BILANCIO D'ESERCIZIO AL 31 DICEMBRE 2019
per i Lavoratori operanti nel territorio della Regione autonoma Valle d’Aosta
BILANCIO D'ESERCIZIO AL 31 DICEMBRE 2019
Iscritto al n. 142 dell’Albo Fondi Pensione I Sezione - Fondi pensione negoziali Xxx. Xxxxxxxxx, 00x - 00000 Xxxxxxx (XX) - Tel.: 0165/230060 - Fax: 0165/238200 xxx.xxxxxxxxx.xx - e-mail: xxxx@xxxxxxxxx.xx - PEC: xxxxxxxxx@xxx.xx
Organi del Fondo
CONSIGLIO di AMMINISTRAZIONE
Presidente: Xxxxxxx XXXXXXXXXXX (in rappresentanza dei datori di lavoro) Vice Presidente: Xxxxxxx XXXXXXXXXXXX (in rappresentanza dei lavoratori)
Consiglieri:
in rappresentanza dei lavoratori: Xxxx-Xxxxxx XXXXXXX
Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx XXXX’
Xxxxxxxxxx XXXXX
in rappresentanza dei datori di lavoro: Xxxxxxx XXXXXX
Xxxxx XXXXXXXXXX
Xxxxxx XXXXXXXX
COLLEGIO SINDACALE
in rappresentanza dei lavoratori: Xxxxx XXXXXXX (Presidente)
Xxxxxx XXXXXX
in rappresentanza dei datori di lavoro: Xxxxxx XX
Xxxxx X’XXXXXX
DIRETTORE GENERALE Xxxx XXXXXXX
ASSEMBLEA DEI DELEGATI
in rappresentanza dei lavoratori: Xxxxxxx XXXXX
Xxxxxx XXXXXXXX Xxxxxx XXXXX Xxxxx XXXXXXXXX
Remy COME’
Xxxxx XXXXXXX
Xxxxxxx Xxxxxxx Xxxxxxxx XXXX’ Xxxxxxx XXXX’
Xxxxxxx Xxxxxxxxx XXXXXX Natale XXXXXX
Xxxxx XXXXXXX Xxxxx XXXXXXXX Xxxxxx XXXXXXX Xxxxxxx XXXXX Xxxxxx XXXXXXXXX Xxxxx XXXXXX Xxxxxxxx XXXXXXXX Xxxxxx XXXXX Xxxxxxx XXXXXXX Xxxxx XXXXXXXXXX
in rappresentanza dei datori di lavoro: Xxxxxxxx XXXXXXXX
Xxxxxxx XXXXXX Xxxxxxx XXXXXX Xxxxx XXXXXX Xxxxx XXXXXXXXXX
Xxxxxxxx XXXXXXX Xxxxxxx XXXXXXXX Speranza XXXXX Xxxxxxxx XXXXXXX Xxxxxxxx XXXXX Xxxxx XXXXXXXXXX
Xxxxxx XXXXXXXX Xxxx Xxxxx XXXXXXX Xxxxxx XXXXXXXX Xxxxxx XXXXXXXX
Xxxxxxx XXXXXXXXXXXX Xxxxxxx Xxxxx XXXXXXX Xxxxx Xxxxxxxx XXXXXXXX Xxxxxxx XXXXXXX
Xxxx XXXXXXXXXX
per i Lavoratori operanti nel territorio della Regione autonoma Valle d’Aosta
Indice
1 - STATO PATRIMONIALE
2 - CONTO ECONOMICO
3 - NOTA INTEGRATIVA – Informazioni generali
3.1 - RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO GARANTITO
3.1.1 - Stato Patrimoniale
3.1.2 - Conto Economico
3.1.3 - Nota Integrativa
3.1.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
3.1.3.2 - Informazioni sul Conto Economico
3.2 - RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO PRUDENTE
3.2.1 - Stato Patrimoniale
3.2.2 - Conto Economico
3.2.3 - Nota Integrativa
3.2.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
3.2.3.2 - Informazioni sul Conto Economico
3.3 - RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO DINAMICO
3.3.1 - Stato Patrimoniale
3.3.2 - Conto Economico
3.3.3 - Nota Integrativa
3.3.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
3.3.3.2 - Informazioni sul Conto Economico
ATTIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Investimenti diretti | - | - |
20 Investimenti in gestione | 156.636.744 | 139.427.328 |
20-a) Depositi bancari | 4.079.772 | 3.552.629 |
20-b) Crediti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-c) Xxxxxx emessi da Stati o da organismi internazionali | 78.707.470 | 75.126.827 |
20-d) Xxxxxx di debito quotati | 16.898.151 | 12.887.596 |
20-e) Titoli di capitale quotati | 25.806.944 | 21.755.439 |
20-f) Xxxxxx di debito non quotati | - | - |
20-g) Titoli di capitale non quotati | - | - |
20-h) Quote di O.I.C.R. | 29.376.712 | 24.660.482 |
20-i) Opzioni acquistate | - | - |
20-l) Xxxxx e risconti attivi | 530.106 | 498.333 |
20-m) Garanzie di risultato rilasciate al Fondo Pensione | - | - |
20-n) Altre attivita' della gestione finanziaria | 482.507 | 196.821 |
20-o) Investimenti in gestione assicurativa | - | - |
20-p) Xxxxxxx e crediti su operazioni forward / future | 755.082 | 749.201 |
30 Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali | 1.082 | 413.908 |
40 Attivita' della gestione amministrativa | 828.998 | 888.597 |
40-a) Cassa e depositi bancari | 813.899 | 879.939 |
40-b) Immobilizzazioni immateriali | - | - |
40-c) Immobilizzazioni materiali | - | - |
40-d) Altre attivita' della gestione amministrativa | 15.099 | 8.658 |
50 Crediti di imposta | 1.770 | 964.032 |
TOTALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO | 157.468.594 | 141.693.865 |
PASSIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Passivita' della gestione previdenziale | 3.488.246 | 1.967.158 |
10-a) Debiti della gestione previdenziale | 3.488.246 | 1.967.158 |
20 Passivita' della gestione finanziaria | 100.307 | 737.274 |
20-a) Debiti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-b) Opzioni emesse | - | - |
20-c) Ratei e risconti passivi | - | - |
20-d) Altre passivita' della gestione finanziaria | 71.658 | 562.098 |
20-e) Debiti su operazioni forward / future | 28.649 | 175.176 |
30 Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali | 1.082 | 413.908 |
40 Passivita' della gestione amministrativa | 107.735 | 70.518 |
40-a) TFR | - | - |
40-b) Altre passivita' della gestione amministrativa | 52.833 | 52.359 |
40-c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | 54.902 | 18.159 |
50 Debiti di imposta | 1.560.453 | 4.108 |
TOTALE PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO | 5.257.823 | 3.192.966 |
100 Attivo netto destinato alle prestazioni | 152.210.771 | 138.500.899 |
CONTI D'ORDINE | - | - |
Crediti verso aderenti per versamenti ancora dovuti | 3.118.149 | 3.188.954 |
Contributi da ricevere | -3.118.149 | -3.188.954 |
Contratti futures | 385.954 | 345.309 |
Controparte c/contratti futures | -385.954 | -345.309 |
Valute da regolare | -32.678.657 | -34.638.487 |
Controparte per valute da regolare | 32.678.657 | 34.638.487 |
31/12/2019 | 31/12/2018 | |
10 Saldo della gestione previdenziale | 1.473.331 | 2.860.736 |
10-a) Contributi per le prestazioni | 13.421.589 | 12.340.674 |
10-b) Anticipazioni | -2.145.064 | -1.006.807 |
10-c) Trasferimenti e riscatti | -3.954.025 | -2.980.284 |
10-d) Trasformazioni in rendita | - | - |
10-e) Erogazioni in forma di capitale | -5.786.173 | -5.492.850 |
10-f) Premi per prestazioni accessorie | - | - |
10-g) Prestazioni periodiche | - | - |
10-h) Altre uscite previdenziali | -62.996 | - |
10-i) Altre entrate previdenziali | - | 3 |
20 Risultato della gestione finanziaria | - | - |
30 Risultato della gestione finanziaria indiretta | 14.997.201 | -4.300.533 |
30-a) Dividendi e interessi | 1.871.510 | 1.965.096 |
30-b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie | 13.049.325 | -6.286.172 |
30-c) Commissioni e provvigioni su prestito titoli | - | - |
30-d) Proventi e oneri per operazioni pronti c/termine | - | - |
30-e) Differenziale su garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione | 76.366 | 20.543 |
40 Oneri di gestione | -237.945 | -227.844 |
40-a) Societa' di gestione | -205.678 | -197.806 |
40-b) Banca depositaria | -32.267 | -30.038 |
50 Margine della gestione finanziaria (20)+(30)x(00) | 00.000.000 | -4.528.377 |
60 Saldo della gestione amministrativa | - | - |
60-a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | 193.710 | 145.205 |
60-b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | -54.018 | -60.069 |
60-c) Spese generali ed amministrative | -43.950 | -39.674 |
60-d) Spese per il personale | -89.322 | -26.540 |
60-e) Ammortamenti | - | - |
60-f) Storno oneri amministrativi alla fase di erogazione | - | - |
60-g) Oneri e proventi diversi | 48.482 | -763 |
60-h) Disavanzo esercizio precedente | - | - |
60-i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | -54.902 | -18.159 |
70 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta | 16.232.587 | -1.667.641 |
sostitutiva (10)+(50)+(60) | ||
80 Imposta sostitutiva | -2.522.715 | 959.924 |
100 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni (70)x(00) | 00.000.000 | -707.717 |
INFORMAZIONI GENERALI
Premessa
Il presente bilancio è stato redatto in osservanza del principio di chiarezza e nel rispetto delle direttive impartite dalla Commissione di Vigilanza sui Fondi Pensione in tema di contabilità e bilancio dei Fondi Pensione, tenuto conto dei principi contabili di riferimento emanati dagli ordini Professionali, allo scopo di fornire le informazioni ritenute necessarie per una rappresentazione veritiera e corretta della situazione patrimoniale, finanziaria e dell’andamento del Fondo nell’esercizio.
Il bilancio è composto dai seguenti documenti:
1. Stato Patrimoniale
2. Conto Economico
3. Nota Integrativa.
Ai suddetti documenti di sintesi seguono i rendiconti dei singoli comparti, redatti per la fase di accumulo. Non si è resa necessaria la redazione del rendiconto per la fase di erogazione, poiché il Fondo nell'esercizio in esame non ha erogato prestazioni in forma di rendita.
Ciascun rendiconto della fase di accumulo è composto dallo Stato Patrimoniale, dal Conto Economico e dalla Nota Integrativa.
La funzione di controllo contabile e di verifica della corrispondenza del bilancio alle risultanze dei libri e delle scritture contabili è attribuita al Collegio dei Sindaci.
Caratteristiche strutturali del Fondo
Il Fondo pensione complementare per i lavoratori operanti nel territorio della Regione autonoma Valle d’Aosta, in forma abbreviata FONDEMAIN, ha lo scopo di consentire agli aderenti di disporre, all’atto del pensionamento, di prestazioni pensionistiche complementari del sistema obbligatorio. A tale fine esso provvede alla raccolta dei contributi, alla gestione delle risorse nell’esclusivo interesse degli aderenti e all’erogazione delle prestazioni secondo quanto disposto dalla normativa in materia di previdenza complementare.
Il Fondo non ha scopo di lucro. Il Fondo ha la forma giuridica di associazione riconosciuta ed è iscritto all’Albo tenuto
dalla COVIP.
FonDemain è costituito in attuazione dei seguenti accordi istitutivi:
a) accordo stipulato in data 23/11/1998 tra: Regione autonoma Valle d’Aosta; Associazione dei Sindaci della Valle d’Aosta; Associazione delle Comunità Montane della Valle d’Aosta; DIRVA – Associazione dei Quadri Dirigenti e Direttivi della Regione autonoma Valle d’Aosta; Associazione Valdostana Industriali; Associazione Valdostana Impianti a Fune; Fédération Régionale des Coopératives Valdotaines – Soc Coop. a r.l.; Associazione degli Albergatori della Valle d’Aosta; Confartigianato Valle d’Aosta; Associazione Artigiani Valle d’Aosta; X.X.XXX – Confesercenti Valle d’Aosta; Associazione Regionale Ingegneri Valle d’Aosta; Associazione Nazionale Dentisti Valle d’Aosta; C.I.S.L. – Confederazione Italiana Sindacati Lavoratori; FLERICA – Federaz. Lavoratori Energia Risorse Chimica Affini/C.I.S.L; FLAEI/C.I.S.L.; FILCA – Federaz. Italiana Lavoratori Costruzioni e affini/CI.S.L.; FIM/C.I.S.L.; FISTEL/C.I.S.L.; FILTA – Federaz. Italiana Lavoratori Tessili Abbigliamento/C.I.S.L; FISBA/CI.S.L.; FAT – Federaz.
Alimentazione e Tabacco/CI.S.L.; FPI – Federaz. Lavoratori del Pubblico Impiego/C.I.S.L.; FIST/C.I.S.L.; SINASCEL Valle d’Aosta – Scuola/C.I.S.L.; SISM Valle d’Aosta – Scuola/C.I.S.L;XX.XX.X.XX VV.F./C.I.S.L; FIT – Federaz. Italiana Trasporti/C.I.S.L.; FISASCAT – Federaz. Lavoratori Commercio Turismo Servizi Valle d’Aosta/C.I.S.L; FIBA/C.I.S.L; SLP/C.I.S.L; C.G.I.L. della Regione autonoma Valle d’Aosta; FILT - Trasporto a Fune/C.G.I.L.; F.P. – Funzione Pubblica/C.G.I.L.; FILCAMS Commercio e Turismo/C.G.I.L.; FLAIE – Forestali e Alimentaristi/C.G.I.L.; Sindacato Autonomo Valdostano Travailleurs – Syndicat Autonome Valdotain des Travailleurs siglato S.A.V.T.; S.A.V.T./Regionali e Funzione Pubblica; S.A.V.T./Enti Locali e Funzione Pubblica; S.A.V.T./Industria; S.A.V.T./Trasporti; S.A.V.T./Agricoli; S.A.V.T./Turismo; S.A.V.T./Costruzioni; S.A.V.T./Commercio Terziario; S.A.V.T./Sanità; S.A.V.T./Scuola; Unione Italiana del Lavoro U.I.L. – Unione Regionale Valle d’Aosta; ASCOM – CONFCOMMERCIO Associazione Regionale del Commercio, Turismo e Servizi della Valle d’Aosta; Sindacato Nazionale Agenti di Assicurazione, successivamente integrato con l’accordo stipulato tra le parti in data 22 maggio 2014;
b) accordo stipulato in data 8 marzo 2018 tra: ADAVA Federalberghi - Associazione degli Albergatori e Imprese Turistiche Valle d’Aosta; AREV - Associazione Regionale Allevatori Valdostani; AVIF - Associazione Valdostana Impianti a Fune; Associazione Valdostana Maestri di Sci; ASIVA - Associazione Sport invernali Valle d’Aosta; C.N.A. Valle d'Aosta; Confederazione Nazionale dell’Artigianato e della Piccola e Media Impresa; CPEL - Consiglio Permanente degli Enti Locali; CONFARTIGIANATO Valle d’Aosta; CONFCOMMERCIO - Associazione regionale del commercio, Turismo e Servizi della Valle d’Aosta; Confederazione Italiana Agricoltori - Sede Regionale per la Valle d'Aosta; CONFINDUSTRIA Valle d’Aosta; CONFPROFESSIONI - Confederazione Italiana Libere Professioni; Fédération Regionale des Coopératives Valdôtaines; Federazione Coldiretti Valle d'Aosta; Lega Nazionale Cooperative e Mutue - Delegazione Valle d’Aosta; Regione autonoma Valle d’Aosta; Unione Regionale degli Agricoltori della Valle d'Aosta; CGIL della Regione autonoma Valle d’Aosta; FILT - CGIL Valle d’Aosta; FP - Funzione pubblica/CGIL; FILCAMS - Commercio e turismo/CGIL; FLAI - Forestali e alimentaristi/CGIL; CISL; FLAEI/CISL; FILCA - Federazione Italiana lavoratori costruzioni e affini/CISL; FIM/CISL; FP - Funzione Pubblica/CISL; SINASCEL Valle d’Aosta - Scuola/CISL; SISM Valle d’Aosta - Scuola/CISL; FIT - Federazione Italiana trasporti/CISL; FIRST/CISL; SLP/CISL; SAVT; SAVT funzione pubblica; SAVT Industria; SAVT Trasporti; SAVT Agricoli; SAVT Turismo; SAVT Costruzioni; SAVT Commercio terziario; SAVT Sanità; SAVT Scuola; U.I.L. VALDOSTANA; DIRVA - Associazione dei Quadri Dirigenti e Direttivi della RAVA.
