu i gael gwybodaeth.

Ar weFan RhCT, xxx xxxxx benodol ar gyFer CyFlogwyr y GronFa ac xxx xxx aelodau perthnasol o staFF eu manylion mewngoFnodi unigryw eu hunain. Mae'r xxxxx xxx'n cynnwys yr xxxx FFurFleni a dogFennau perthnasol y mae eu xxxxxx i weinyddu buddion aelodau, e.e. FFurFlenni dechreuwyr newydd, FFurFlenni terFynu ac ati Ewch i: xxx.xxxxxxxxxxx.xxx.xx

Mae Fideos cymorth xxxxxxx ar gael i aelodau ar gyFriFiaduron a FFonau symudol: xxx.xxxxxxxxxx.xxx ac ar weFan CronFa Bensiwn RhCT. Mae saith Fideo i gyd gyda Fersiynau Cymraeg a 3aesneg ar gael.

Cyflwyniadau

Mae'r GarFan Materion CyFathrebu’n xxxxx iawn i dreFnu seminarau i roi'r wybodaeth ddiweddaraF i aelodau am y cynllun a buddion, neu i ddysgu gweithwyr am oFynion gweinyddu'r cynllun.

Datganiadau Buddion Blynyddol

Yn unol â'r rheoliadau, mae’r GronFa’n anFon datganiadau buddion blynyddol at yr xxxx aelodau gweithredol a gohiriedig. CaFodd datganiadau 201t/2020 eu cyFlwyno o Fewn y terFyn amser sy'n oFynnol yn unol â rheoliadau'r cynllun gan gydymFFurFio â Chanllawiau Bwrdd Cynghori'r Cynllun.

Ymweliadau â Chartrefi

Yn achos salwch diFriFol, ac os yw’n briodol, bydd cynrychiolydd ar ran y Gwasanaeth Pensiynau yn dod i’ch gweld chi ar y cyd â chynrychiolydd o’r adran Adnoddau Dynol.

Trefnau Cyfathrebu Electronig

Mae Kunanwasanaeth Aelodau (Gy Mhensiwn Ar-lein) ar xxxx x xxxx aelodau gweithredol a gohiriedig a phensiynwr y GronFa. Mae'r cyFleuster yn caniatáu i aelodau weld a newid rhai o'u manylion personol a gall aelodau gohiriedig a gweithredol redeg amcangyFriFon o Fuddion pensiwn yn y dyFodol.

Byddwn ni'n parhau i annog aelodau i gyFathrebu â'r Adran Bensiynau yn electronig. Rydyn ni'n gweithio'n ddiFlino i sicrhau bod y data a gaiFF eu hanFon a'u derbyn yn ddiogel.

Mae'r GronFa heFyd wedi cyFlwyno system trosglwyddo data'n electronig sy'n caniatáu data aelodau a gwybodaeth am gyFlog i gael eu huwchlwytho yn uniongyrchol i'n meddalwedd. Yn y dyFodol, bydd y cyFleuster yma ar gael i'r xxxx gyFlogwyr.

Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol 2014

CaFodd Rheoliadau Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol 2013 eu xxxx xxxxxxx 3enedd 3an 3teFFan ar 1t Medi 2013. Roedd y Rheoliadau’n rhoi manylion am strwythuro'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol o 1 Ebrill 2014.

• Mae'r buddion yn seiliedig ar GyFartaledd CyFlog GyrFa wedi'i Adbrisio (CARE)

• CyFradd gronni o 1/4t

• Bydd diFFiniad cyFlog pensiynadwy yn cynnwys gwaith goramser nad yw’n rhan o gontract

• CyFlwyno opsiwn 50/50 lle caiFF aelodau dalu llai o bensiwn am gyFnodau byr, a chronni xxxxxx eu pensiwn arFerol

• Bydd y xxxx xx’n ennill cyFlogau uwch yn cyFrannu mwy

• Bydd yr Oedran Pensiwn ArFerol wedi’i gysylltu ag Oedran Pensiwn y Wladwriaeth

Bydd buddion aelodaeth o’r cynllun cyn mis Ebrill 2014 yn cadw’r cyswllt cyFlog terFynol, a bydd cyFlog terFynol (yn seiliedig ar ddiFFiniad cyFlog pensiynadwy cyn mis Ebrill 2014) yn cael ei bennu pan Fydd aelodau’n gadael y cynllun.

Mae gweFan CronFa Bensiwn RhCT yn cynnwys xxxxx i xxx.xxxxxxxxxx.xxx sydd wedi'i seFydlu a'i chynnal gan y Gymdeithas Llywodraeth Leol. GFynhonnell wybodaeth ganolog yw hi sy'n cynnwys amryw o gyFriFiannellau xxx xxxx i aelodau eu deFnyddio.

Mae'r CarFanau CyFathrebu a Gweinyddu yn adolygu ein prosesau a'n gohebiaeth yn barhaus i sicrhau bod y GronFa yn cydymFFurFio â'r rheoliadau, bod y manylion a dderbyniwn gan gyFlogwyr pan Fydd aelodau'n ymuno â'r gronFa neu'n ei gadael yn cynnwys yr wybodaeth sydd xx xxxxxx a bod ein haelodau'n deall yn llawn sut mae eu buddion yn cael eu cyFriFo. Rydyn ni'n parhau i gyFathrebu â'n cyFlogwyr sy'n cyFrannu er mwyn sicrhau eu bod yn cael yr wybodaeth ddiweddaraF am newidiadau i'r CPLlL ac unrhyw newidiadau technegol perthnasol eraill.