FONDEMAIN è un Fondo negoziale, a carattere territoriale e intercategoriale, nonché a capitalizzazione individuale.
Il Fondo è in regime di contribuzione definita. L’entità della prestazione pensionistica è determinata in funzione della contribuzione versata e dei rendimenti della gestione.
A decorrere dal 1° ottobre 2018, dopo aver recepito a livello statutario le pattuizioni di cui all’accordo delle Parti istitutive stipulato in data 8 marzo 2018, il Fondo pensione (che fino al 30 settembre 2018 ha avuto la denominazione di Fondo pensione complementare per i lavoratori dipendenti della Regione autonoma Valle d’Aosta, in forma abbreviata FOPADIVA) ha cambiato la propria denominazione in FONDEMAIN e ha ampliato la base dei potenziali aderenti in favore della quasi totalità dei lavoratori autonomi operanti sul territorio regionale - l’indicazione delle categorie di lavoratori potenziali aderenti è riportata nella Nota informativa - offrendo anche a costoro la possibilità di aderire a uno strumento unitario di previdenza complementare collettiva e di costituirsi una pensione complementare adeguata. Il nuovo bacino complessivo dei potenziali aderenti del Fondo pensione - comprensivo delle nuove categorie di lavoratori oggetto dell’ampliamento - risulta ora essere approssimativamente pari a 35.500 unità.
Gli organi statutariamente previsti sono: l’Assemblea dei delegati, il Consiglio di amministrazione, il Presidente, il Vice Presidente e il Collegio sindacale.
Linee di indirizzo della gestione
Ai sensi dello Statuto, il Fondo è strutturato, secondo una gestione “multicomparto”, in almeno due comparti differenziati per profili di rischio e di rendimento, in modo tale da assicurare agli iscritti una adeguata possibilità di scelta. È previsto un comparto garantito, destinato ad accogliere il conferimento tacito del TFR, ai sensi della normativa vigente.
In particolare, FONDEMAIN è strutturato in tre comparti d’investimento:
• Comparto Garantito;
• Comparto Prudente;
• Comparto Dinamico.
Si riportano di seguito le caratteristiche dei comparti alla data del 31/12/2019:
• Comparto Garantito:
o Gestore: Amundi SGR S.p.A;
o finalità della gestione: la gestione è volta a realizzare con elevata probabilità rendimenti che siano almeno pari a quelli del TFR, in un orizzonte temporale pluriennale. La presenza di una garanzia di risultato consente di soddisfare le esigenze di un soggetto con una bassa propensione al rischio o ormai prossimo alla pensione;
o categoria del comparto: con garanzia del capitale versato;
o caratteristiche della garanzia: la restituzione del capitale versato alla scadenza del mandato di gestione, nonché nel durante al verificarsi dei seguenti eventi in capo agli aderenti: esercizio del diritto alla prestazione pensionistica di cui all’articolo 11, comma 2, del D.Lgs. 252/2005 (di seguito Decreto); riscatto della posizione individuale, ai sensi dell’articolo 14, comma 3, del Decreto, in caso di morte dell’aderente; riscatto totale per invalidità permanente che comporti la riduzione della capacità di lavoro a meno di un terzo ai sensi dell’articolo 14, comma 2, lettera c), del Decreto; riscatto totale a seguito di cessazione dell’attività lavorativa che comporti l’inoccupazione per un periodo di tempo superiore a 48 mesi ai sensi dell’articolo 14, comma 2, lettera c), del Decreto; anticipazione per spese sanitarie ai sensi dell’articolo 11, comma 7, lettera a), del Decreto;. Per gli aderenti del settore pubblico i richiami al Decreto si intendono riferiti al D. Lgs. 124/93 in relazione ai medesimi eventi, ove previsti;
o orizzonte temporale: breve periodo (fino a 5 anni);
o politica di gestione: il Gestore, opera con un obiettivo di rendimento, senza un benchmark di riferimento. Il Gestore opera nel rispetto di un limite di rischio (c.d. budget di rischio) basato sulla statistica Var 99% con orizzonte temporale di 1 mese da contenere entro il limite del 2,30%. Gli investimenti sono finalizzati a ottenere rendimenti comparabili al tasso di rivalutazione del TFR.;
o benchmark al 31/12/2018: tasso di rivalutazione del TFR;
o avvio operatività del comparto: 15 febbraio 2008.
• Comparto Prudente:
o Gestori: Amundi SGR S.p.A. e Eurizon Capital Sgr S.p.A.;
o finalità della gestione: la gestione risponde alle esigenze di un soggetto che è avverso al rischio e privilegia investimenti volti a favorire la stabilità del capitale e dei risultati;
o categoria del comparto: obbligazionario misto;
o orizzonte temporale: medio (tra 5 e 10 anni);
o politica di gestione: di tipo attivo, prevalentemente orientata verso titoli obbligazionari. La quota investita in titoli in capitale può variare da un minimo del 15% a un massimo del 35%; la quota investita in titoli di debito può variare da un minimo del 65% a un massimo del 85%. Gli investimenti sono finalizzati a conseguire una crescita adeguata, costante e compatibile con l’orizzonte temporale degli investimenti indicato dal Fondo. I Gestori hanno la facoltà di discostarsi dal benchmark in relazione alle aspettative di rendimento delle singole attività che compongono il benchmark stesso, nel rispetto dei vincoli e dei limiti indicati nelle Convenzioni;
o benchmark al 31/12/2019:
- 10% BofA Xxxxxx Xxxxx GOV Euro IL TR (Codice Xxxxxxxxx XX00);
- 5% BofA Xxxxxxx Xxxxx Emerging Market External debt nella versione Euro-Hedge (Codice Bloomberg EMGB Index);
- 45% BofA Xxxxxx Xxxxx Global Hedged TR (Codice Xxxxxxxxx X0X0 Index);
- 10% BofA Xxxxxx Xxxxx Corporate Euro TR (Codice Bloomberg ER00 Index);
- 5% BofA Xxxxxxx Xxxxx High Yield Euro currencies (Codice Xxxxxxxxx XX00 Xxxxx);
- 25% MSCI ACWI TR (Codice Bloomberg NDUEACWF Index);
o avvio operatività del comparto: 17 agosto 2005.
• Comparto Dinamico:
o Gestori: Amundi SGR S.p.A. e Eurizon Capital Sgr S.p.A.;
o finalità della gestione: la gestione risponde alle esigenze di un soggetto che privilegia la continuità dei risultati
nei singoli esercizi, comunque accettando un’esposizione al rischio moderata;
o categoria del comparto: bilanciato;
o orizzonte temporale: lungo periodo (tra 10 e 15 anni);
o politica di gestione: di tipo attivo, prevede una composizione bilanciata tra titoli di debito e titoli di capitale. La gestione persegue l’obiettivo di massimizzare il tasso di rendimento atteso, aggiustato per il rischio, attraverso una maggiore componente azionaria (da un minimo del 35% fino a un massimo del 60%) e, quindi, con una assunzione di rischio potenziale maggiore rispetto al comparto Prudente; la quota investita in titoli di debito può variare da un minimo del 40% ad un massimo del 65%;
o benchmark al 31/12/2019:
- 30% BofA Xxxxxxx Xxxxx Govt Euro TR (Codice Xxxxxxxxx XX00 Xxxxx);
- 20% BofA Xxxxxx Xxxxx Treasury Index (Codice Bloomberg G0Q0 Index);
- 5% MSCI Emerging Markets Daily Net TR Eur (Codice Bloomberg MSDEEEMN Index);
- 45% MSCI World 100% hedged to Eur TR (Codice Bloomberg MXW0HEUR Index).
o avvio operatività del comparto: 15 settembre 2009.
Erogazione delle prestazioni
Per l’erogazione in forma di rendita, il Fondo ha stipulato - nel rispetto delle modalità e procedure previste dalle disposizioni vigenti e avvalendosi della collaborazione di Assofondipensione - due convenzioni della durata di 10 anni con:
1. UnipolSAI Assicurazioni S.p.A, originariamente in scadenza al 31 marzo 2019, rinnovata tacitamente fino al 31 marzo 2029; la convenzione prevede le seguenti tipologie di rendite:
• rendita vitalizia immediata rivalutabile a premio unico (viene corrisposta fino a quanto l’assicurato è in vita);
• rendita vitalizia reversibile immediata rivalutabile a premio (totalmente o parzialmente a favore del sopravvivente designato);
• rendita vitalizia immediata rivalutabile a premio unico, certa per 5 o 10 anni (e successivamente fino a che
l’associato è in vita);
• rendita vitalizia immediata rivalutabile a premio unico, contro assicurata con restituzione del montante residuale (consente il tendenziale recupero del montante finale accumulato e destinato all’attivazione della
rendita stessa);
2. Raggruppamento Temporaneo di Imprese costituito tra Assicurazioni Generali S.p.A. e INA Assitalia S.p.A., originariamente in scadenza al 31 marzo 2019, è stata concordemente prorogata sino al 31 dicembre 2019, data in cui è scaduta; la convenzione prevedeva l’erogazione di rendite vitalizie immediate rivalutabili a premio unico, con maggiorazione in caso di perdita di autosufficienza (LTC - Long Term Care).
Per ulteriori informazioni si fa rinvio a quanto illustrato nella Nota Informativa per i potenziali aderenti e nel Documento sulle rendite, reperibili sul sito web e presso la sede del Fondo.
Banca Depositaria
Come previsto dall’art. 7 del D.lgs. 252/05, le risorse di FONDEMAIN sono depositate presso una Banca Depositaria. Nel 2018 il servizio è stato espletato da DEPObank SpA, nuova denominazione di NEXI S.p.A. dal 1° luglio 2018. La Banca Depositaria esegue le istruzioni impartite dal soggetto gestore del patrimonio del Fondo, se non contrarie alla legge, allo Statuto del Fondo stesso, nel rispetto dei criteri stabiliti nel D.M. MEF n. 166/2014. La Banca Depositaria comunica per iscritto al Fondo ogni irregolarità o anomalia riscontrata.
Inoltre, il Fondo detiene un rapporto di conto corrente presso la Filiale di Aosta del Credito Valtellinese, finalizzato alla ricezione della preventiva provvista dei fondi necessari al pagamento periodico delle imposte tramite procedura F24, in funzione della corretta attribuzione territoriale delle imposte versate dal Fondo.
Principi contabili e criteri di valutazione
La valutazione delle voci del bilancio al 31 dicembre 2019 è effettuata ispirandosi ai criteri generali della prudenza e della competenza, nella prospettiva della continuazione dell’attività sociale. In particolare i criteri di valutazione, non modificati rispetto all’esercizio precedente, sono quelli previsti dalla Commissione di Vigilanza sui Fondi Pensione e integrati, ove non disposto altrimenti, con quelli previsti dall’art. 2426 del codice civile.
Il bilancio è redatto privilegiando la rappresentazione della sostanza sulla forma. Al fine di fornire una più immediata percezione della composizione degli investimenti, per le operazioni di compravendita di strumenti finanziari le voci del
bilancio sono redatte prendendo a riferimento il momento della contrattazione e non quello del regolamento. Conseguentemente le voci del bilancio relative agli investimenti in strumenti finanziari sono redatte includendovi le operazioni negoziate ma non ancora regolate, utilizzando quale contropartita le voci residuali “Altre attività/passività della gestione finanziaria”.
Contributi da ricevere: i contributi dovuti dagli aderenti vengono registrati tra le entrate, in espressa deroga al principio della competenza, solo una volta che siano stati effettivamente incassati; conseguentemente, sia l’attivo netto disponibile per le prestazioni sia le posizioni individuali vengono incrementate solo a seguito dell’incasso dei contributi. Pertanto, i contributi dovuti, ma non ancora incassati, sono registrati in appositi conti d’ordine.
Gli oneri ed i proventi diversi dai contributi sono stati imputati nel rispetto del principio della competenza,
indipendentemente dalla data dell’incasso e del pagamento.
Immobilizzazioni materiali ed immateriali: le immobilizzazioni sono rilevate in base al costo di acquisizione comprensivo dei costi accessori direttamente imputabili.
La svalutazione e l’ammortamento degli elementi dell’attivo sono effettuati mediante rettifica diretta in diminuzione del valore di tali elementi, non essendo ammessi, per espressa disposizione legislativa, fondi rettificativi iscritti al passivo, e riflettono la residua possibilità di utilizzazione dei beni.
I ratei ed i risconti sono calcolati secondo il principio della competenza economica temporale.
I crediti sono iscritti in bilancio al valore nominale, in quanto ritenuto coincidente con quello di esigibilità. I debiti sono iscritti al valore nominale.
Gli strumenti finanziari quotati sono stati valutati sulla base dell’ultima quotazione disponibile rilevata sul mercato di acquisto (prezzo di mercato riferito all’ultimo giorno di apertura della Borsa Valori del mese di dicembre). Nel caso non sia individuabile il mercato di acquisto o questo non abbia fornito quotazioni significative, viene considerato il mercato in cui il titolo sia maggiormente scambiato.
Gli strumenti finanziari non quotati sono valutati tenendo conto di tutti gli elementi oggettivamente disponibili al fine di pervenire a una valutazione prudente del loro presumibile valore di realizzo alla data di riferimento.
Gli OICR sono valutati all’ultimo valore quota disponibile.
I contratti forward sono valutati imputando il plusvalore o il minusvalore che si ottiene come differenza tra il valore calcolato alle condizioni che sarebbero offerte dal mercato al Fondo il giorno di valorizzazione e il valore implicito del contratto stesso, determinato sulla base della curva dei tassi di cambio a termine per scadenze corrispondenti a quella dell’operazione oggetto di valutazione.
Gli strumenti finanziari denominati in valuta sono valutati come segue:
- Titoli: sono valutati applicando il tasso di cambio a pronti alla data di chiusura dell’esercizio al valore in divisa
dello strumento;
- Altre attività o passività denominate in valuta (operazioni di compravendita titoli non regolate, dividendi staccati e non regolati): sono valutate applicando alla posta il tasso di cambio a pronti alla data di chiusura dell’esercizio;
- Contratti spot su cambi: sono valutati al tasso di cambio a pronti alla data di chiusura dell’esercizio.
Le operazioni pronti contro termine che prevedono l'obbligo per il cessionario di rivendita a termine dei titoli oggetto della transazione, sono iscritte da parte del cessionario come crediti verso il cedente e da parte del cedente come debiti verso il cessionario; l'importo iscritto è pari al prezzo pagato o incassato a pronti.
Imposta sostitutiva sono iscritte in conto economico alla voce 80 - Imposta Sostitutiva e in stato patrimoniale nella voce 50 - Debiti d’imposta o nella voce 50 - Credito d’Imposta. Le imposte sono calcolate nella misura prevista dalle
norme vigenti sull’incremento (che comporta un debito d’imposta) o decremento (che genera un credito d’imposta) del valore del patrimonio nell’esercizio.
Criteri di riparto degli oneri e dei proventi comuni.
I costi e i proventi di natura amministrativa non attribuibili direttamente ai comparti sono ripartiti tra gli stessi
proporzionalmente all’ammontare del numero degli aderenti appartenenti a ciascuna linea d’investimento.
Criteri e procedure per la stima di oneri e proventi.
I criteri e le procedure di stima utilizzati per la valorizzazione mensile delle quote hanno perseguito il fine di evitare salti nel valore della quota. Si è pertanto tenuto conto degli oneri e dei proventi maturati alla data di riferimento, ma non ancora liquidati o riscossi, in ottemperanza al principio della competenza economica.
Criteri e procedure per la redazione del prospetto della composizione e del valore del patrimonio.
Il prospetto della composizione e del valore del patrimonio di ciascun comparto viene compilato secondo le indicazioni fornite dalla Commissione di Vigilanza sui Fondi Pensione, con riferimento a ciascun giorno di valorizzazione e vengono registrati, con riferimento a tale data, il risultato della valorizzazione dell’attivo netto destinato alle prestazioni, il numero di quote in essere e il valore unitario della quota.
Il prospetto del patrimonio viene redatto dal Fondo con cadenza mensile.
Potenziali aderenti e datori di lavoro a cui il Fondo si riferisce.
Ai sensi dell’art. 5 dello Statuto del fondo pensione FONDEMAIN possono aderire al Fondo Pensione:
a) i lavoratori dipendenti che svolgono attività nel territorio della Regione autonoma Valle d’Aosta, dipendenti da datori di lavoro rappresentati dalle Associazioni datoriali sottoscrittrici degli Accordi di cui all’articolo 1 dello Statuto o che abbiano successivamente sottoscritto accordi integrativi degli stessi, le cui tipologie di rapporto di lavoro comprese nell’area dei destinatari sono definite dai singoli contratti e accordi di settore nazionali, territoriali o aziendali;
b) i lavoratori dipendenti della Regione Autonoma Valle d’Aosta e degli enti non economici per i quali leggi regionali abbiano stabilito l’applicazione di trattamenti economici rientranti nell’indennità di cessazione del rapporto di impiego poi confluiti nel Fondo Pensione Cessazione Servizio (FCS);
c) i lavoratori autonomi che svolgono attività nel territorio della Regione autonoma Valle d’Aosta rappresentati dai Soggetti sottoscrittori degli Accordi di cui all’articolo 1 dello Statuto o che abbiano successivamente sottoscritto accordi integrativi degli stessi. La Nota informativa riporta l’indicazione delle categorie di lavoratori potenziali aderenti;
d) i lavoratori parasubordinati intesi come prestatori di collaborazioni coordinate e continuative rese ai sensi del D.Lgs. 81/2015 o comunque rientranti nell’ambito di applicazione dell'articolo 409 del codice di procedura civile, che svolgono attività nel territorio della Regione Autonoma Valle d’Aosta;
e) i soggetti fiscalmente a carico dei destinatari di cui alle lett. a) e b) del presente comma che abbiano richiesto
l’attivazione di una posizione previdenziale.
L’adesione al Fondo è inoltre estesa ai lavoratori che svolgano la loro attività nel territorio della Valle d’Aosta dipendenti dalle Associazioni datoriali e dalle Organizzazioni sindacali sottoscrittrici dell’accordo istitutivo, previa stipula della fonte istitutiva che li riguarda, rientranti nell’ambito di applicazione della legge regionale 26 giugno 1997,
n. 22 e successive modificazioni e integrazioni, della legge regionale 4 dicembre 2006, n. 27.
In attuazione delle previsioni dell’articolo 1, comma 171, secondo periodo, dalla Legge 27 dicembre 2017, n. 205 (c.d. Legge di Bilancio 2018), il Fondo costituisce altresì strumento di attuazione dell’adesione tramite versamento dei contributi aggiuntivi previsti dalla contrattazione collettiva o specifiche disposizioni normative.
Sono associati al Fondo:
• i lavoratori e i soggetti fiscalmente a carico che aderiscono al Fondo;
• i datori di lavoro alle cui dipendenze operano i lavoratori associati;
• gli aderenti che percepiscono le prestazioni pensionistiche.
Alla data di chiusura dell’esercizio il numero complessivo dei datori di lavoro associati è di 378 unità, per un totale di
7.187 dipendenti attivi iscritti al Fondo.
ANNO 2019 | ANNO 2018 | |
Aderenti attivi | 7.187 | 7.143 |
Datori di lavoro | 378* | 450 |
* Il criterio di estrazione del numero dei datori di lavoro utilizzato quest’anno è stato allineato al criterio di esposizione utilizzato per le segnalazioni disaggregate annuali Covip, nelle quali vengono esposti i datori di lavoro con iscritti attivi non cessati.
FASE DI ACCUMULO | |
Aderenti attivi: | 7.187 |
⇒ Comparto Garantito: | 1.187 |
⇒ Comparto Prudente: | 5.213 |
⇒ Comparto Dinamico: | 787 |
Nella seguente tabella sono riportati i dati relativi a 10 contratti/accordi collettivi di lavoro, i più significativi per dimensioni di iscritti a FONDEMAIN. Il numero totale degli/dei accordi/contratti collettivi a cui fanno riferimento gli aderenti lavoratori dipendenti è pari a 90.
ACCORDO O CONTRATTO COLLETTIVO DI LAVORO | Tot. |
CCRL COMPARTO UNICO REGIONALE DEL PUBBLICO IMPIEGO | 3011 |
ACCORDO DIPENDENTI DELL’AZIENDA REGIONALE SANITARIA USL DELLA VDA | 1028 |
CCNL METALMENCCANICA E INSTALLAZIONE IMPIANTI - INDUSTRIA | 511 |
CCNL COMPARTO DELLA SCUOLA | 430 |
CCNL IMPIANTI A FUNE – CIR AZIENDE FUNIVIARIE DELLA VDA | 322 |
CCNL TERZIARIO, DISTRIBUZIONE E SERVIZI | 236 |
CCRL AREA DIRIGENZIALE DELL’AMM.ZIONE REGIONALE E DEGLI ENTI LOCALI DELLA VDA | 149 |
CCNL AUTOFERROTRANVIERI | 132 |
ACCORDO PER I LAVORATORI DIPENDENTI DEL GRUPPO C.V.A. | 111 |
CCNL AUTOSTRADE E TRAFORI | 105 |
Compensi spettanti agli amministratori e ai sindaci
Ai sensi dell’art. 2427, comma 1, punto 16 del codice civile, nonché in base a quanto previsto dalla Commissione di
Vigilanza sui Fondi Pensione, di seguito si riporta l’indicazione dell’ammontare dei compensi, a qualsiasi titolo e sotto
qualsiasi forma, spettanti ai componenti del Consiglio di Amministrazione e del Collegio Sindacale per l’esercizio 2019 e per l’esercizio precedente, al netto di oneri accessori (IVA e cassa di previdenza) e al netto dei rimborsi spese.
Per il mandato relativo al triennio maggio 2018/aprile 2021, l’Assemblea dei Delegati ha deliberato di attribuire (ai
sensi dell’articolo 16, comma 2, lettera c), dello Statuto del Fondo):
• al Presidente del Fondo un compenso annuo di Euro 1.500,00 oltre all’eventuale IVA e ai contributi, subordinato
alla partecipazione ad almeno il 70% delle riunioni consiliari nel periodo di riferimento;
• agli altri consiglieri un compenso di Euro 500,00 oltre all’eventuale IVA e ai contributi, subordinato alla
partecipazione ad almeno il 70% delle riunioni consiliari nel periodo di riferimento;
• ai componenti del Collegio sindacale un compenso annuo pari a Euro 1.600,00 oltre all’eventuale IVA e ai contributi, con una maggiorazione del 20% per il Presidente del Collegio stesso, ossia un compenso annuo pari a Euro 1.920,00 oltre all’eventuale IVA e ai contributi.
COMPENSI 2019 | COMPENSI 2018 | |
CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE | € 4.667 | € 2.667 |
COLLEGIO SINDACALE | € 6.720 | € 6.720 |
Ulteriori informazioni:
Xxxxxxx Xxxx è assunto da FONDEMAIN con la funzione di Direttore generale. La funzione finanza è affidata a personale del Fondo pensione Solidarietà Veneto in distacco. Il Fondo non ha ulteriore personale proprio.
Contributi per la copertura degli oneri amministrativi.
Lo Statuto del Fondo Pensione FONDEMAIN stabilisce che, alla copertura degli oneri della gestione amministrativa, il Fondo provvede in via prioritaria mediante l’utilizzo della quota d’iscrizione e di una parte dei contributi, denominata quota associativa, il cui ammontare è stabilito annualmente dall’Assemblea su proposta del Consiglio d’Amministrazione.
Sulla base dello schema previsionale del Fondo predisposto dal Consiglio di amministrazione di FONDEMAIN,
l’Assemblea dei delegati ha deliberato, per l’anno 2019, i seguenti importi:
• una quota di iscrizione pari a € 8 euro:
o per i lavoratori dipendenti - di cui alle lettere a) e b), comma 1, dell’art. 5 “Destinatari” dello Statuto - l’importo della quota di iscrizione viene ripartito pariteticamente tra datore di lavoro e lavoratore (€ 4 ciascuno), da versare in unica soluzione all’atto dell’adesione in aggiunta alla prima contribuzione;
o per i lavoratori autonomi, i lavoratori parasubordinati e i soggetti fiscalmente a carico - di cui rispettivamente alle lettere c), d), e) dell’art. 5 “Destinatari” dello Statuto, comma 1 - l’importo della quota di iscrizione è a esclusivo carico dell’aderente e viene prelevato dalla prima contribuzione versata al Fondo;
• una quota associativa pari a € 16 annui:
o per i lavoratori dipendenti - di cui alle lettere a) e b), comma 1, dell’art. 5 “Destinatari” dello Statuto - viene prelevata in forma frazionata dai contributi, con periodicità trimestrale;
o per i lavoratori autonomi e i lavoratori parasubordinati, per i soggetti fiscalmente a carico - di cui
rispettivamente alle lettere c), d), e) dell’art. 5 “Destinatari” dello Statuto, comma 1 - e comunque per tutti gli
aderenti per cui non fosse possibile prelevare tale quota dalla contribuzione, la stessa viene prelevata in
un’unica soluzione;
o tale quota si applica anche agli aderenti che hanno convertito l’intera posizione in XXXX e che non effettuano
versamenti contributivi.
Ulteriori entrate a ciò finalizzate sono rappresentate:
• dalle trattenute in forma percentuale per la copertura di oneri amministrativi riconducibili al patrimonio (oneri di consulenza finanziaria e di controllo della gestione finanziaria), per l’anno 2019 pari allo 0,03% del patrimonio su
base annua;
• dalle trattenute a titolo di spese per l’esercizio di prerogative individuali, pari a 12 euro in relazione all’anticipazione, al trasferimento e al riscatto nonché a 3 euro per ogni rata trimestrale di XXXX.
Prestazioni
Le prestazioni in forma di capitale contabilmente a bilancio nell’esercizio 2019 sono state pari a n. 192 per un importo complessivo pari a Euro 5.786.173.
I riscatti della posizione individuale contabilmente a bilancio nell’esercizio 2019 sono stati pari a n. 126 per un importo complessivo pari a Euro 3.476.890.
I trasferimenti della posizione individuale verso altre forme pensionistiche complementari contabilmente a bilancio
nell’esercizio 2019 sono stati pari a n. 23 per un importo complessivo pari a Euro 477.135.
Le anticipazioni sulla posizione individuale contabilmente a bilancio nell’esercizio 2019 sono stati pari a n. 239 per un importo complessivo pari a Euro 2.145.064.
Partecipazione nella società Mefop S.p.A.
Nel corso dell’esercizio 2004, FONDEMAIN ha acquisito a titolo gratuito n. 500 azioni della società Mefop S.p.A., società costituita in attuazione dell’art. 59, comma 31 della legge del 27 dicembre 1997, n. 449, allo scopo di favorire lo sviluppo dei fondi pensione attraverso attività di promozione e formazione e attraverso l’individuazione e costruzione di modelli di riferimento per la valutazione finanziaria e per il monitoraggio del portafoglio dei fondi. Al riguardo, si osserva che l’art. 69, comma 17, della legge 23 dicembre 2000, n. 388, prevede che i fondi pensione possano acquisire a titolo gratuito partecipazioni. Le citate partecipazioni vanno indicate, secondo i chiarimenti forniti dalla COVIP, unicamente nella nota integrativa.
Comparabilità con esercizi precedenti
I dati esposti in bilancio sono comparabili con quelli dell’esercizio precedente.
Il bilancio è stato redatto in unità di Euro.
Informazioni sul riparto delle poste comuni
Come già in precedenza enunciato, in sede di bilancio le poste direttamente imputabili alla gestione di ciascun comparto sono state assegnate per intero al corrispondente comparto di investimento. Le poste comuni, sia patrimoniali che economiche, sono state invece ripartite sui diversi Comparti di investimento in proporzione al numero degli aderenti di ogni singolo Comparto.
Per consentirne una analisi organica, si riporta di seguito il saldo aggregato di ciascuna voce comune, altrimenti ricostruibile solo attraverso la sommatoria della quota parte attribuita a ciascuno dei tre comparti in cui è suddiviso il patrimonio del Fondo.
Le percentuali di ripartizione sono le seguenti:
Comparto | Numero Aderenti | % di riparto |
GARANTITO | 1.187 | 17% |
PRUDENTE | 5.213 | 72% |
DINAMICO | 787 | 11% |
Totale | 7.187 | 100% |
Informazioni sullo Stato Patrimoniale
Attività
40 - Attività della gestione amministrativa | € 828.998 |
a) Cassa e depositi bancari | € 813.899 |
La voce comprende il saldo attivo dei quattro conti correnti amministrativi:
⮚ conto corrente “raccolta” (CC0017617700), pari a € 585.921. Su tale conto affluiscono i contributi che, una volta riconciliati, vengono destinati e quindi girocontati ai Gestori finanziari o al conto corrente amministrativo (per le quote associative e di iscrizione). Alla data del 31 dicembre il saldo risulta composto prevalentemente dai versamenti contributivi non ancora riconciliati e dal controvalore delle posizioni disinvestite in attesa di riallocazione su diverso comparto (operazioni di “switch”).
⮚ conto corrente “liquidazioni” (CC0017617800), pari a € 206.613. Su tale conto confluiscono, dai conti dei Gestori, le liquidazioni da pagare in relazione agli iscritti uscenti. Il saldo al 31 dicembre è rappresentato dalla liquidità per il pagamento delle imposte, regolarmente eseguito secondo le scadenze fiscali a gennaio 2020, e dalle somme necessarie alla liquidazione delle posizioni disinvestite a fine esercizio e in pagamento all’inizio di quello nuovo.
⮚ conto corrente ”amministrativo” (CC0017617600), pari a € 21.230. Su tale conto confluiscono i contributi a copertura degli oneri della gestione amministrativa e gli importi relativi alle quote di iscrizione incassate, girocontati dal conto corrente raccolta. Il saldo al 31 dicembre è rappresentato dall’ammontare complessivo delle risorse affluite al netto delle spese finanziariamente sostenute.
⮚ conto corrente ”di transito” (CC000000000698), pari a € 88.
E’ inoltre compresa la giacenza esistente nella cassa sociale pari ad € 47.
d) Altre attività della gestione amministrativa | € 15.099 |
La posta si compone delle seguenti voci:
Descrizione | Anno 2019 |
Crediti verso Gestori | 13.417 |
Risconti Attivi | 1.647 |
Crediti verso INAIL | 31 |
Crediti verso Erario | 3 |
Crediti verso aziende tardato pagamento | 1 |
Totale | 15.099 |
I crediti verso gestori si riferiscono principalmente alla liquidità non ancora incassata per il pagamento del costo della funzione finanziaria.
Il risconto attivo è inerente a una polizza assicurativa con competenza pluriennale.
50 – Crediti di imposta | € 1.770 |
La voce si riferisce al credito nei confronti dell’erario in merito all’imposta sostitutiva.
Passività
40 – Passività della gestione amministrativa | € 107.735 |
b) Altre passività della gestione amministrativa | € 52.833 |
La voce si compone come da tabella seguente:
Descrizione | Anno 2019 |
Altri debiti | 18.811 |
Fornitori | 12.977 |
Fatture da ricevere | 6.868 |
Personale conto ferie | 4.345 |
Debiti verso Amministratori | 3.775 |
Debiti verso Enti Previdenziali collaboratori | 1.815 |
Personale conto 14^esima | 1.643 |
Debiti verso Fondi Pensione | 1.416 |
Erario ritenute su lavoro parasubordinato | 1.183 |
Totale | 52.833 |
Il conto Debiti verso Fornitori si riferisce principalmente alla fattura del quarto trimestre emessa dal gestore amministrativo e non ancora liquidata alla data del 31.12.2019.
Il conto Fatture da ricevere accoglie i costi di competenza del 2019 relativi a fatture ricevute nel 2020, in particolar modo riguarda i costi inerenti agli organi sociali del Fondo e al controllo interno.