Xxxxxxx Xxxxxx Byw

CaiFF pensiynau sy'n daladwy i aelodau sy'n ymddeol ar sail salwch ac i wˆyr/gwragedd/plant aelodau, eu cynyddu'n Flynyddol yn unol â'r Mynegai Prisiau DeFnyddwyr (CPI), o 30 Medi y Flwyddyn Flaenorol.

Mae pensiynau sy'n daladwy i aelodau eraill sy’n 55 oed neu’n hyˆn heFyd yn elwa ar brawFesur chwyddiant blynyddol.

Mae terFynu treFnau contractio xxxxx wedi arwain at newidiadau o ran pwy sy'n gyFriFol am gynyddu pensiwn sy'n cynnwys IsaFswm Pensiwn Gwarantedig (yn ymwneud ag aelodaeth hyd at 5 Ebrill 1ttZ). Cyn 201G, yr Adran Gwaith a Phensiynau a oedd yn darparu proFion chwyddiant statudol (boed yn rhannol neu'n gyFan gwbl). Ers Ebrill 201G, mae'r GronFa'n gyFriFol am y cynnydd pensiwn llawn ar unrhyw Fuddion IsaFswm Pensiwn Gwarantedig i aelodau â dyddiad pensiwn y wladwriaeth cyn 5 Ebrill 2021.

Y cynnydd yn 2019/2020 oedd 1.7%.

Llywodraethu'r GronFa Bensiwn

Rhaid i awdurdodau gweinyddu sicrhau bod treFniadau llywodraethu presennol yn cael eu cynnal a'u datblygu er mwyn helpu i ategu'r broses o ddod i benderFyniad.

Mae treFniadau llywodraethu ar gyFer CronFa Bensiwn Rhondda Cynon TaF wedi'u crynhoi a'u hegluro mewn sawl dogFen allweddol sy'n ymwneud â stiwardiaeth eFFeithiol y GronFa.

• Datganiad CydymFFurFio Llywodraethu cyFFredinol sy'n nodi saFle'r GronFa yn erbyn saFonau arFer gorau'r Llywodraeth.

• Datganiad Polisi Llywodraethu sy'n cynnig trosolwg o'r strwythur llywodraethu, o'r broses dod i benderFyniad ac o ymrwymiadau cyFlogwyr y cynllun.

• Ein bwriad yw sicrhau gwasanaeth cyFathrebu a gwybodaeth gynhwysFawr i'r cyFlogwyr sy'n cymryd rhan ac aelodau o'r cynllun pensiwn. Bwriwch olwg ar ein Datganiad Polisi CyFathrebu i gael gwybod am y gwasanaethau.

• 3trategaeth Gweinyddu Pensiynau sy'n bwriadu gwella eFFeithlonrwydd darpariaeth y saFonau ansawdd cytûn a sicrhau cydymFFurFiaeth â goFynion statudol.

• Y Datganiad o Egwyddorion Buddsoddi sy'n dangos yn Fanwl sut rydyn ni’n rheoli buddsoddiadau'r GronFa.

• Datganiad 3trategaeth Cyllido sy'n rhoi crynodeb o sut y byddwn ni’n ariannu ein rhwymedigaethau pensiwn a throsolwg o sut mae nodi, rheoli ac adolygu unrhyw risgiau i'r gronFa.

Mae’r dogfennau yma'n cael eu diweddaru'n flynyddol, ar wahân i'r Datganiad Strategaeth Cyllido sy'n cael ei adolygu xxx tair blynedd. Mae'r fersiynau diweddaraf ar gael yn yr adran Llywodraethu a Buddsoddi ar y wefan bensiynau, neu, ffoniwch ein Desg Gymorth Pensiynau i ofyn am xxxx.

Xxx Adroddiad Prisio 2019 yn esbonio tybiaethau, data a chanlyniadau'r ymarfer prisio diwethaf. Mae’r ddogfen yma ar gael yn yr adran i weithwyr ar ein gwefan bensiynau.

Bwrdd Pensiwn Lleol

Yn unol â DeddF Pensiynau Gwasanaethau Cyhoeddus 2013, mae'n oFynnol i'r GronFa Bensiwn (erbyn 1 Ebrill 2015) benodi Bwrdd Pensiwn Lleol i gynorthwyo Awdurdod Gweinyddu Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF ac yntau'n 'rheolwr cynllun' o ran:

• 3icrhau cydymFFurFiaeth â'r PriF Reoliadau ac unrhyw ddeddFwriaeth arall sy'n ymwneud â llywodraethu a gweinyddu'r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol;

• 3icrhau cydymFFurFiaeth â'r goFynion sy'n cael eu pennu mewn perthynas â'r CPLlL gan y Rheoleiddiwr Pensiynau; a

• 3icrhau llywodraethu a gweinyddu eFFeithiol ac eFFeithlon o'r CPLlL gan y Rheolwr Cynllun.