I conti Personale conto retribuzione, Debiti Verso fondi Pensione, Personale conto ferie e Debiti verso Inail sono inerenti al rapporto di lavoro in essere col Direttore generale Responsabile del Fondo; in particolar modo le voci Personale conto retribuzione e conto ferie accolgono gli accantonamenti effettuati inerenti ai costi 2019 che avranno manifestazione finanziaria nel 2020, i Debiti verso fondi pensione e verso Inail sono stati regolarmente versati a scadenza di legge.
I Debiti verso Xxxxxx, nonché i Debiti verso Inail e verso Enti Previdenziali sono stati regolarmente versati secondo le disposizioni di legge.
Il conto Altri Debiti accoglie principalmente il debito verso il gestore per le commissioni ancora da liquidare alla data del 31.12.2019.
c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € 54.902 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
Informazioni sul Conto Economico
60 - Saldo della gestione amministrativa | € - |
Il risultato della gestione amministrativa si dettaglia nelle componenti di seguito illustrate:
a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | € 193.710 |
Tale voce si riferisce ai contributi versati al Fondo a titolo di quote associative e di quote di iscrizione nel corso
dell’anno in esame. Nel dettaglio la composizione della voce è la seguente:
Descrizione | Anno 2019 | |
Quote associative | 114.934 | |
Entrate a copertura oneri amministrativi riconducibili al patrimonio | 51.937 | |
Entrate copertura oneri xxx.xx riscontate nuovo esercizio | 18.159 | |
Ulteriori trattenute per copertura oneri xxx.xx (quote associative) | 6.629 | |
Quote iscrizione | 2.051 | |
Totale | 193.710 | |
b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | € -54.018 |
L’importo è costituito dai corrispettivi spettanti al gestore amministrativo “Servizi Previdenziali Valle d’Aosta S.p.A.” in
relazione ai servizi in outsourcing di gestione amministrativo-contabile e di supporto alla gestione del Fondo.
c) Spese generali e amministrative | € -43.950 |
La voce si suddivide nelle seguenti poste:
1. Spese per organi sociali
Descrizione | Importo |
Compensi Presidente Consiglio di Amministrazione | 1.999 |
Compensi altri consiglieri | 3.855 |
Compenso Presidente Xxxxxxxx sindacale | 2.436 |
Compensi altri sindaci | 6.090 |
Controllo interno | 501 |
Totale | 14.881 |
2. Spese varie
Descrizione | Importo | |
Spese per consulenze finanziarie | 16.165 | |
Contributo annuale Covip | 5.522 | |
Bolli e Postali | 2.415 | |
Assicurazioni | 2.204 | |
Spese consulenza | 961 | |
Viaggi e trasferte | 751 | |
Servizi vari | 685 | |
Abbonamenti, libri e pubblicazioni | 244 | |
Cancelleria, stampati, materiale d'ufficio | 77 | |
Spese di rappresentanza | 45 | |
Totale | 29.069 | |
d) Spese per il personale | € -89.322 |
L’importo delle spese per il personale si compone come segue:
Descrizione | Importo |
Personale in distacco | 40.000 |
Retribuzioni Direttore | 34.525 |
Contributi INPS Direttore | 9.333 |
T.F.R. | 2.182 |
Retribuzioni lorde | 2.000 |
Contributi fondi pensione | 806 |
Contributo INPS collaboratori | 400 |
INAIL | 76 |
Arrotondamento attuale | 8 |
Arrotondamento precedente | -8 |
Totale | 89.322 |
g) Xxxxx e proventi diversi | € 48.482 |
La voce si compone come da dettaglio presentato di seguito:
Proventi:
Descrizione | Importo |
Sopravvenienze attive | 48.993 |
Interessi attivi su tardivo versamento contributi | 170 |
Altri ricavi e proventi | 128 |
Arrotondamenti attivi | 6 |
Totale | 49.297 |
La voce Sopravvenienze attive si riferisce a stanziamenti in eccesso effettuati alla chiusura del precedente esercizio.
Oneri
Descrizione | Importo |
Arrotondamenti passivi | -1 |
Sopravvenienze passive | -1 |
Xxxxxxxx e interessi su pagamento imposte | -5 |
Oneri bancari | -281 |
Descrizione | Importo |
Altri costi e oneri | -527 |
Totale | -815 |
La voce Sopravvenienze passive si riferisce a stanziamenti in difetto effettuati alla chiusura del precedente esercizio.
i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € -54.902 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
3.1- RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO GARANTITO
3.1.1 - Stato Patrimoniale
ATTIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Investimenti diretti | - | - |
20 Investimenti in gestione | 22.694.934 | 21.702.899 |
20-a) Depositi bancari | 986.785 | 768.714 |
20-b) Crediti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-c) Xxxxxx emessi da Stati o da organismi internazionali | 12.338.203 | 11.767.323 |
20-d) Xxxxxx di debito quotati | 7.773.935 | 8.294.255 |
20-e) Titoli di capitale quotati | 1.136.722 | 723.239 |
20-f) Xxxxxx di debito non quotati | - | - |
20-g) Titoli di capitale non quotati | - | - |
20-h) Quote di O.I.C.R. | - | - |
20-i) Opzioni acquistate | - | - |
20-l) Ratei e risconti attivi | 130.136 | 113.168 |
20-m) Garanzie di risultato rilasciate al Fondo Pensione | - | - |
20-n) Altre attivita' della gestione finanziaria | 329.153 | 36.200 |
20-o) Investimenti in gestione assicurativa | - | - |
20-p) Xxxxxxx e crediti su operazioni forward / future | - | - |
30 Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali | 1.082 | 413.908 |
40 Attivita' della gestione amministrativa | 154.745 | 143.767 |
40-a) Cassa e depositi bancari | 152.538 | 142.328 |
40-b) Immobilizzazioni immateriali | - | - |
40-c) Immobilizzazioni materiali | - | - |
40-d) Altre attivita' della gestione amministrativa | 2.207 | 1.439 |
50 Crediti di imposta | 1.770 | 82.146 |
TOTALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO | 22.852.531 | 22.342.720 |
PASSIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Passivita' della gestione previdenziale | 898.530 | 639.163 |
10-a) Debiti della gestione previdenziale | 898.530 | 639.163 |
20 Passivita' della gestione finanziaria | 22.210 | 22.281 |
20-a) Debiti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-b) Opzioni emesse | - | - |
20-c) Ratei e risconti passivi | - | - |
20-d) Altre passivita' della gestione finanziaria | 22.210 | 22.281 |
20-e) Debiti su operazioni forward / future | - | - |
30 Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali | 1.082 | 413.908 |
40 Passivita' della gestione amministrativa | 19.132 | 13.702 |
40-a) TFR | - | - |
40-b) Altre passivita' della gestione amministrativa | 8.441 | 9.165 |
40-c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | 10.691 | 4.537 |
50 Debiti di imposta | 15.273 | 4.108 |
TOTALE PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO | 956.227 | 1.093.162 |
100 Attivo netto destinato alle prestazioni | 21.896.304 | 21.249.558 |
CONTI D'ORDINE | - | - |
Crediti verso aderenti per versamenti ancora dovuti | 514.992 | 529.930 |
Contributi da ricevere | -514.992 | -529.930 |
3.1.2. Conto economico
31/12/2019 | 31/12/2018 | |
10 Saldo della gestione previdenziale | 153.266 | -1.138.879 |
10-a) Contributi per le prestazioni | 2.892.248 | 1.980.457 |
10-b) Anticipazioni | -278.498 | -134.270 |
10-c) Trasferimenti e riscatti | -792.070 | -707.545 |
10-d) Trasformazioni in rendita | - | - |
10-e) Erogazioni in forma di capitale | -1.668.414 | -2.277.521 |
10-f) Premi per prestazioni accessorie | - | - |
10-g) Prestazioni periodiche | - | - |
10-h) Altre uscite previdenziali | - | - |
10-i) Altre entrate previdenziali | - | - |
20 Risultato della gestione finanziaria | - | - |
30 Risultato della gestione finanziaria indiretta | 670.905 | -414.160 |
30-a) Dividendi e interessi | 238.403 | 288.063 |
30-b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie | 356.136 | -722.766 |
30-c) Commissioni e provvigioni su prestito titoli | - | - |
30-d) Proventi e oneri per operazioni pronti c/termine | - | - |
30-e) Differenziale su garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione | 76.366 | 20.543 |
40 Oneri di gestione | -81.776 | -82.355 |
40-a) Societa' di gestione | -77.063 | -77.609 |
40-b) Banca depositaria | -4.713 | -4.746 |
50 Margine della gestione finanziaria (20)+(30)+(40) | 589.129 | -496.515 |
60 Saldo della gestione amministrativa | - | - |
60-a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | 32.867 | 25.649 |
60-b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | -8.922 | -9.982 |
60-c) Spese generali ed amministrative | -7.069 | -6.593 |
60-d) Spese per il personale | -14.193 | -4.410 |
60-e) Ammortamenti | - | - |
60-f) Storno oneri amministrativi alla fase di erogazione | - | - |
60-g) Oneri e proventi diversi | 8.008 | -127 |
60-h) Disavanzo esercizio precedente | - | - |
60-i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | -10.691 | -4.537 |
70 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta | 742.395 | -1.635.394 |
sostitutiva (10)+(50)+(60) | ||
80 Imposta sostitutiva | -95.649 | 78.038 |
100 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni (70)+(80) | 646.746 | -1.557.356 |
3.1.3 - Nota Integrativa - fase di accumulo – COMPARTO GARANTITO
Numero e controvalore delle quote
Numero | Controvalore € | ||
Quote in essere all’inizio dell’esercizio | 1.658.093,163 | 21.249.558 | |
a) Quote emesse | 209.390,381 | 2.892.248 | |
b) Quote annullate | -192.805,093 | -2.738.982 | |
c) Variazione del valore quota | 589.129 | ||
d) Imposta sostitutiva | -95.649 | ||
Variazione dell’attivo netto (a+b+c+d) | 646.746 | ||
Quote in essere alla fine dell’esercizio | 1.674.678,451 | 646.746 | 21.896.304 |
Il valore unitario delle quote al 31/12/2018 è pari a € 12,816. Il valore unitario delle quote al 31/12/2019 è pari a € 13,075.
Nella tabella che precede viene riportato, tra l’altro, il valore dell’attivo netto destinato alle prestazioni alla chiusura dell’esercizio e il numero di quote che lo rappresenta. La differenza tra il controvalore delle quote emesse e quello delle quote annullate, pari a € 153.266, corrisponde al saldo della gestione previdenziale (punto 10 del conto economico). Il controvalore della variazione del valore quota corrisponde invece alla somma del margine della gestione finanziaria e del saldo della gestione amministrativa (rispettivamente punti 50 e 60 del conto economico), al lordo dell’imposta sostitutiva di competenza dell’esercizio (punto 80 del conto economico).
3.1.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
ATTIVITA’
20 - INVESTIMENTI IN GESTIONE | € 22.694.934 |
Le risorse sono affidate al Gestore, come precisato nelle informazioni generali; la titolarità dei valori e delle disponibilità conferite è attribuita al Gestore che opera per conto del Fondo. Detti investimenti costituiscono patrimonio separato e autonomo, distinto sia da quello del Gestore che da quello degli altri fondi da questo gestiti.
Denominazione | Ammontare di risorse gestite |
Amundi SGR | 22.346.736 |
Totale | 22.346.736 |
L’ammontare delle risorse affidate in gestione alla chiusura dell’esercizio è rappresentato, in bilancio, dal totale degli investimenti in gestione, voce 20 dell’attivo, al netto delle passività finanziarie, voce 20 del passivo. Tale valore (€ 22.672.724) diverge dalle risorse effettive riportate in tabella per effetto delle poste di bilancio che, pur ricomprese nelle voci suddette, non sono strettamente disponibili al gestore.
In particolare, si evidenziano:
Voce 20 Attivo:
- crediti previdenziali (trasferimenti di posizioni individuali per cambio comparto): 328.686. Voce 20 Passivo:
- commissioni di banca depositaria: € 799;
- altre commissioni: € 1.899.
a) Depositi bancari | € 986.785 |
La voce è composta per € 986.785 dai depositi nei conti correnti di gestione tenuti presso la Banca Depositaria alla
data di chiusura dell’esercizio.
c), d), e) Xxxxxx detenuti in portafoglio
Si riporta di seguito l’indicazione del totale dei titoli detenuti in portafoglio, per € 21.248.860, ordinati per valore
decrescente dell’investimento e specificando il valore dell’investimento stesso e la quota sul totale delle attività pari a
€ 22.852.531:
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 31/10/2022 ,45 | ES0000012A97 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 2.044.280 | 8,95 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 15/09/2022 1,45 | IT0005135840 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 1.967.993 | 8,61 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/08/2022 ,9 | IT0005277444 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 1.937.981 | 8,48 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 31/01/2023 5,4 | ES00000123U9 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 1.645.322 | 7,20 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 15/01/2023 ,05 | IT0005384497 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 1.492.050 | 6,53 |
XXXXX X XXXXX XXX XXXXXX 00/00/0000 ,0 | XX00000000X0 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 1.127.258 | 4,93 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/04/2022 1,2 | IT0005244782 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 1.025.990 | 4,49 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/03/2023 ,95 | IT0005325946 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 510.855 | 2,24 |
SPAIN I/L BOND 30/11/2021 ,3 | ES00000128D4 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 467.373 | 2,05 |
XXXXXXXXXX XX XXX XX XX 00/00/0000 2,875 | FR0011394907 | I.G - TDebito Q UE | 217.958 | 0,95 |
ORANGE SA 01/03/2023 2,5 | XS0827999318 | I.G - TDebito Q UE | 216.062 | 0,95 |
SVENSKA HANDELSBANKEN AB 14/12/2022 1,125 | XS1333139746 | I.G - TDebito Q UE | 206.636 | 0,90 |
NORDEA BANK ABP 22/02/2023 1 | XS1368470156 | I.G - TDebito Q UE | 205.994 | 0,90 |
COCA-COLA CO/THE 09/03/2023 ,75 | XS1197832915 | I.G - TDebito Q OCSE | 204.806 | 0,90 |
DNB BANK ASA 25/09/2023 ,6 | XS1883911924 | I.G - TDebito Q OCSE | 204.002 | 0,89 |
ABN AMRO BANK NV 31/05/2022 ,625 | XS1422841202 | I.G - TDebito Q UE | 203.372 | 0,89 |
ING GROEP NV 09/03/2022 ,75 | XS1576220484 | I.G - TDebito Q UE | 203.320 | 0,89 |
BAYER CAPITAL CORP BV 15/12/2022 ,625 | XS1840614900 | I.G - TDebito Q UE | 203.222 | 0,89 |
NATIONAL GRID NA INC 11/02/2022 ,75 | XS1188094673 | I.G - TDebito Q OCSE | 203.202 | 0,89 |
BANQUE FED CRED MUTUEL 16/11/2022 ,5 | XS1856833543 | I.G - TDebito Q UE | 202.856 | 0,89 |
UBS GROUP AG 20/09/2022 FLOATING | CH0359915425 | I.G - TDebito Q OCSE | 201.184 | 0,88 |
VEOLIA ENVIRONNEMENT SA 24/05/2022 5,125 | FR0010474239 | I.G - TDebito Q UE | 168.519 | 0,74 |
HOLCIM FINANCE LUX SA 26/05/2023 1,375 | XS1420337633 | I.G - TDebito Q UE | 156.791 | 0,69 |
ANHEUSER-XXXXX INBEV SA/ 20/04/2023 ,8 | BE6276039425 | I.G - TDebito Q UE | 154.149 | 0,67 |
VERIZON COMMUNICATIONS 02/06/2022 ,5 | XS1405767275 | I.G - TDebito Q OCSE | 152.027 | 0,67 |
MIZUHO FINANCIAL GROUP 10/04/2023 FLOATING | XS1801906279 | I.G - TDebito Q OCSE | 130.395 | 0,57 |
BNP PARIBAS 22/09/2022 FLOATING | XS1584041252 | I.G - TDebito Q UE | 121.622 | 0,53 |
BRITISH TELECOMMUNICATIO 23/06/2022 ,5 | XS1637332856 | I.G - TDebito Q UE | 121.486 | 0,53 |
HEIDELBERGCEMENT FIN LUX 09/08/2022 ,5 | XS1863994981 | I.G - TDebito Q UE | 120.924 | 0,53 |
DEUTSCHE TELEKOM INT FIN 03/04/2020 FLOATING | XS1382791892 | I.G - TDebito Q UE | 112.078 | 0,49 |
BMW FINANCE NV 24/01/2023 2,375 | XS0877622034 | I.G - TDebito Q UE | 107.318 | 0,47 |
SOLVAY SA 02/12/2022 1,625 | BE6282459609 | I.G - TDebito Q UE | 104.134 | 0,46 |
BANCO SANTANDER SA 14/12/2022 1,375 | XS1330948818 | I.G - TDebito Q UE | 104.074 | 0,46 |
IBERDROLA INTL BV 01/02/2021 3,5 | XS0879869187 | I.G - TDebito Q UE | 104.020 | 0,46 |
BNP PARIBAS 15/01/2023 1,125 | XS1345331299 | I.G - TDebito Q UE | 103.413 | 0,45 |
IBERDROLA INTL BV 27/01/2023 1,125 | XS1171541813 | I.G - TDebito Q UE | 103.316 | 0,45 |
CREDIT AGRICOLE LONDON 01/12/2022 ,75 | XS1425199848 | I.G - TDebito Q UE | 102.401 | 0,45 |
CARREFOUR SA 12/06/2023 ,875 | FR0013342128 | I.G - TDebito Q UE | 102.275 | 0,45 |
DEUTSCHE TELEKOM INT FIN 03/04/2023 ,625 | XS1382792197 | I.G - TDebito Q UE | 101.868 | 0,45 |
TELEFONICA EMISIONES SAU 13/04/2022 ,75 | XS1394777665 | I.G - TDebito Q UE | 101.741 | 0,45 |
CASSA DEPOSITI E PRESTIT 21/11/2022 ,75 | IT0005314544 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 101.370 | 0,44 |
SKANDINAVISKA ENSKILDA 13/03/2023 ,5 | XS1788951090 | I.G - TDebito Q UE | 101.291 | 0,44 |
MEDTRONIC GLOBAL HLDINGS 07/03/2023 ,375 | XS1960678099 | I.G - TDebito Q UE | 101.168 | 0,44 |
ALLIANZ FINANCE II B.V. 06/06/2023 ,25 | DE000A19S4U8 | I.G - TDebito Q UE | 101.062 | 0,44 |
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
SOCIETE GENERALE 01/04/2022 FLOATING | XS1586146851 | I.G - TDebito Q UE | 101.027 | 0,44 |
BANK OF AMERICA CORP 04/05/2023 FLOATING | XS1602557495 | I.G - TDebito Q OCSE | 100.907 | 0,44 |
INTESA SANPAOLO SPA 19/04/2022 FLOATING | XS1599167589 | I.G - TDebito Q IT | 100.863 | 0,44 |
BANCO BILBAO VIZCAYA ARG 12/04/2022 FLOATING | XS1594368539 | I.G - TDebito Q UE | 100.768 | 0,44 |
KBC GROUP NV 24/11/2022 FLOATING | BE0002281500 | I.G - TDebito Q UE | 100.743 | 0,44 |
LVMH MOET XXXXXXXX VUITT 28/02/2023 ,125 | FR0013405347 | I.G - TDebito Q UE | 100.678 | 0,44 |
Altri | 3.274.715 | 14,38 | ||
Totale portafoglio | 21.248.859 | 93,50 |
Operazioni di acquisto e vendita titoli stipulate e non regolate
Non vi sono operazioni di vendita titoli stipulate e non regolate.
Posizioni in contratti derivati
Alla data del 31.12.2019 non risultano posizioni in contratti derivati.
Posizioni di copertura del rischio di cambio
Non vi sono posizioni di copertura del rischio di cambio.
Distribuzione territoriale degli investimenti
Si riporta la distribuzione territoriale degli investimenti:
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | Altri OCSE | Totale |
Titoli di Stato | 7.036.239 | 5.301.964 | - | 12.338.203 |
Titoli di Debito quotati | 401.674 | 5.873.988 | 1.498.273 | 7.773.935 |
Titoli di Capitale quotati | 64.644 | 840.970 | 231.108 | 1.136.722 |
Depositi bancari | 986.785 | - | - | 986.785 |
Totale | 8.489.342 | 12.016.922 | 1.729.381 | 22.235.645 |
Composizione per valuta degli investimenti
La composizione degli investimenti secondo la loro valuta di denominazione è la seguente:
Voci/Paesi | Titoli di Stato | Titoli di Debito | Titoli di Capitale | Depositi bancari | Totale |
EUR | 12.338.203 | 7.773.935 | 542.070 | 903.873 | 21.558.081 |
USD | - | - | - | 18.547 | 18.547 |
GBP | - | - | 307.147 | 14.449 | 321.596 |
CHF | - | - | 217.182 | 12.632 | 229.814 |
SEK | - | - | 45.616 | 23.083 | 68.699 |
DKK | - | - | 20.028 | 1.616 | 21.644 |
NOK | - | - | 4.679 | 12.585 | 17.264 |
Totale | 12.338.203 | 7.773.935 | 1.136.722 | 986.785 | 22.235.645 |
Durata media finanziaria
La seguente tabella indica la “duration media” finanziaria, espressa in anni, dei titoli in portafoglio, in relazione alle
tipologie più significative di titoli:
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | Altri OCSE |
Titoli di Stato quotati | 2,671 | 2,634 | - |
Titoli di Debito quotati | 0,270 | 2,020 | 1,514 |
L'indice misura la durata residua di un'obbligazione valutata in un'ottica puramente finanziaria; può essere utilizzato come primo approssimativo indicatore del rischio di un investimento obbligazionario. È ottenuta calcolando la media ponderata delle scadenze a cui saranno incassate le cedole e verrà rimborsato il capitale.
Posizioni in conflitto d’interesse
Al 31.12.2019 si segnalano le seguenti posizioni in conflitto d’interesse.
Descrizione del titolo | Codice ISIN | Nominale | Divisa | Controvalore € |
CREDIT AGRICOLE LONDON 01/12/2022,75 | XS1425199848 | 100.000 | EUR | 102.401 |
CREDIT AGRICOLE LONDON 06/03/2023 FLO | XS1787278008 | 100.000 | EUR | 100.551 |
Totale | 202.952 |
Controvalore degli acquisti e delle vendite di strumenti finanziari
Voci/Paesi | Acquisti | Vendite | Differenza tra acquisti e vendite | Controvalore Totale Negoziato |
Titoli di Stato | -7.485.002 | 6.995.321 | -489.681 | 14.480.323 |
Titoli di Debito quotati | -439.150 | 539.238 | 100.088 | 978.388 |
Titoli di capitale quotati | -242.444 | 34 | -242.410 | 242.478 |
Totale | -8.166.596 | 7.534.593 | -632.003 | 15.701.189 |
Riepilogo commissioni di negoziazione
Voci/Paesi | Comm. su acquisti | Comm. su vendite | Totale commissioni | Controvalore Totale Negoziato | % sul volume negoziato |
Titoli di Stato | - | - | - | 14.480.323 | 0,000 |
Titoli di Debito quotati | - | - | - | 978.388 | 0,000 |
Titoli di Capitale quotati | 40 | - | 40 | 242.478 | 0,016 |
Totale | 40 | - | 00 | 00.000.000 | 0,000 |
l) Ratei e risconti attivi | € 130.136 |
La voce è composta dai proventi di competenza derivanti dalle operazioni finanziarie effettuate dai Gestori sino alla
data dell’ultima valorizzazione della quota dell’anno.
n) Altre attività della gestione finanziaria | € 329.153 |
La voce è composta dall’ammontare dei Crediti previdenziali inerenti agli switch in della valorizzazione di dicembre per
€ 328.686 e per € 467 da dividendi da incassare.
30-Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali € 1.082
Le garanzie acquisite sulle posizioni individuali relative al comparto sono iscritte fra le attività alla voce 30 “Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali” e fra le passività alla voce 30 “Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali”. L’importo iscritto è pari alla differenza tra il valore garantito dal gestore alla data di riferimento del bilancio e il valore corrente delle risorse conferite in gestione.
40 - ATTIVITA’ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 154.745 |
a) Cassa e depositi bancari | € 152.538 |
La voce comprende la quota parte del saldo banca, il debito verso la banca per competenze liquidate riferite
all’esercizio 2019 e la cassa come indicato nella parte generale della nota integrativa.
d) Altre attività della gestione amministrativa | € 2.207 |
La voce comprende la quota parte delle attività della gestione amministrativa imputate al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
50 – CREDITI DI IMPOSTA € 1.770
Tale voce rappresenta il credito per imposta sostitutiva di competenza del comparto al termine dell’esercizio.
PASSIVITA’
10 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 898.530 |
a) Debiti della gestione previdenziale | € 898.530 |
La voce è composta come da tabella seguente:
Debiti verso aderenti - Prestazione previdenziale | 601.540 |
Debiti verso aderenti - Anticipazioni | 124.965 |
Passività della gestione previdenziale | 56.893 |
Erario ritenute su redditi da capitale | 31.602 |
Debiti verso aderenti - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | 30.007 |
Debiti verso aderenti - Rata X.X.X.X. | 28.979 |
Contributi da riconciliare | 12.047 |
Trasferimenti da riconciliare - in entrata | 10.917 |
Debiti vs Aderenti per garanzie riconosciute | 1.301 |
Debiti vs Aderenti per pagamenti ritornati | 228 |
Contributi da identificare | 51 |
Totale | 898.530 |
I contributi e i trasferimenti da riconciliare rappresentano contribuzioni incassate durante l’esercizio ma non ancora attribuite alle posizioni individuali in quanto il Fondo non disponeva delle informazioni necessarie per una corretta e univoca assegnazione ai singoli associati.
I contributi da rimborsare sono inerenti a somme da restituire ai datori di lavoro associate per eccesso di contribuzione.
I debiti verso aderenti per riscatto della posizione individuale, prestazione previdenziale, anticipazioni sono stati saldati nei primi mesi del 2019, i debiti verso aderenti per garanzie riconosciute sono inerenti a garanzie da liquidare.
I debiti verso erario, relativi alle trattenute applicate sulle liquidazioni erogate nel mese di dicembre, sono stati versati entro la scadenza prevista dalla normativa vigente.
La voce passività della gestione previdenziale indica l’importo degli switch out della valorizzazione di dicembre.
20 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE FINANZIARIA | € 22.210 |
d) Altre passività della gestione finanziaria | € 22.210 |
La voce è composta dagli oneri maturati e non ancora liquidati al gestore per commissioni di gestione (€ 13.937) e di garanzia (€ 5.575), dalle commissioni dovute alla Banca depositaria (€ 799) e dagli oneri di controllo della gestione finanziaria (€ 1.899).
30-Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali € 1.082
Le garanzie acquisite sulle posizioni individuali relative al comparto sono iscritte fra le attività alla voce 30 “Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali” e fra le passività alla voce 30 “Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali”. L’importo iscritto è pari alla differenza tra il valore garantito dal gestore alla data di riferimento del bilancio e il valore corrente delle risorse conferite in gestione.
40 - PASSIVITÀ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 19.132 |
b) Altre passività della gestione amministrativa | € 8.441 |
La voce comprende la quota parte delle passività della gestione amministrativa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € 10.691 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
50 – DEBITI DI IMPOSTA € 15.273
La voce si riferisce al debito del comparto nei confronti dell’erario in merito all’imposta sostitutiva sulle garanzie.
Conti d’ordine
Contributi da ricevere | € 514.992 |
La voce rappresenta i crediti verso gli aderenti per le contribuzioni di competenza dell’esercizio che, per espressa
deroga al principio di competenza, vengono iscritte tra le entrate solo una volta incassate.
La somma indicata comprende: per € 125.111 le contribuzioni di cui alle distinte pervenute entro il 31 dicembre; per €
383.494 le contribuzioni di cui alle distinte ricevute nei primi mesi dell’anno 2020 con competenza 2019 e periodi precedenti; per € 6.387 i crediti verso datori di lavoro per ristori da ricevere di competenza del 2019.
3.1.3.2 - Informazioni sul Conto Economico
10 - SALDO DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 153.266 |
a) Contributi per le prestazioni | € 2.892.248 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Contributi | 1.875.309 |
Trasferimenti in ingresso per conversione comparto (switch in) | 892.487 |
Trasferimenti in ingresso da altre forme pensionistiche complementari | 117.230 |
TFR Pregresso | 7.212 |
Contributi per ristoro posizioni | 10 |
Totale | 2.892.248 |
I contributi complessivamente incassati e attribuiti alle posizioni individuali, distinti per fonte contributiva, sono indicati nella seguente tabella:
Aderente | Datore di lavoro | TFR | Totale | |
Contributi al 31.12.2019 | 543.729 | 475.472 | 856.108 | 1.875.309 |
b) Anticipazioni € -278.498
La voce si riferisce a quanto erogato a titolo di anticipazione agli aderenti richiedenti e aventi diritto, nel rispetto di quanto previsto dalla normativa vigente.
c) Trasferimenti e riscatti | € -792.070 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Liquidazione posizioni - Rate X.X.X.X. | -290.325 |
Liquidazione posizioni - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | -221.379 |
Trasferimento in uscita posizioni individuali per conversione comparto (switch out) | -210.273 |
Liquidazione posizioni - Riscatto (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione ordinaria) | -41.776 |
Trasferimento posizioni in uscita verso altre forme pensionistiche complementari | -17.700 |
Liquidazione posizioni - Riscatto Immediato (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. | -10.617 |
252/2005) | |
Totale | -792.070 |
e) Erogazioni in forma di capitale | € - 1.668.414 |
La voce rappresenta l’ammontare delle somme erogate nell’esercizio a titolo di prestazioni previdenziali.
30 – RISULTATO GESTIONE FINANZIARIA INDIRETTA | € 670.905 |
Le voci 30 a) e b) sono così composte:
Descrizione | Dividendi e interessi | Profitti e perdite da operazioni finanziarie |
Titoli di Stato | 138.451 | 105.213 |
Titoli di Debito quotati | 71.337 | 83.148 |
Titoli di Capitale quotati | 27.936 | 174.934 |
Depositi bancari | 679 | 682 |
Commissioni di negoziazione | - | -40 |
Altri costi | - | -8.451 |
Altri ricavi | - | 650 |
Totale | 238.403 | 356.136 |
Gli altri costi sono costituiti da bolli, spese e oneri bancari (€ 623) e dagli oneri amministrativi riconducibili al patrimonio (€ 7.828); gli altri ricavi sono costituiti da sopravvenienze attive (€ 574) e da proventi diversi (€ 76).
e) Differenziale su garanzie di risultato €76.366
Tale importo, erogato dal gestore al Fondo nel corso dell’esercizio, deriva dalla differenza tra il rendimento minimo
garantito dalla linea di investimento e il rendimento effettivo attribuito alle singole posizioni individuali in uscita.
40 – ONERI DI GESTIONE | € -81.776 |
La voce comprende le commissioni dovute ai gestori per € 77.063 per l’attività di gestione e garanzia e il compenso
riconosciuto alla Banca Depositaria per € 4.713.
Commissioni di gestione | Commissioni di garanzia | Totale | |
Amundi SGR | 55.045 | 22.018 | 77.063 |
Totale | 55.045 | 22.018 | 77.063 |
60 – SALDO GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 0 |
a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | € 32.867 |
L’importo è così composto:
Quote associative | 19.051 |
Entrate a copertura oneri amministrativi riconducibili al patrimonio | 7.828 |
Entrate copertura oneri xxx.xx riscontate | 4.537 |
Ulteriori trattenute per copertura oneri xxx.xx (quote associative) | 1.095 |
Quote iscrizione | 356 |
b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | € - 8.922 |
La voce si riferisce alla quota parte del costo sostenuto per servizi amministrativi acquistati da terzi, imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
c) Spese generali ed amministrative | € - 7.069 |
La voce comprende la quota parte delle spese generali e amministrative sostenute dal Fondo imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
d) Spese per il personale | € - 14.193 |
La voce comprende le quote parte dei costi sostenuti per il direttore del fondo e per il personale distaccato della funzione finanza, imputate al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
g) Xxxxx e proventi diversi | € 8.008 |
La voce comprende la quota parte dei proventi e degli oneri della gestione amministrativa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € - 10.691 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
80 - Imposta sostitutiva | - 95.649 |
La voce evidenzia l’ammontare del ricavo per imposta sostitutiva di competenza del periodo calcolato secondo quanto previsto dalla normativa vigente.