Aelodau o'r Bwrdd Pensiynau

Mae’r Bwrdd Pensiynau yn cynnwys 4 aelod, seF dau gynrychiolydd sy’n gyFlogwyr a dau gynrychiolydd sy’n aelodau:

Cynrychiolwyr sy'n gyflogwyr:

sy'n gyFriFol am gynrychioli xxxx GyFlogwyr y Cynllun (CyrFF coFrestredig, dynodedig a derbyniedig)

• Yr Athro Kugh Xxxxxx (Cadeirydd), PriFysgol De Cymru

• Xx Xxxxx Xxxxxxx, Xxxxx Y Xxxxxxx

Cynrychiolwyr sy'n aelodau:

sy'n gyFriFol am gynrychioli xxxx Aelodau'r Cynllun (Aelodau Gweithredol, Gohiriedig a Phensiynwr)

• Xx Xxx Xxxxxx, Pensiynwr

• Xxx Xxxxxx Xxxxx, Aelod Gweithredol a chynrychiolydd undeb llaFur Unsain

Newyddion gan y Cadeirydd

Swyddogaeth Bwrdd y Gronfa Bensiwn

3wyddogaeth graidd gyntaF y Bwrdd yw cynorthwyo'r Awdurdod Gweinyddu ynglyˆn â sicrhau cydymFFurFiaeth â'r rheoliadau, unrhyw ddeddFwriaeth eraill sy'n ymwneud â llywodraethu a gweinyddu'r Cynllun, a'r goFynion sy'n cael eu gosod gan y Rheoleiddiwr Pensiynau mewn perthynas â'r Cynllun. O Fewn y swyddogaethau yma, bydd y Bwrdd yn ystyried meysydd sy'n cynnwys y canlynol:

• Adolygu adroddiadau monitro cydymFFurFiaeth yn rheolaidd a Fydd yn cynnwys adroddiadau i'r Pwyllgor yn ogystal â phenderFyniadau sy'n cael eu gwneud o xxx y Rheoliadau gan y Pwyllgor.

• Adolygu prosesau a gweithdreFnau rheoli, gweinyddu a llywodraethu er mwyn sicrhau eu bod yn parhau i gydymFFurFio â'r Rheoliadau, y ddeddFwriaeth berthnasol ac yn arbennig Cod YmarFer y Rheoleiddiwr Pensiynau.

Ail swyddogaeth graidd y Bwrdd yw sicrhau llywodraethu a gweinyddu'r Cynllun yn eFFeithiol ac yn eFFeithlon. O Fewn y swyddogaeth yma, bydd y Bwrdd yn ystyried meysydd sy'n cynnwys y canlynol:

• Cynorthwyo ynghylch datblygu gwasanaethau gwell i gwsmeriaid.

• Monitro cyFlawniad y gwaith gweinyddu, treFniadau llywodraethu a buddsoddi yn erbyn targedau a dangosyddion cyFlawniad allweddol.

• Monitro adroddiadau archwilio mewnol ac allanol.

• Adolygu canlyniad adroddiadau a phrisiadau actiwaraidd.

Mae'r datganiad yma'n cynrychioli Fy mhumed diweddariad ar weithgaredd Bwrdd y GronFa Bensiwn ac mae'n ymdrin â chyFnod yr Adroddiad Blynyddol yma.

Yn unol â DeddF Pensiynau Gwasanaethau Cyhoeddus 2013, mae'n oFynnol i'r Bwrdd gynorthwyo'r Awdurdod Gweinyddu ynglyˆn â:-

• 3icrhau cydymFFurFiaeth â'r PriF Reoliadau ac unrhyw ddeddFwriaeth arall sy'n ymwneud â llywodraethu a gweinyddu'r CPLlL;

• 3icrhau cydymFFurFiaaeth â'r goFynion sy'n cael eu gosod mewn perthynas â'r CPLl gan y Rheoleiddiwr Pensiynau; a,

• 3icrhau llywodraethu a gweinyddu eFFeithiol ac eFFeithlon o'r CPLlL gan y rheolwr cynllun. Does gan Gwrdd y GronFa Bensiwn ddim pwerau gwneud penderFyniadau.

Parhaodd y Bwrdd i gwrdd dros y Flwyddyn ariannol 201t/20. Bu niFer o aelodau'n bresennol yng NghyFarFod CyFFredinol Blynyddol y GronFa ar gyFer adroddiad blynyddol y Flwyddyn ariannol Flaenorol. Roedd pob cyFarFod o'r Bwrdd Pensiwn â chworwm ac, yn wir, Fe barhaon nhw yn 201t/20 gyda phresenoldeb 100% gan yr xxxx aelodau yn ei gyFarFodydd. Yn dilyn arloesedd y llynedd ynglyˆn â chynnal cyFarFod ar y cyd rhwng Bwrdd a Phwyllgor y GronFa Bensiwn, y bwriad eleni oedd cynnal y cyFarFod ym mis Mawrth 2020. Oherwydd argyFwng Covid-1t, a'r cyFnod clo, bu’n rhaid canslo’r cyFarFod yma. A minnau'n Gadeirydd Bwrdd y GronFa Bensiwn, cyFarFûm heFyd ar wahân â Chadeirydd Pwyllgor y GronFa Bensiwn i draFod materion perthnasol wrth iddyn nhw godi. Mae'r Bwrdd yn ddiolchgar am y FFaith bod perthynas gadarnhaol yn parhau i Fodoli rhwng Bwrdd a Phwyllgor y GronFa Bensiwn.