Come deliberato dalla Commissione di Vigilanza sui fondi pensione ed in conseguenza del diverso trattamento fiscale previsto per i fondi pensione l’imposta sostitutiva viene indicata in bilancio e nei vari rendiconti del fondo pensione in un’apposita voce dello stato patrimoniale e del conto economico. La voce è composta nel seguente modo:
-€ 80.376 debito per imposta sostitutiva di competenza del comparto al termine dell’esercizio;
-€ 15.273 debito del comparto nei confronti dell’erario in merito all’imposta sostitutiva sulle garanzie.
3.2- RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO PRUDENTE
3.2.1 - Stato Patrimoniale
ATTIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Investimenti diretti | - | - |
20 Investimenti in gestione | 121.719.860 | 108.545.023 |
20-a) Depositi bancari | 2.722.430 | 2.360.698 |
20-b) Crediti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-c) Xxxxxx emessi da Stati o da organismi internazionali | 62.678.968 | 60.306.548 |
20-d) Xxxxxx di debito quotati | 9.124.216 | 4.593.341 |
20-e) Titoli di capitale quotati | 24.670.222 | 21.032.200 |
20-f) Xxxxxx di debito non quotati | - | - |
20-g) Titoli di capitale non quotati | - | - |
20-h) Quote di O.I.C.R. | 21.302.359 | 19.032.309 |
20-i) Opzioni acquistate | - | - |
20-l) Ratei e risconti attivi | 380.744 | 369.583 |
20-m) Garanzie di risultato rilasciate al Fondo Pensione | - | - |
20-n) Altre attivita' della gestione finanziaria | 91.114 | 120.202 |
20-o) Investimenti in gestione assicurativa | - | - |
20-p) Xxxxxxx e crediti su operazioni forward / future | 749.807 | 730.142 |
20-q) Deposito a garanzia su prestito titoli | - | - |
30 Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali | - | - |
40 Attivita' della gestione amministrativa | 577.368 | 634.302 |
40-a) Cassa e depositi bancari | 565.718 | 627.889 |
40-b) Immobilizzazioni immateriali | - | - |
40-c) Immobilizzazioni materiali | - | - |
40-d) Altre attivita' della gestione amministrativa | 11.650 | 6.413 |
50 Crediti di imposta | - | 801.358 |
TOTALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO | 122.297.228 | 109.980.683 |
PASSIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Passivita' della gestione previdenziale | 2.362.851 | 1.278.873 |
10-a) Debiti della gestione previdenziale | 2.362.851 | 1.278.873 |
20 Passivita' della gestione finanziaria | 70.276 | 707.857 |
20-a) Debiti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-b) Opzioni emesse | - | - |
20-c) Ratei e risconti passivi | - | - |
20-d) Altre passivita' della gestione finanziaria | 44.989 | 536.093 |
20-e) Debiti su operazioni forward / future | 25.287 | 171.764 |
30 Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali | - | - |
40 Passivita' della gestione amministrativa | 79.587 | 51.993 |
40-a) TFR | - | - |
40-b) Altre passivita' della gestione amministrativa | 39.016 | 38.371 |
40-c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | 40.571 | 13.622 |
50 Debiti di imposta | 1.331.489 | - |
TOTALE PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO | 3.844.203 | 2.038.723 |
100 Attivo netto destinato alle prestazioni | 118.453.025 | 107.941.960 |
CONTI D'ORDINE | - | - |
Crediti verso aderenti per versamenti ancora dovuti | 2.261.710 | 2.362.138 |
Contributi da ricevere | -2.261.710 | -2.362.138 |
Contratti futures | 385.954 | 345.309 |
Controparte c/contratti futures | -385.954 | -345.309 |
Valute da regolare | -31.079.456 | -33.140.648 |
Controparte per valute da regolare | 31.079.456 | 33.140.648 |
3.2.2. Conto economico
31/12/2019 | 31/12/2018 | |
10 Saldo della gestione previdenziale | 122.859 | 2.061.130 |
10-a) Contributi per le prestazioni | 8.712.646 | 8.240.634 |
10-b) Anticipazioni | -1.686.215 | -833.605 |
10-c) Trasferimenti e riscatti | -2.926.759 | -2.130.570 |
10-d) Trasformazioni in rendita | - | - |
10-e) Erogazioni in forma di capitale | -3.913.817 | -3.215.329 |
10-f) Premi per prestazioni accessorie | - | - |
10-g) Prestazioni periodiche | - | - |
10-h) Altre uscite previdenziali | -62.996 | - |
10-i) Altre entrate previdenziali | - | - |
20 Risultato della gestione finanziaria | - | - |
30 Risultato della gestione finanziaria indiretta | 12.663.774 | -3.511.592 |
30-a) Dividendi e interessi | 1.572.702 | 1.629.115 |
30-b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie | 11.091.072 | -5.140.707 |
30-c) Commissioni e provvigioni su prestito titoli | - | - |
30-d) Proventi e oneri per operazioni pronti c/termine | - | - |
30-e) Differenziale su garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione | - | - |
40 Oneri di gestione | -142.721 | -134.828 |
40-a) Societa' di gestione | -117.540 | -111.388 |
40-b) Banca depositaria | -25.181 | -23.440 |
50 Margine della gestione finanziaria (20)+(30)x(00) | 00.000.000 | -3.646.420 |
60 Saldo della gestione amministrativa | - | - |
60-a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | 144.107 | 108.130 |
60-b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | -39.181 | -44.896 |
60-c) Spese generali ed amministrative | -32.752 | -29.388 |
60-d) Spese per il personale | -66.768 | -19.659 |
60-e) Ammortamenti | - | - |
60-f) Storno oneri amministrativi alla fase di erogazione | - | - |
60-g) Oneri e proventi diversi | 35.165 | -565 |
60-h) Disavanzo esercizio precedente | - | - |
60-i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | -40.571 | -13.622 |
70 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta | 12.643.912 | -1.585.290 |
sostitutiva (10)+(50)+(60) | ||
80 Imposta sostitutiva | -2.132.847 | 801.358 |
100 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni (70)x(00) | 00.000.000 | -783.932 |
3.2.3 - Nota Integrativa - fase di accumulo – COMPARTO PRUDENTE
Numero e controvalore delle quote
Numero | Controvalore € | ||
Quote in essere all’inizio dell’esercizio | 6.972.462,66227 | 107.941.960 | |
a) Quote emesse | 504.665,93685 | 8.280.058 | |
b) Quote annullate | -492.715,48404 | -8.157.199 | |
c) Variazione del valore quota | 12.521.053 | ||
d) Imposta sostitutiva | -2.132.847 | ||
Variazione dell’attivo netto (a+b+c+d) | 10.511.065 | ||
Quote in essere alla fine dell’esercizio | 6.984.413,11508 | 10.511.065 | 118.453.025 |
Il valore unitario delle quote al 31/12/2018 è pari a € 15,481. Il valore unitario delle quote al 31/12/2019 è pari a € 16,960.
Nella tabella che precede viene riportato, tra l’altro, il valore dell’attivo netto destinato alle prestazioni alla chiusura dell’esercizio e il numero di quote che lo rappresenta. La differenza tra il controvalore delle quote emesse e quello delle quote annullate, pari a € 122.859, corrisponde al saldo della gestione previdenziale (punto 10 del conto economico). Il controvalore della variazione del valore quota corrisponde invece alla somma del margine della gestione finanziaria e del saldo della gestione amministrativa (rispettivamente punti 50 e 60 del conto economico), al lordo dell’imposta sostitutiva di competenza dell’esercizio (punto 80 del conto economico).
3.2.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
ATTIVITA’
20 - INVESTIMENTI IN GESTIONE | € 121.719.860 |
Le risorse sono affidate ai Gestori, come precisato nelle informazioni generali; la gestione del patrimonio avviene attraverso mandati che non prevedono il trasferimento di titolarità degli investimenti effettuati. La suddivisione degli investimenti fra i gestori è la seguente:
Denominazione | Ammontare di risorse gestite |
Xxxxxxx Xxxxxxx XXX | 00.000.000 |
Xxxxxx XXX | 60.696.731 |
Totale | 121.607.373 |
L’ammontare delle risorse affidate in gestione alla chiusura dell’esercizio è rappresentato, in bilancio, dal totale degli investimenti in gestione, voce 20 dell’attivo, al netto delle passività finanziarie, voce 20 del passivo. Tale valore (€ 121.649.584) diverge dalle risorse effettive riportate in tabella per effetto delle poste di bilancio che, pur ricomprese nelle voci suddette, non sono strettamente disponibili al gestore.
In particolare, si evidenziano:
Voce 20 Attivo:
- crediti previdenziali (trasferimenti di posizioni individuali per cambio comparto): 56.892;
Voce 20 Passivo:
- commissioni di banca depositaria: € 4.359;
- oneri di controllo della gestione finanziaria: €10.322.
a) Depositi bancari | € 2.722.430 |
La voce è composta dai depositi nei conti correnti di gestione detenuti presso la Banca depositaria per € 2.722.430.
c), d), h) Xxxxxx detenuti in portafoglio
Si riporta di seguito l’indicazione del totale dei titoli detenuti in portafoglio, pari ad € 117.775.765, per valore
decrescente dell’investimento e specificando il valore dell’investimento stesso e la quota sul totale delle attività pari e
€ 122.297.228:
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
EURIZON FUND-BOND CORP EUR-X | LU1559925067 | I.G - OICVM UE | 5.963.765 | 4,88 |
CERT DI CREDITO DEL TES 29/06/2021 ZERO COUPON | IT0005371247 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 3.784.451 | 3,09 |
CERT DI CREDITO DEL TES 29/11/2021 ZERO COUPON | IT0005388928 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 3.533.032 | 2,89 |
EURIZON FUND-BOND HI YLD-X | LU1559925570 | I.G - OICVM UE | 2.791.146 | 2,28 |
EURIZON FUND-BND EMRG MKT-XH | LU1652824852 | I.G - OICVM UE | 2.770.996 | 2,27 |
EURIZON FUND-EQ EMMKT LTE-Z | LU0457148020 | I.G - OICVM UE | 2.333.450 | 1,91 |
US TREASURY N/B 15/11/2028 3,125 | US9128285M81 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 2.108.384 | 1,72 |
AMUNDI-EURO HI/YLD BD-XEURAC | LU1998921347 | I.G - OICVM UE | 2.086.454 | 1,71 |
JAPAN (10 YEAR ISSUE) 20/06/2028 ,1 | JP1103511J74 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 2.039.925 | 1,67 |
US TREASURY N/B 31/07/2020 2,625 | US912828Y461 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.982.274 | 1,62 |
US TREASURY N/B 15/05/2046 2,5 | US912810RS96 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.932.980 | 1,58 |
US TREASURY N/B 31/08/2023 1,375 | US9128282D10 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.920.506 | 1,57 |
AMUNDI-EQUITY EMER FOC-XUSDA | LU1998920885 | I.G - OICVM UE | 1.899.902 | 1,55 |
US TREASURY N/B 15/08/2020 1,5 | US9128282Q23 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.779.058 | 1,45 |
CCTS EU 15/12/2020 FLOATING | IT0005056541 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 1.760.297 | 1,44 |
US TREASURY N/B 15/08/2021 2,125 | US912828RC60 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.615.673 | 1,32 |
US TREASURY N/B 15/05/2022 1,75 | US912828SV33 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.608.100 | 1,31 |
JAPAN (20 YEAR ISSUE) 20/12/2036 ,6 | JP1201591GC4 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.471.095 | 1,20 |
FRANCE (GOVT OF) 25/11/2028 ,75 | FR0013341682 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 1.410.864 | 1,15 |
JAPAN (20 YEAR ISSUE) 20/09/2031 1,8 | JP1201301B94 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.405.907 | 1,15 |
US TREASURY N/B 15/05/2026 1,625 | US912828R366 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.321.045 | 1,08 |
FRANCE (GOVT OF) 25/06/2039 1,75 | FR0013234333 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 1.294.142 | 1,06 |
EURIZON FUND-EQ JAPAN LTE-Z | LU0335978358 | I.G - OICVM UE | 1.273.555 | 1,04 |
JAPAN (10 YEAR ISSUE) 20/12/2026 ,1 | JP1103451GC0 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 1.248.688 | 1,02 |
UK TSY 3 1/4% 2044 22/01/2044 3,25 | GB00B84Z9V04 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 990.216 | 0,81 |
MICROSOFT CORP | US5949181045 | I.G - TCapitale Q OCSE | 961.305 | 0,79 |
US TREASURY N/B 15/02/2036 4,5 | US912810FT08 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 944.621 | 0,77 |
JAPAN (30 YEAR ISSUE) 20/03/2033 1,1 | JP1300101357 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 938.603 | 0,77 |
BELGIUM KINGDOM 22/06/2047 1,6 | BE0000338476 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 889.583 | 0,73 |
CERT DI CREDITO DEL TES 30/03/2020 ZERO COUPON | IT0005329336 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 868.222 | 0,71 |
US TREASURY N/B 15/08/2046 2,25 | US912810RT79 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 865.537 | 0,71 |
UK TSY 1 1/2% 2021 22/01/2021 1,5 | GB00BYY5F581 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 830.618 | 0,68 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 31/01/2024 4,8 | ES00000121G2 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 826.818 | 0,68 |
FRANCE (GOVT OF) 25/10/2022 2,25 | FR0011337880 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 809.993 | 0,66 |
US TREASURY N/B 15/11/2024 2,25 | US912828G385 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 776.227 | 0,63 |
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 15/08/2046 2,5 | DE0001102341 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 706.064 | 0,58 |
FRANCE (GOVT OF) 25/05/2023 1,75 | FR0011486067 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 700.752 | 0,57 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 31/10/2023 4,4 | ES00000123X3 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 687.685 | 0,56 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/09/2036 2,25 | IT0005177909 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 682.616 | 0,56 |
US TREASURY N/B 15/05/2041 4,375 | US912810QQ40 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 660.290 | 0,54 |
US TREASURY N/B 15/02/2031 5,375 | US912810FP85 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 657.268 | 0,54 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 30/07/2030 1,95 | ES00000127A2 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 633.832 | 0,52 |
FRANCE (GOVT OF) 25/05/2030 2,5 | FR0011883966 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 622.140 | 0,51 |
JAPAN (40 YEAR ISSUE) 20/03/2057 ,9 | JP1400101H56 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 604.581 | 0,49 |
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
AMUNDI-EM MKT HD CR B-XEURAC | LU1998920968 | I.G - OICVM UE | 599.881 | 0,49 |
EURIZON FUND-EQ EURO LTE-Z | LU0335977202 | I.G - OICVM UE | 595.418 | 0,49 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 30/04/2024 3,8 | ES00000124W3 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 590.411 | 0,48 |
APPLE INC | US0378331005 | I.G - TCapitale Q OCSE | 586.307 | 0,48 |
JAPAN (40 YEAR ISSUE) 20/03/2048 2,4 | JP14000117B7 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 582.065 | 0,48 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 31/10/2024 2,75 | ES00000126B2 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 568.150 | 0,46 |
Altri | 47.260.873 | 38,64 | ||
Totale portafoglio | 117.775.765 | 96,30 |
Operazioni di acquisto e vendita titoli stipulate e non regolate
Non vi sono operazioni di vendita titoli stipulate e non regolate.
Posizioni in contratti derivati
Alla data del 31.12.2019 risultano le seguenti operazioni in contratti derivati:
Tipologia contratto | Strumento / Indice sottostante | Posizione | Divisa di denominazione | Valore posizione |
Futures | EURO STOXX 50 Mar20 | CORTA | EUR | -745.800 |
Futures | S&P500 EMINI FUT Mar20 | LUNGA | USD | 143.809 |
Futures | TOPIX INDX FUTR Mar20 | LUNGA | JPY | 987.945 |
Totale | 385.954 |
Posizioni di copertura del rischio di cambio
Si riporta l’indicazione delle posizioni di copertura del rischio di cambio.
Divisa | Tipo posizione | Nominale | Cambio | Valore € |
GBP | CORTA | 2.660.500 | 0,8508 | -3.127.057 |
GBP | LUNGA | 14.500 | 0,8508 | 17.043 |
JPY | CORTA | 1.085.800.000 | 121,9400 | -8.904.379 |
JPY | LUNGA | 2.530.000 | 121,9400 | 20.748 |
USD | CORTA | 21.456.000 | 1,1234 | -19.099.163 |
USD | LUNGA | 15.000 | 1,1234 | 13.352 |
Totale | -31.079.456 |
Distribuzione territoriale degli investimenti
Si riporta la distribuzione territoriale degli investimenti:
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | OCSE | Non OCSE | Totale |
Titoli di Stato | 13.903.431 | 19.582.309 | 29.193.228 | - | 62.678.968 |
Titoli di Debito quotati | - | 7.490.121 | 1.634.095 | - | 9.124.216 |
Titoli di Capitale quotati | 501.434 | 4.694.279 | 19.309.197 | 165.312 | 24.670.222 |
Quote di OICR | - | 21.302.359 | - | - | 21.302.359 |
Depositi bancari | 2.722.430 | - | - | - | 2.722.430 |
Totale | 17.127.295 | 53.069.068 | 50.136.520 | 165.312 | 120.498.195 |
Composizione per valuta degli investimenti
La composizione degli investimenti secondo la loro valuta di denominazione è la seguente:
Voci/Paesi | Titoli di Stato | Titoli di Debito | Titoli di Capitale / OICVM | Depositi bancari | TOTALE |
EUR | 30.389.663 | 8.521.934 | 22.683.060 | 1.672.737 | 63.267.394 |
USD | 19.419.130 | 602.282 | 20.580.416 | 237.079 | 40.838.907 |
JPY | 9.774.098 | - | - | 81.081 | 9.855.179 |
GBP | 3.096.077 | - | 963.321 | 266.945 | 4.326.343 |
CHF | - | - | 755.750 | 194.385 | 950.135 |
SEK | - | - | 135.698 | 97.110 | 232.808 |
DKK | - | - | 86.888 | 11.212 | 98.100 |
NOK | - | - | 13.891 | 4.000 | 17.891 |
CAD | - | - | 370.447 | 141.948 | 512.395 |
AUD | - | - | 223.285 | 12.407 | 235.692 |
HKD | - | - | 126.445 | 2.372 | 128.817 |
SGD | - | - | 33.380 | 1.154 | 34.534 |
Totale | 62.678.968 | 9.124.216 | 45.972.581 | 2.722.430 | 120.498.195 |
Durata media finanziaria
La seguente tabella indica la “duration media” finanziaria, espressa in anni, dei titoli in portafoglio, in relazione alle tipologie più significative di titoli.
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | Altri OCSE |
Titoli di Stato quotati | 3,579 | 9,680 | 9,135 |
Titoli di Debito quotati | 0,000 | 6,114 | 6,002 |
L'indice misura la durata residua di un'obbligazione valutata in un'ottica puramente finanziaria; può essere utilizzato come primo approssimativo indicatore del rischio di un investimento obbligazionario. E' ottenuta calcolando la media ponderata delle scadenze a cui saranno incassate le cedole e verrà rimborsato il capitale.
Posizioni in conflitto d’interesse
Al 31/12/2019 si segnalano le seguenti posizioni in conflitto di interesse:
Descrizione del titolo | Codice ISIN | Nominale | Divisa | Controvalore € |
EURIZON FUND-BOND CORP EUR-X | LU1559925067 | 56.082 | EUR | 5.963.765 |
AMUNDI-IND MSCI EMU-OEC | LU0557865341 | 182 | EUR | 324.713 |
AMUNDI-EURO HI/YLD BD-XEURAC | LU1998921347 | 2.045 | EUR | 2.086.454 |
AMUNDI-EQUITY EMER FOC-XUSDA | LU1998920885 | 1.817 | USD | 1.899.902 |
AMUNDI MSCI PAC X-J-OE | LU0557865853 | 126 | EUR | 148.613 |
INTESA SANPAOLO | IT0000072618 | 5.230 | EUR | 12.283 |
EURIZON FUND-EQ EMMKT LTE-Z | LU0457148020 | 8.144 | EUR | 2.333.450 |
EURIZON FUND-BND EMRG MKT-XH | LU1652824852 | 26.752 | EUR | 2.770.996 |
EURIZON FUND-EQ EURO LTE-Z | LU0335977202 | 3.999 | EUR | 595.418 |
EURIZON FUND-BOND HI YLD-X | LU1559925570 | 26.076 | EUR | 2.791.146 |
AMUNDI-IND MSCI EUROPE-OEC | LU0557865424 | 119 | EUR | 222.508 |
AMUNDI-IND MSCI NTH AMER-OEC | LU0557865770 | 41 | EUR | 128.824 |
AMUNDI-EM MKT HD CR B-XEURAC | LU1998920968 | 594 | EUR | 000.000 |
XXXXXXX XXXX-XX XXXXX LTE-Z | LU0335978358 | 11.415 | EUR | 1.273.555 |
CREDIT AGRICOLE LONDON 05/03/2029 1,75 | XS1958307461 | 200.000 | EUR | 219.208 |
AMUNDI FDS-ID MSCI JAPN-OE | LU0996180609 | 88 | EUR | 163.133 |
Totale | 21.533.849 |
Controvalore degli acquisti e delle vendite di strumenti finanziari:
Voci/Paesi | Acquisti | Vendite | Differenza tra acquisti e vendite | Controvalore Totale Negoziato |
Titoli di Stato | -48.091.672 | 49.259.440 | 1.167.768 | 97.351.112 |
Titoli di Debito quotati | -8.070.914 | 4.012.451 | -4.058.463 | 12.083.365 |
Titoli di Capitale quotati | -26.588.378 | 28.798.478 | 2.210.100 | 55.386.856 |
Quote di OICR | -10.350.091 | 10.708.311 | 358.220 | 21.058.402 |
Totale | -93.101.055 | 92.778.680 | -322.375 | 185.879.735 |
Riepilogo commissioni di negoziazione
Voci/Paesi | Comm. su acquisti | Comm. su vendite | Totale Commissioni | Controvalore Totale Negoziato | % sul volume negoziato |
Titoli di Stato | - | - | - | 97.351.112 | 0,000 |
Titoli di Debito quotati | - | - | - | 12.083.365 | 0,000 |
Titoli di Capitale quotati | 7.428 | 8.123 | 15.552 | 55.386.856 | 0,028 |
Quote di OICR | - | - | - | 21.058.402 | 0,000 |
Totale | 7.428 | 8.123 | 15.552 | 185.879.735 | 0,008 |
l) Ratei e risconti attivi | € 380.744 |
La voce è composta dai proventi di competenza derivanti dalle operazioni finanziarie effettuate dai Gestori sino alla
data dell’ultima valorizzazione della quota dell’anno.
n) Altre attività della gestione finanziaria | € 91.114 |
La voce è composta dall’ammontare dei Crediti previdenziali inerenti agli switch in della valorizzazione di dicembre per
€ 56.892, per € 20.814 da dividendi da incassare, per € 13.408 quali crediti per commissioni di retrocessione spettanti dai gestori.
p) Xxxxxxx e crediti su operazioni forward/future | € 749.807 |
La voce si riferisce alle plusvalenze in corso di maturazione alla data di chiusura dell’esercizio sulle posizioni future
aperte e a forward su posizioni in cambi.
40 - ATTIVITA’ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 577.368 |
a) Cassa e depositi bancari | € 565.718 |
La voce comprende la quota parte del saldo banca e cassa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
d) Altre attività della gestione amministrativa | € 11.650 |
La voce comprende la quota parte delle altre attività della gestione amministrativa cassa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
PASSIVITA’
10 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 2.362.851 |
a) Debiti della gestione previdenziale | € 2.362.851 |
La voce è composta come da tabella seguente:
Debiti verso aderenti - Prestazione previdenziale | 1.040.711 |
Passività della gestione previdenziale | 387.349 |
Debiti verso aderenti - Anticipazioni | 325.240 |
Debiti verso aderenti - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | 177.957 |
Erario ritenute su redditi da capitale | 138.787 |
Contributi da riconciliare | 52.908 |
Debiti verso aderenti - Riscatto immediato (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | 62.517 |
Debiti verso Fondi Pensione - Trasferimenti in uscita | 49.725 |
Debiti verso aderenti - Rate X.X.X.X. | 52.061 |
Trasferimenti da riconciliare - in entrata | 47.947 |
Debiti verso aderenti - Riscatto (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione ordinaria) | 24.609 |
Debiti verso aderenti - Riscatto totale (settore privato - art. 12, c. 1, lett. b), punto 3, d.lgs. 252/2005) | 2.370 |
Debito verso aderenti per pagamenti ritornati | 443 |
Contributi da identificare | 226 |
Contributi da rimborsare | 1 |
Totale | 2.362.851 |
I contributi ed i trasferimenti da riconciliare rappresentano contribuzioni incassate durante l’esercizio ma non ancora attribuite alle posizioni individuali in quanto il Fondo non disponeva delle informazioni necessarie per una corretta e univoca assegnazione ai singoli associati.
I contributi da rimborsare sono inerenti a somme da restituire ai datori di lavoro associati per eccesso di contribuzione.
I debiti verso aderenti per riscatto della posizione individuale, prestazione previdenziale, anticipazioni sono stati saldati nei primi mesi del 2020.
I debiti verso erario, relativi alle trattenute applicate sulle liquidazioni erogate nel mese di dicembre, sono stati versati entro la scadenza prevista dalla normativa vigente.
La voce Passività della gestione previdenziale accoglie il debito inerente al comparto prudente relativo agli switch out
dell’ultima valorizzazione.
20 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE FINANZIARIA | € 70.276 |
d) Altre passività della gestione finanziaria | € 44.989 |
La voce è composta dagli oneri maturati e non ancora liquidati al gestore per commissioni di gestione (€ 30.308), dalle commissioni dovute alla Banca depositaria (€ 4.359) per il servizio da questa prestato e dagli oneri di controllo della gestione finanziaria (€ 10.322).
e) Debiti su operazioni forward/future | € 25.287 |
La voce evidenzia le minusvalenze su posizioni aperte in forward su cambi.
40 - PASSIVITÀ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 79.587 |
b) Altre passività della gestione amministrativa | € 39.016 |
La voce comprende la quota parte delle passività della gestione amministrativa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € 40.571 |
La voce rappresenta la quota di entrate per copertura oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
50 – DEBITI DI IMPOSTA € 1.331.489
La voce si riferisce al debito del comparto nei confronti dell’erario in merito all’imposta sostitutiva.
CONTI D’ORDINE
Contributi da ricevere | € 2.261.710 |
La voce evidenzia i crediti verso gli aderenti per le contribuzioni di competenza dell’esercizio che, per espressa deroga al principio di competenza, vengono iscritte tra le entrate solo una volta incassate.
La somma indicata comprende: per € 549.456 le contribuzioni di cui alle distinte pervenute entro il 31 dicembre; per €
1.684.206 le contribuzioni di cui alle distinte ricevute nei primi mesi dell’anno 2020 con competenza 2019 e periodi precedenti e per € 28.048 i crediti verso datori di lavoro per ristori da ricevere di competenza del 2019.
Contratti Futures | € 385.954 |
La voce rappresenta il controvalore “nozionale” dei contratti futures aperti alla data di chiusura dell’esercizio.
Valute da regolare | € -31.079.456 |
La voce rappresenta il valore sottostante dei contratti derivati al 31 dicembre 2019 a copertura del rischio di cambio.
3.2.3.2 - Informazioni sul Conto Economico 10 - SALDO DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 122.859 |
a) Contributi per le prestazioni | € 8.712.646 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Contributi | 8.213.421 |
Trasferimenti in ingresso da altre forme pensionistiche complementari | 353.390 |
Trasferimenti in ingresso per conversione comparto (switch in) | 144.503 |
Contributi per ristoro posizioni | 1.332 |
Totale | 8.712.646 |
I contributi complessivamente incassati e attribuiti alle posizioni individuali, distinti per fonte contributiva, sono indicati nella seguente tabella:
Aderente | Datore di lavoro | TFR | Totale | |
Contributi al 31.12.2019 | 2.622.257 | 2.133.611 | 3.457.553 | 8.213.421 |
b) Anticipazioni | € - 1.686.215 |
La voce si riferisce a quanto erogato a titolo di anticipazione agli aderenti richiedenti e aventi diritto, nel rispetto di quanto previsto dalla normativa vigente.
c) Trasferimenti e riscatti | € - 2.926.759 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Trasferimento in uscita posizioni individuali per conversione comparto (switch out) | 1.000.323 |
Liquidazione posizioni - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | 766.362 |
Trasferimento posizione individuale in uscita | 418.452 |
Liquidazioni posizioni - Riscatto immediato (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | 324.017 |
Liquidazione posizioni - Rate X.X.X.X. | 157.511 |
Liquidazione posizioni - Riscatto totale (settore privato - art. 12, c. 1, lett. b), punto 3, d.lgs. 252/2005) | 123.634 |
Liquidazione posizioni - Riscatto immediato parziale (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | 70.973 |
Liquidazione posizioni - Riscatto (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione ordinaria) | 65.487 |
Totale | 2.926.759 |
e) Erogazioni in forma di capitale € - 3.913.817
La voce rappresenta l’ammontare delle somme erogate nell’esercizio a titolo di prestazioni previdenziali.
h) Altre uscite previdenziali | € - 62.996 |
La voce rappresenta le sistemazioni effettuate nel corso dell’esercizio sulle posizioni individuali.
30 – RISULTATO GESTIONE FINANZIARIA INDIRETTA | € 12.663.774 |
Le voci 30 a) e b) sono così composte:
Descrizione | Dividendi e interessi | Profitti e perdite da operazioni finanziarie |
Titoli di Stato | 970.286 | 3.516.729 |
Titoli di Debito quotati | 110.706 | 462.816 |
Titoli di Capitale quotati | 481.718 | 5.923.416 |
Quote di OICR | - | 2.628.268 |
Depositi bancari | 9.992 | 116.450 |
Futures | - | 17.516 |
Risultato della gestione cambi | - | -1.572.627 |
Commissioni di negoziazione | - | -15.552 |
Commissioni di retrocessione | - | 60.759 |
Altri costi | - | -54.901 |
Altri ricavi | - | 8.198 |
Totale | 1.572.702 | 11.091.072 |
Gli altri costi sono costituiti da bolli, spese e oneri bancari (€ 12.761), arrotondamenti passivi (€ 7), oneri diversi (€ 1.608) e dagli oneri della gestione amministrativa riconducibili al patrimonio (€ 40.525); gli altri ricavi sono costituiti da sopravvenienze attive (€ 6.478), da proventi diversi (€ 1.713), e da arrotondamenti attivi (€ 7).
40 – ONERI DI GESTIONE | € - 142.721 |
La voce comprende le commissioni dovute ai gestori per € 117.540 per l’attività di gestione ed il compenso
riconosciuto alla Banca Depositaria per € 25.181.
Commissioni di gestione | |
Xxxxxx XXX X.x.X. | 00.000 |
Xxxxxxx Xxxxxxx XXX | 58.795 |
Totale | 117.540 |
60 – SALDO GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 0 |
a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | € 144.107 |
L’importo è così composto:
• Quote associative | € 84.251 |
• Entrate a copertura oneri amministrativi riconducibili al patrimonio | € 40.526 |
• Entrate a copertura oneri xxx.xx riscontate | € 13.622 |
• Ulteriori trattenute per copertura oneri xxx.xx (quote associative) | € 4.808 |
• Quote iscrizione | € 900 |
b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | € - 39.181 |
La voce si riferisce alla quota parte del costo sostenuto per servizi amministrativi acquistati da terzi imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
c) Spese generali e amministrative | € - 32.752 |
La voce comprende la quota parte delle spese generali e amministrative sostenute dal Fondo come dettagliata nella parte generale della nota integrativa.
d) Spese per il personale | € - 66.768 |
La voce comprende le quote parte dei costi sostenuti per il direttore del fondo e per il personale distaccato della funzione finanza, imputate al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
g) Xxxxx e proventi diversi | € 35.165 |
La voce si riferisce alla quota parte dei proventi e degli oneri della gestione amministrativa imputati al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € - 40.571 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
80 - IMPOSTA SOSTITUTIVA | € - 2.132.847 |
La voce evidenzia l’ammontare del costo per imposta sostitutiva di competenza del periodo calcolato secondo quanto previsto dalla normativa vigente.