Mae agendâu a choFnodion cyFarFodydd y Bwrdd ar gael ar weFan y GronFa er tryloywder.

Wrth gyFlawni'i swyddogaethau, mae'r Bwrdd yn adolygu amrediad xxxx o weithgareddau'r GronFa, gan draFod meysydd Fel treFniadau ceFnogi monitro risg, cyFlawniad buddsoddiadau'r GronFa, FFioedd a chostau, cydymFFurFio â deddFwriaeth statudol a goFynion 'Cod Ymddygiad' Rheoleiddiwr Pensiwn, a monitro cyFlawniad y gwaith gweinyddu. Mae'r Bwrdd yn talu sylw yn arbennig i Fonitro cadw at derFynau amser perthnasol (e.e. dosbarthu'r Datganiadau Buddion Blynyddol erbyn y terFyn amser). Parhaodd agenda eleni xx xxXxx blynyddoedd blaenorol o Fonitro cynnydd CronFa Bensiwn Cymru gyFan. Roedd y gweithgaredd yma, yn ogystal â chymharu cynnydd y GronFa ag amcanion a therFynau amser diFFiniedig, yn cynnwys eitemau Fel monitro datblygiad treFniadau llywodraethu'r GronFa. Mae'r treFniadau llywodraethu yma'n parhau i esblygu a bu niFer o ddatblygiadau cadarnhaol yn ystod y Flwyddyn ariannol ddiwethaF yn hyn o xxxx. Xxx'n anochel y bydd y treFniadau yma'n parhau i ddatblygu ac, er enghraiFFt, maen nhw wedi cynnwys seFydlu cyFarFodydd wedi'u treFnu rhwng swyddogion y GronFa a chadeiryddion gwahanol Gyrddau Pensiwn Cymru.

Gel sydd wedi digwydd yn y blynyddoedd blaenorol, goFynnir i Gwrdd y GronFa Bensiwn ymateb i niFer o arolygon gan gyrFF amrywiol ynglyˆn â gweithgarwch y GronFa, datblygiad treFnau llywodraethu perthnasol y cronFeydd pensiwn a dealltwriaeth aelodau o Gwrdd y GronFa Bensiwn o weithgarwch o'r Fath.

Yn olaF, mae aelodau o'r Bwrdd yn mynychu sesiynau hyFForddi rheolaidd i sicrhau eu bod nhw'n gyFarwydd â'r xxxx ddatblygiadau, yn arbennig gan Fod y xxxx yn hynod gymhleth sy'n goFyn llawer. Cedwir coFnod o'r xxxx hyFForddiant yma ar gyFer pob aelod. Yn ogystal â hyn, mae gweithdreFnau hyFForddi yn eu lle i raeadru deilliannau hyFForddiant o'r Fath i xxxx aelodau'r Bwrdd ac, os yw'n briodol, o Fewn yr Awdurdod Gweinyddu. Rwy'n ddiolchgar i gyd-aelodau'r Bwrdd a'r swyddogion sy'n ceFnogi'r Bwrdd am eu ceFnogaeth barhaus.

Yr Athro Xxxx Xxxxxx, Xxxxxxxxx, Bwrdd Pensiynau RhCT 4t

Strwythur Llywodraethu Cronfa Bensiwn Rhondda Cynon Taf 2019

Pwyllgor Archwilio RhCT

(Cyfrifon y Gronfa Bensiwn)

Cyngor RhCT 'Awdurdod Gweinyddu'

- Rheolwr y Cynllun

Wedi'i gefnogi gan Weithgor Swyddogion

Fforwm Cyfathrebu ar faterion Pensiynau RhCT (Aelodaeth Ehangach)

Aelodau'n Cymryd Rhan / Xxxxx gwaith / Rheoliadau / Cyfathrebiadau: Amrediad o gynrychiolwyr y cyflogwyr a chynrychiolwyr undeb llafur

Gweithgor Cronfa Bensiwn RhCT

(Gweithredol)

Panel Cynghori Cronfa Bensiwn RhCT (Gweithredol/Gweithredu)

Pwyllgor Llywodraethu ar y Cyd

Partneriaeth Pensiynau Cymru

(Cydweithrediad Cronfa Fuddsoddiadau)

Pwyllgor Cynghori Cronfa Bensiwn RhCT (Penderfyniadau Strategol)

Panel Buddsoddi a Gweinyddu gyda hawliau pleidleisio Aelodau Etholedig RhCT

Panel Buddsoddi a Gweinyddu

/ adolygiad risg a chyflawniad: Swyddog Penderfyniadau '151', swyddogion y Gronfa a Chymorth Ymgynghorol Arbenigol

Xxxxx Gwaith / Cyflawniad / Cydymffurfiaeth / Risg / Rheoliadau: Staff Gweinyddu'r Gronfa, Swyddogion Buddsoddi a Chyfrifon

Bwrdd Ymgynghorol CPLlL

(Safonau/Bod yn agored)

Cydymffurfio

Adborth

Y Rheolydd Pensiynau (Cod Ymarfer/Adrodd ar Xxxxx'r Cod)

Ysgrifennydd Gwladol (Dyluniad y Cynllun/ deddfwriaeth)

Adborth

Bwrdd Cronfa Bensiwn RhCT

(Cydymffurfiaeth / Monitro)

2 gynrychiolydd sy'n gyflogwyr (hawliau pleidleisio)

2 gynrychiolydd sy'n Aelodau (hawliau pleidleisio)

(Cymorth Ymgynghorydd Adhoc)

(Swyddog/ ysgrifennydd / cymorth gwybodaeth yn ôl yr angen)

Cydymffurfio

Presenoldeb y Panel Pensiynau 2019/2020

Mae'r tabl isod yn dangos pwy oedd yn bresennol yn y cyFarFodydd yn ystod y Flwyddyn

	Panel Buddsoddi a Gweinyddu (NiFer y cyFarFodydd a gynhaliwyd = 4)	CronFa Bensiwn Gweithgor (NiFer y cyFarFodydd a gynhaliwyd = 4)	CronFa Bensiwn GForwm CyFathrebu (NiFer y cyFarFodydd a gynhaliwyd = 1)	CronFa Bensiwn Panel Disgresiynau (NiFer y cyFarFodydd a gynhaliwyd = 0)
Xxxxxx Xxxxxx	4	3	1	-
Xxxx XxxXXxxxx	4			-
Xxx Xxxxxxx	4	3	1	0
0xxxxxxxx Xxxxxx	4	3	-	0
Xxxxxx Xxxxxx	4	3	1	-
Xxxxxxx Xxxxxx	4	3	-	-
Xxxxxx 3tone	-	3	-	-
Xxxxxxxxx Xxxxx	-	2	1	-

Gwybodaeth a Sgiliau

Er mwyn nodi’r sgiliau sydd eu xxxxxx ar y rheiny sy’n gwneud penderFyniadau ar gyFer y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol, mae 3eFydliad 3iartredig Cyllid Cyhoeddus a ChyFriFyddiaeth wedi datblygu FFramwaith gwybodaeth a sgiliau y mae'r GronFa wedi’i Fabwysiadu er mwyn sicrhau bod gan xxxx aelodau'r panel a'r gweithgor y leFelau angenrheidiol o wybodaeth. Y goFynion craidd:

• Cyd-destun deddFu a llywodraethu pensiynau

• 3aFonau cyFriFo ac archwilio pensiynau

• Gwasanaethau Ariannol — Rheoli caFFael a pherthynas

• CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg

• Gwybodaeth am Farchnadoedd a chynhyrchion ariannol

• Dulliau, saFonau xx xxXxx yr Actiwari

Mae aelodau o banelau a gweithgorau Cyngor Rhondda Cynon TaF yn mynychu sesiynau hyFForddiant yn rheolaidd er mwyn sicrhau dealltwriaeth lawn o’r Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol, gan gynnwys deddFwriaeth, buddion y cynllun, strategaethau buddsoddi, dulliau'r actiwari a dulliau cyFriFeg pensiynau.

Mae'r tabl isod yn amlinellu'r hyFForddiant yn ystod y Flwyddyn

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Aelodau o Banel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddi a Rheoli Risg	Rheolwyr y GronFa	4 Mawrth 201t
Aelodau o Banel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Rheolwyr y GronFa	4 Mawrth 201t
Aelodau o Banel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Rheolwyr y GronFa	4 Mawrth 201t
Uwch GyFriFydd, CronFa Bensiwn ac Elusennau / CronFeydd Ymddiriedolaeth	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Traddodiad (DU)	G Mawrth 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Xxx-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	3eFydliad Pensiynau a Chynilion Oes (PL3A)	Gth – 8th March 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	3eFydliad Pensiynau a Chynilion Oes (PL3A)	G – 8 Mawrth 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	15 Mawrth 201t
Pwyllgor y GronFa Bensiwn	Dulliau, saFonau xx xxXxx yr Actiwari	Aon Kewitt	25 Mawrth 201t
Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	CyFriFol am sawl cronFa Gweithgor Buddsoddi	3 Ebrill 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	1Z Ebrill 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau (Adroddiad Blynyddol)	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	2G Ebrill 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Xxx-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	DG Publishing	2–3 Mai 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	DG Publishing	2–3 Mai 201t

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Y Cynghorydd Xxxxxx	Xxx-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Digwyddiad Gwrando gan y Gwasanaethau Arian a Phensiynau	14 MeheFin 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Digwyddiad Gwrando gan y Gwasanaethau Arian a Phensiynau	14 MeheFin 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	24 MeheFin 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Rheolwyr y GronFa	25 MeheFin 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Rheolwyr y GronFa	25 MeheFin 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Rheolwyr y GronFa	25 MeheFin 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Xxx-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Pensiynau ProFFesiynol	25 – 2G MeheFin 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Pensiynau ProFFesiynol	25 – 2G MeheFin 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a Blaen GyFriFydd y Trysorlys a'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Partneriaeth Pensiwn Cymru	28 MeheFin 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	2 – 4 GorFFennaF 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	1Z GorFFennaF 201t
Pwyllgor y GronFa Bensiwn, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiynau, CaFFael a ThraFodion, Blaen GyFriFydd y GronFa Bensiwn a Rheoli'r Trysorlys	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	LGT	22 GorFFennaF 201t

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	LGC	5 – G Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	3aFonau Gweinyddu ac Archwilio Pensiynau	LGC	5 – G Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Gwasanaethau Ariannol CaFFael a Rheoli Cysylltiadau	LGC	5 – G Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	LGC	5 – G Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	LGC	5 – G Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Dulliau, 3aFonau xx XxXxx yr Actiwari	LGC	5 – G Medi 201t
Aelodau o Bwyllgor y Bwrdd Pensiwn, Gwasanaethau Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiynau, CaFFael a ThraFodion a Blaen GyFriFydd y GronFa Bensiwn a Rheoli'r Trysorlys	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Partneriaeth Pensiwn Cymru	1t Medi 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr y Gwasanaethau Cyllid a Digidol a Blaen GyFriFydd y Trysorlys a'r GronFa Bensiwn Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Partneriaeth Pensiwn Partneriaeth	20 Medi 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	25 Medi 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	3TOXX	4 KydreF 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	3TOXX	4 KydreF 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	3TOXX	4 KydreF 201t

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Xxxxxxx XxXXxxx 3eminar	8 – t KydreF 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Xxxxxxx XxXXxxx 3eminar	8 – t KydreF 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Xxxxxxx XxXXxxx 3eminar	8 – t KydreF 201t
Pwyllgor y GronFa Bensiwn, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiynau, CaFFael a ThraFodion, Blaen GyFriFydd y GronFa Bensiwn a Rheoli'r Trysorlys	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	BlackRock	22 KydreF 201t
Pwyllgor y GronFa Bensiwn, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiynau, CaFFael a ThraFodion, Blaen GyFriFydd y GronFa Bensiwn a Rheoli'r Trysorlys	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	CEM Benchmarking	22 KydreF 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	3aFonau Gweinyddu ac Archwilio Pensiynau	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	Gwasanaethau Ariannol CaFFael a Rheoli Cysylltiadau	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a ChyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella	Dulliau, 3aFonau xx XxXxx yr Actiwari	LGA	31 KydreF, 21 Tachwedd a 12 RhagFyr 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	11 Tachwedd 201t

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Rheolwr y gronFa a Gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru	11 Tachwedd 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Rheolwr y gronFa a Gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru	11 Tachwedd 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Rheolwr y gronFa a Gweithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru	11 Tachwedd 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Diwrnod Ymgysylltu Partneriaeth Pensiwn Cymru	12 Tachwedd 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Xxxxxxx Investments	13 Tachwedd 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Xxxxxxx Investments	13 Tachwedd 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Cynhadledd Rheolwyr Pensiynau	18 – 20 Tachwedd 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn, Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau, Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	CyFarFod CyFFredinol Blynyddol	25 Tachwedd 201t
Cynghorwyr Pwyllgor y GronFa Bensiwn, Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn, Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau, Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	CyFarFod CyFFredinol Blynyddol	25 Tachwedd 201t
Cynghorwyr Pwyllgor y GronFa Bensiwn, Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn, Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau, Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	CyFarFod CyFFredinol Blynyddol	25 Tachwedd 201t
Uwch Reolwr CarFan ac Uwch Arweinydd CarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Cynhadledd Rheolwyr Pensiynau	1t – 20 Tachwedd 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	4 – G RhagFyr 201t

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	4 – G RhagFyr 201t
Y Cynghorydd Xxxxxx	Dulliau, 3aFonau xx XxXxx yr Actiwari	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	4 – G RhagFyr 201t
Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau ac Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	12 RhagFyr 201t
Pwyllgor y GronFa Bensiwn, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion Blaen GyFriFydd y GronFa Bensiwn a Rheoli'r Trysorlys	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	RE100	1G RhagFyr 201t
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Farchnadoedd a chynhyrchion ariannol	Xxxxxxx	1Z RhagFyr 2020
Blaen GyFriFydd, Uwch GyFriFydd Rheoli'r Trysorlys a'r GronFa Bensiwn CronFa Bensiwn ac Elusennau / CronFeydd Ymddiriedolaeth	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Olrhain Ymgysylltiedig	14 Ionawr a 30 Ionawr 2020
Blaen GyFriFydd, Rheoli'r Trysorlys a'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	DG Publishing 3eminar Buddsoddi CyFriFol	15 Ionawr 2020
CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Cyllid a Gwella (Dirprwy 3wyddog A 151) CyFarwyddwr Gwasanaeth – Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion Pennaeth Cyllid, Uwch GyFriFydd Addysg ac Adrodd ar Gaterion Ariannol, CronFa Bensiwn ac Elusennau / CronFeydd Ymddiriedolaeth Rheolwr y Gwasanaeth Pensiynau Uwch Reolwr CarFan (Pensiynau)	Cyd-destun deddFu a llywodraethu pensiynau	Kymans	20 Ionawr 2020
Blaen GyFriFydd, Rheoli'r Trysorlys a'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	Traws Pwll Traws Grwˆp	18 Ionawr 2020
Y Cynghorydd XxxXXxxxx a Blaen GyFriFydd, Materion y Trysorlys a Buddsoddiadau’r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	2tth Ioanawr 2020
Blaen GyFriFydd, Uwch GyFriFydd Rheoli'r Trysorlys a'r GronFa Bensiwn CronFa Bensiwn ac Elusennau / CronFeydd Ymddiriedolaeth	3aFonau cyFriFo ac archwilio pensiynau	CipFa	18 ChweFror 2020
Pwyllgor Pensiwn / 3wyddogion Bwrdd	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	KyFForddiant Cynlluniau Addysg Unigol	21 ChweFror 2020

Cynulleidfa	Xxxx y Fframwaith	Wedi'i hwyluso gan	Dyddiad
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	CyFlawniad Buddsoddiadau a Rheoli Risg	Rheolwyr y GronFa	t Mawrth 2020
Y Cynghorydd Xxxxxx	Xxx-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	3eFydliad Pensiynau a Chynilion Oes (PL3A)	Mawrth 2020
Y Cynghorydd Xxxxxx	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	3eFydliad Pensiynau a Chynilion Oes (PL3A)	Mawrth 2020
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Rheolwyr y GronFa	t Mawrth 2020
Aelodau o'r Panel Cynghori ar Guddsoddi a Gweinyddu'r GronFa Bensiwn	Gwybodaeth am Garchnadoedd a Chynhyrchion Ariannol	Rheolwyr y GronFa	t Mawrth 2020
Uwch Reolwr y GarFan (Pensiynau)	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau	Grwˆ p 3wyddogion Pensiynau	20 Mawrth 2020
Pwyllgor y GronFa Bensiwn, CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, CyFarwyddwr Gwasanaeth, Gwasanaethau Cyllid a Gwella, CyFarwyddwr Gwasanaeth Gwasanaethau Pensiwn, CaFFael a ThraFodion, PriF GronFa Bensiwn y CyFriFydd a Rheoli'r Trysorlys	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	23 Mawrth 2020
Pwyllgor Pensiwn / 3wyddogion Bwrdd	Cyd-destun DeddFu a Llywodraethu Pensiynau – Buddsoddi CyFriFol yn Gymdeithasol	GForwm CronFa Bensiwn Llywodraeth Leol (LAPGG)	23 Mawrth 2020

Risg

PriF nod y GronFa yw sicrhau bod digon o asedau i gydFynd â rhwymedigaethau'r cynllun pensiwn, sydd wedi’u cronni yn unol â Chynllun Pensiwn Llywodraeth Leol heddiw a ddoe. Wrth arolygu’r risgiau yn ymwneud â’r nod yma, mae’r GronFa yn paratoi Egwyddorion o Ddatganiad Buddion, Datganiad 3trategaeth Buddsoddiadau ac yn cytuno rhagdybiaethau prisio xxx tair blynedd, a hynny drwy ei threFniadau llywodraethu a thrwy draFod â’r Actiwari sydd wedi’i benodi. Gan adnabod bod cyFraniadau, buddsoddiadau a threFnau rhyddhau cyFriFoldeb, wrth natur, yn dreFnau tymor hir, caiFF saFle’r GronFa ei adolygu a chaiFF cynnydd ei Fonitro drwy gydol pob cylch prisio.

Xxx xxxx rheoli risg cadarn yn egwyddor sylFaenol o Fewn FFramwaith llywodraethu’r GronFa. Er mwyn gweithredu'r cyFriFoldeb yma, caiFF risgiau eu hadnabod a’u monitro a chaiFF mesurau rheoli eu rhoi ar waith i helpu i liniaru’r tebygolrwydd y bydd risgiau o’r Fath yn

codi, neu i liniaru’u heFFaith. Mae CoFrestr Risg y GronFa yn cynnwys pob risg, ac maen nhw wedi’u nodi xxx y categorïau canlynol: Cyllido, Buddsoddi, Llywodraethu, Gweithredu a Rheoleiddio. Xxx xxxx gweld CoFrestr Risg y GronFa ar weFan y GronFa.

Mae seFydliadau mewnol ac allanol yn archwilio gweithrediadau’r GronFa xxx blwyddyn. CaiFF cadernid ein mecanweithiau rheoli, ein gweithdreFnau a’n treFnau cyFriFyddu eu harchwilio’n annibynnol a’u hadrodd i’r pwyllgor archwilio.

Mae’r GronFa heFyd yn cymryd rhan yn y Xxxxxx Dwyll Genedlaethol (NGI), lle caiFF ymarFerion paru data sylweddol eu cynnal ar draws FFynonellau data’r llywodraeth. Mae hyn yn canFod eitemau y xxx xxxxx eu harchwilio ymhellach.

Partneriaid

Actiwari’r Cynllun – Aon Xxxxxx Limited

PriF swyddogaeth yr actiwari yw rhoi gwybodaeth i’r gronFa ynghylch ei hymrwymiadau a’r FFordd orau o gyFlawni’r ymrwymiadau hynny. Mae prisiad o’r gronFa yn cael ei gynnal xxx 3 blynedd ac mae hynny’n galluogi’r actiwari i gyFriFo’r ymrwymiadau o’u cymharu ag asedau’r gronFa. Yn sgil hynny, bydd yr actiwari’n argymell cyFraddau cyFrannu i’r cyFlogwyr er mwyn osgoi unrhyw ddiFFyg yn y dyFodol.

CaFodd cwmni Kewitt ei benodi yn actiwari i’r cynllun ym mis KydreF 2003.

Rheolwyr y Gronfa

Rheolwyr CronFa allanol, wedi’u penodi gan y gronFa, sy’n gyFriFol am Fuddsoddi asedau’r GronFa Bensiwn. Bydd y Rheolwyr CronFa yma'n cael cyFarwyddiadau a thargedau cyFlawniad penodol. Bydd Panel Buddsoddi Rhondda Cynon TaF yn cadw llygad ar y rhain, ac yn cynnal cyFarFod xxx 3 mis i wneud hynny.

Xxxxxxx Xxxxxxx Asset Management

Partneriaeth rheoli buddsoddiadau a seFydlwyd ym 1t08 xx Xxxxxxx XxXXxxx y xxx ei swyddFeydd yng Nghaeredin. Yn 2005, caFodd y bartneriaeth ei phenodi gan y gronFa i reoli soddgyFrannau byd-xxxx. Xxxxxxx, xxx gan y cwmni ddau o Fandadau soddgyFrannau ar wahân.

BlackRock Investment Management

Cwmni BlackRock yw un o gwmnïau rheoli asedau mwyaF y byd, sy’n cynnwys ystod xxxx o asedau buddsoddi. Rhoddodd y gronFa Fandad soddgyFrannau’r DU i’r cwmni yn 2010.

BMO Global Asset Management (F & C Management gynt)

Mae cwmni BMO Global Asset Management yn gwmni rheoli asedau o bwys ac yn awdurdod sy’n arwain ar Fuddsoddi cyFriFol. Mae’r cwmni wedi bod ynglŷn â’r gronFa ers 1tt4. Mae’n rheoli mandad bondiau byd-xxxx ar hyn x xxxx.

CBRE

CBRE yw un o gwmnïau eiddo tirol masnachol mwyaF y byd. Mae wedi rheoli portFFolio eiddo’r gronFa ers cymryd drosodd o gwmni ING, un o gyn-reolwyr y gronFa, ym mis KydreF 2011.

Invesco Perpetual

Cwmni buddsoddi sydd â’i swyddFeydd yn Kenley-on-Thames yw Invesco Perpetual. Yn 2010, penodwyd y cwmni i reoli mandad soddgyFrannau’r DU ar ran y gronFa.

Xxxxxx Investment Management

Mae cwmni Xxxxxx yn rheolwr buddsoddiadau o bwys, ac yn enwog am ei FFordd thematig unigryw o Fynd ati. Mae’r cwmni wedi rheoli mandad soddgyFrannau byd-xxxx uchel eu cyFlawniad ar ran y gronFa ers 2008.

State Street

Ac yntau’n gwmni o’r Unol Daleithiau, mae 3tate 3treet yn darparu gwasanaethau ariannol ar gyFer buddsoddwyr seFydliadol. Mae 3tate 3treet yn darparu gwasanaeth gwarchodaeth a mesur cyFlawniad ar gyFer CronFa Bensiwn RhCT.

Audit Wales

Mae Audit Wales yn annibynnol ar y llywodraeth ac yn gyFriFol am waith archwilio oddeutu /20 biliwn o wariant arian cyhoeddus xxx blwyddyn. Ei nod ydy hyrwyddo gwelliannau, Fel bod pobl yng Nghymru yn cael manteisio ar wasanaethau cyhoeddus atebol, sy’n cael eu rheoli’n dda ac sy’n cynnig y gwerth gorau am arian.

Darparwr Cyfraniadau Ychwanegol Gwirfoddol (AVC) – Prudential

CaFodd cwmni Prudential ei benodi yn ddarparwr CyFraniadau Ychwanegol GwirFoddol y gronFa yn 2002. Ac yntau’n ddarparwr AVC blaengar xx xxxx llywodraeth leol, bydd e’n cydweithio’n agos â’n Kadran Materion Pensiynau i oFalu bod ein haelodau ni’n gwybod am y dewis sydd gyda nhw i ychwanegu at eu darpariaeth bresennol.

Ymgynghorwyr Materion Cyfreithiol y Gronfa – Eversheds

Bancwyr i’r Gronfa – Barclays

Link Fund Solutions Ltd

Dyma weithredwr Partneriaeth Pensiwn Cymru, wedi'i awdurdodi gan yr Awdurdod Ymddygiad Ariannol ac a gaFodd ei benodi ym mis Ionawr 2018.

Rhagor o wybodaeth

Mae rhagor o wybodaeth am y Cynllun ar gael yn y Canllaw i Aelodau sydd ar gael yn xxx.xxxxxxxxxxx.xxx.xx.

Manylion Cyswllt y Cyfranwyr

I gael rhagor o wybodaeth am y Cynllun Pensiwn Llywodraeth Leol a materion pensiwn cyffredinol, ffoniwch:

Desg Gymorth yr Adran Bensiynau:

GFôn: 01443 G80G11 GFacs: 01443 G80Z1Z neu ysgriFennu at: -

CyFarwyddwr Gwasanaethau Cyllid a Digidol, Adran Bensiynau, Cyngor BwrdeistreF 3irol Rhondda Cynon TaF, Bronwydd, Y Porth, CG3t tDL.

E-xxxx: xxxxxxxxx@xxxxxxx-xxxxx-xxX.xxx.xx