Come deliberato dalla Commissione di Vigilanza sui fondi pensione ed in conseguenza del diverso trattamento fiscale previsto per i fondi pensione l’imposta sostitutiva viene indicata in bilancio e nei vari rendiconti del fondo pensione in un’apposita voce dello stato patrimoniale e del conto economico.
3.3- RENDICONTO DELLA FASE DI ACCUMULO – COMPARTO DINAMICO
3.3.1 - Stato Patrimoniale
ATTIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Investimenti diretti | - | - |
20 Investimenti in gestione | 12.221.950 | 9.179.406 |
20-a) Depositi bancari | 370.557 | 423.217 |
20-b) Crediti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-c) Xxxxxx emessi da Stati o da organismi internazionali | 3.690.299 | 3.052.956 |
20-d) Xxxxxx di debito quotati | - | - |
20-e) Titoli di capitale quotati | - | - |
20-f) Xxxxxx di debito non quotati | - | - |
20-g) Titoli di capitale non quotati | - | - |
20-h) Quote di O.I.C.R. | 8.074.353 | 5.628.173 |
20-i) Opzioni acquistate | - | - |
20-l) Ratei e risconti attivi | 19.226 | 15.582 |
20-m) Garanzie di risultato rilasciate al Fondo Pensione | - | - |
20-n) Altre attivita' della gestione finanziaria | 62.240 | 40.419 |
20-o) Investimenti in gestione assicurativa | - | - |
20-p) Xxxxxxx e crediti su operazioni forward / future | 5.275 | 19.059 |
30 Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali | - | - |
40 Attivita' della gestione amministrativa | 96.885 | 110.528 |
40-a) Cassa e depositi bancari | 95.643 | 109.722 |
40-b) Immobilizzazioni immateriali | - | - |
40-c) Immobilizzazioni materiali | - | - |
40-d) Altre attivita' della gestione amministrativa | 1.242 | 806 |
50 Crediti di imposta | - | 80.528 |
TOTALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO | 12.318.835 | 9.370.462 |
PASSIVITA FASE DI ACCUMULO | 31/12/2019 | 31/12/2018 |
10 Passivita' della gestione previdenziale | 226.865 | 49.122 |
10-a) Debiti della gestione previdenziale | 226.865 | 49.122 |
20 Passivita' della gestione finanziaria | 7.821 | 7.136 |
20-a) Debiti per operazioni pronti contro termine | - | - |
20-b) Opzioni emesse | - | - |
20-c) Ratei e risconti passivi | - | - |
20-d) Altre passivita' della gestione finanziaria | 4.459 | 3.724 |
20-e) Debiti su operazioni forward / future | 3.362 | 3.412 |
20-f) Debito per garanzia su prestito titoli | - | - |
30 Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali | - | - |
40 Passivita' della gestione amministrativa | 9.016 | 4.823 |
40-a) TFR | - | - |
40-b) Altre passivita' della gestione amministrativa | 5.376 | 4.823 |
40-c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | 3.640 | - |
50 Debiti di imposta | 213.691 | - |
TOTALE PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO | 457.393 | 61.081 |
100 Attivo netto destinato alle prestazioni | 11.861.442 | 9.309.381 |
CONTI D'ORDINE | - | - |
Crediti verso aderenti per versamenti ancora dovuti | 341.447 | 296.886 |
Contributi da ricevere | -341.447 | -296.886 |
Valute da regolare | -1.599.201 | -1.497.839 |
Controparte per valute da regolare | 1.599.201 | 1.497.839 |
3.3.2. Conto economico
31/12/2019 | 31/12/2018 | ||
10 Saldo della gestione previdenziale | 1.197.206 | 1.938.485 | |
10-a) Contributi per le prestazioni | 1.816.695 | 2.119.583 | |
10-b) Anticipazioni | -180.351 | -38.932 | |
10-c) Trasferimenti e riscatti | -235.196 | -142.169 | |
10-d) Trasformazioni in rendita | - | - | |
10-e) Erogazioni in forma di capitale | -203.942 | - | |
10-f) Premi per prestazioni accessorie | - | - | |
10-g) Prestazioni periodiche | - | - | |
10-h) Altre uscite previdenziali | - | - | |
10-i) Altre entrate previdenziali | - | 3 | |
20 Risultato della gestione finanziaria | - | - | |
30 Risultato della gestione finanziaria indiretta | 1.662.522 | -374.781 | |
30-a) Dividendi e interessi | 60.405 | 47.918 | |
30-b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie | 1.602.117 | -422.699 | |
30-c) Commissioni e provvigioni su prestito titoli | - | - | |
30-d) Proventi e oneri per operazioni pronti c/termine | - | - | |
30-e) Differenziale su garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione | - | - | |
40 Oneri di gestione | -13.448 | -10.661 | |
40-a) Societa' di gestione | -11.075 | -8.809 | |
40-b) Banca depositaria | -2.373 | -1.852 | |
50 Margine della gestione finanziaria (20)+(30)x(00) | 0.000.000 | -385.442 | |
60 Saldo della gestione amministrativa | - | - | |
60-a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | 16.736 | 11.426 | |
60-b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi | -5.915 | -5.191 | |
60-c) Spese generali ed amministrative | -4.129 | -3.693 | |
60-d) Spese per il personale | -8.361 | -2.471 | |
60-e) Ammortamenti | - | - | |
60-f) Storno oneri amministrativi alla fase di erogazione | - | - | |
60-g) Oneri e proventi diversi | 5.309 | -71 | |
60-h) Disavanzo esercizio precedente | - | - | |
60-i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | -3.640 | - | |
70 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta | 2.846.280 | 1.553.043 | |
sostitutiva (10)+(50)+(60) | |||
80 Imposta sostitutiva | -294.219 | 80.528 | |
100 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni (70)x(00) | 0.000.000 | 1.633.571 | |
3.3.3 - Nota Integrativa - fase di accumulo – COMPARTO DINAMICO
Numero e controvalore delle quote
Numero | Controvalore € | ||
Quote in essere all’inizio dell’esercizio | 620.368,017 | - | 9.309.381 |
a) Quote emesse | 111.569,466 | 1.816.383 | |
b) Quote annullate | -37.437,912 | -619.177 | |
c) Variazione del valore quota | 1.649.074 | ||
d) Imposta sostitutiva | -294.219 | ||
Variazione dell’attivo netto (a+b+c+d) | 2.552.061 | ||
Quote in essere alla fine dell’esercizio | 694.499,571 | 2.991.199 | 11.861.442 |
Il valore unitario delle quote al 31/12/2018 è pari a € 15,006. Il valore unitario delle quote al 31/12/2019 è pari a € 17,079.
Nella tabella che precede viene riportato, tra l’altro, il valore dell’attivo netto destinato alle prestazioni alla chiusura dell’esercizio e il numero di quote che lo rappresenta. La differenza tra il controvalore delle quote emesse e quello delle quote annullate, pari a € 1.197.206, corrisponde al saldo della gestione previdenziale (punto 10 del conto economico). Il controvalore della variazione del valore quota corrisponde invece alla somma del margine della gestione finanziaria e del saldo della gestione amministrativa (rispettivamente punti 50 e 60 del conto economico), al lordo dell’imposta sostitutiva di competenza dell’esercizio (punto 80 del conto economico).
3.3.3.1 - Informazioni sullo Stato Patrimoniale
ATTIVITA’
20 - INVESTIMENTI IN GESTIONE | € 12.221.950 |
Le risorse sono affidate ai Gestori, come precisato nelle informazioni generali; la gestione del patrimonio avviene attraverso mandati che non prevedono il trasferimento di titolarità degli investimenti effettuati.
La suddivisione degli investimenti fra i gestori è la seguente:
Denominazione | Ammontare di risorse gestite |
Xxxxxx XXX | 0.000.000 |
Xxxxxxx Xxxxxxx XXX | 6.047.184 |
Totale | 12.156.920 |
L’ammontare delle risorse affidate in gestione alla chiusura dell’esercizio è rappresentato, in bilancio, dal totale degli investimenti in gestione, voce 20 dell’attivo, al netto delle passività finanziarie, voce 20 del passivo. Tale valore (€ 12.214.129) diverge dalle risorse effettive riportate in tabella per effetto delle poste di bilancio che, pur ricomprese nelle voci suddette, non sono strettamente disponibili al gestore.
In particolare, si evidenziano:
Voce 20 Attivo:
- crediti previdenziali (trasferimenti di posizioni individuali per cambio comparto): 58.663;
Voce 20 Passivo:
- commissioni di banca depositaria: € 436;
- oneri di controllo della gestione finanziaria: € 1.018
a) Depositi bancari | € 370.557 |
La voce è composta da depositi nei conti correnti di gestione detenuti presso la Banca depositaria per € 370.557.
c), d), h) Xxxxxx detenuti in portafoglio
Si riporta di seguito l’indicazione del totale dei titoli detenuti in portafoglio, per € 11.764.652, ordinati per valore decrescente dell’investimento e specificando il valore dell’investimento stesso e la quota sul totale delle attività pari a
€ 12.318.835:
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
AMUNDI-IND MSCI NTH AMER-OEC | LU0557865770 | I.G - OICVM UE | 1.830.557 | 14,86 |
EURIZON FUND-EQUITY USA-XH H | LU1734076372 | I.G - OICVM UE | 1.699.716 | 13,80 |
AMUNDI-BD EUR GV-XEURACC | LU1998921263 | I.G - OICVM UE | 1.308.845 | 10,62 |
EURIZON FUND-EQ EUROP LTE-ZH | LU0335977541 | I.G - OICVM UE | 589.430 | 4,78 |
AMUNDI-IND MSCI EUROPE-OEC | LU0557865424 | I.G - OICVM UE | 567.273 | 4,60 |
AMUNDI-EQUITY EMER FOC-XUSDA | LU1998920885 | I.G - OICVM UE | 350.025 | 2,84 |
EURIZON FUND-EQ EMMKT LTE-Z | LU0457148020 | I.G - OICVM UE | 343.690 | 2,79 |
CCTS EU 15/12/2020 FLOATING | IT0005056541 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 301.765 | 2,45 |
AMUNDI-BD EURO CORP-XEURACC | LU1998921008 | I.G - OICVM UE | 270.257 | 2,19 |
EURIZON FUND-EQ NO AM LTE-ZH | LU0335978275 | I.G - OICVM UE | 250.095 | 2,03 |
EURIZON FUND-EQ JAPAN LTE-ZH | LU0335978515 | I.G - OICVM UE | 241.153 | 1,96 |
AMUNDI FDS-ID MSCI JAPN-OE | LU0996180609 | I.G - OICVM UE | 228.271 | 1,85 |
US TREASURY N/B 31/07/2021 2,25 | US912828WY26 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 195.125 | 1,58 |
US TREASURY N/B 15/05/2046 2,5 | US912810RS96 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 179.114 | 1,45 |
AMUNDI-EURO INFL BN-XEURACC | LU1998921420 | I.G - OICVM UE | 174.636 | 1,42 |
CERT DI CREDITO DEL TES 29/06/2021 ZERO COUPON | IT0005371247 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 168.109 | 1,36 |
US TREASURY N/B 15/08/2024 2,375 | US912828D564 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 162.340 | 1,32 |
BUONI ORDINARI DEL TES 30/04/2020 ZERO COUPON | IT0005387086 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 161.285 | 1,31 |
US TREASURY N/B 31/08/2023 1,375 | US9128282D10 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 156.074 | 1,27 |
US TREASURY N/B 15/08/2027 2,25 | US9128282R06 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 129.937 | 1,05 |
CERT DI CREDITO DEL TES 30/03/2020 ZERO COUPON | IT0005329336 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 127.179 | 1,03 |
US TREASURY N/B 15/05/2022 1,75 | US912828SV33 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 117.927 | 0,96 |
EURIZON-EQ PAC EX JP LTE-ZHE | LU0335978861 | I.G - OICVM UE | 117.926 | 0,96 |
US TREASURY N/B 15/11/2028 5,25 | US912810FF04 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 113.377 | 0,92 |
AMUNDI MSCI PAC X-J-OE | LU0557865853 | I.G - OICVM UE | 98.009 | 0,80 |
FRANCE (GOVT OF) 25/11/2026 ,25 | FR0013200813 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 87.381 | 0,71 |
US TREASURY N/B 15/11/2041 3,125 | US912810QT88 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 79.816 | 0,65 |
US TREASURY N/B 30/09/2026 1,625 | US912828YG91 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 76.481 | 0,62 |
US TREASURY N/B 31/10/2021 1,25 | US912828T677 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 70.784 | 0,57 |
US TREASURY N/B 15/08/2042 2,75 | US912810QX90 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 66.585 | 0,54 |
US TREASURY N/B 31/10/2020 1,75 | US912828WC06 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 62.372 | 0,51 |
US TREASURY N/B 15/08/2046 2,25 | US912810RT79 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 60.588 | 0,49 |
US TREASURY N/B 15/08/2022 1,625 | US912828TJ95 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 59.687 | 0,48 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/02/2037 4 | IT0003934657 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 56.670 | 0,46 |
US TREASURY N/B 15/05/2026 1,625 | US912828R366 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 52.842 | 0,43 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 30/04/2025 1,6 | ES00000126Z1 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 52.108 | 0,42 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 15/11/2024 1,45 | IT0005282527 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 51.043 | 0,41 |
BUONI ORDINARI DEL TES 28/02/2020 ZERO COUPON | IT0005381832 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 46.040 | 0,37 |
US TREASURY N/B 31/07/2020 2,625 | US912828Y461 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 42.081 | 0,34 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/06/2021 ,45 | IT0005175598 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 38.326 | 0,31 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/08/2029 3 | IT0005365165 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 35.720 | 0,29 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 30/07/2023 ,35 | ES0000012B62 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 35.715 | 0,29 |
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 30/07/2028 1,4 | ES0000012B88 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 32.650 | 0,27 |
Denominazione | Codice ISIN | Categoria bilancio | Valore Euro | % |
US TREASURY N/B 15/02/2039 3,5 | US912810QA97 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q OCSE | 31.280 | 0,25 |
FRANCE (GOVT OF) 25/07/2027 1,85 | FR0011008705 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 27.755 | 0,23 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/03/2032 1,65 | IT0005094088 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 26.329 | 0,21 |
BUONI POLIENNALI DEL TES 01/12/2028 2,8 | IT0005340929 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q IT | 26.044 | 0,21 |
BELGIUM KINGDOM 22/06/2026 1 | BE0000337460 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 24.764 | 0,20 |
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 15/08/2026 0 | DE0001102408 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 24.620 | 0,20 |
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 15/02/2029 ,25 | DE0001102465 | I.G - TStato Xxx.Xxx Q UE | 24.016 | 0,19 |
Altri | 690.840 | 5,61 | ||
Totale portafoglio | 11.764.752 | 95,46 |
Operazioni di acquisto e vendita titoli stipulate e non regolate
Non vi sono operazioni di acquisto e vendita titoli stipulate e non regolate.
Posizioni in contratti derivati
Alla data del 31.12.2019 non risultano posizioni in contratti derivati.
Posizioni di copertura del rischio di cambio
Si riporta l’indicazione delle posizioni di copertura del rischio di cambio:
Divisa | Tipo posizione | Nominale | Cambio | Valore € |
CAD | CORTA | 105.000 | 1,4598 | -71.928 |
CHF | CORTA | 70.000 | 1,0854 | -64.492 |
GBP | CORTA | 103.000 | 0,8508 | -121.063 |
JPY | CORTA | 22.500.000 | 121,9400 | -184.517 |
USD | CORTA | 1.300.000 | 1,1234 | -1.157.201 |
Totale | -1.599.201 |
Distribuzione territoriale degli investimenti
Si riporta la distribuzione territoriale degli investimenti:
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | Altri OCSE | Totale |
Titoli di Stato | 1.076.265 | 888.881 | 1.725.153 | 3.690.299 |
Quote di OICR | - | 8.074.353 | - | 8.074.353 |
Depositi bancari | 370.557 | - | - | 370.557 |
Totale | 1.446.822 | 8.963.234 | 1.725.153 | 12.135.209 |
Composizione per valuta degli investimenti
La composizione degli investimenti secondo la loro valuta di denominazione è la seguente:
Voci/Paesi | Titoli di Stato | Titoli di Capitale / OICVM | Depositi bancari | Totale |
EUR | 1.965.145 | 7.724.328 | 281.893 | 9.971.366 |
USD | 1.725.154 | 350.025 | 67.549 | 2.142.728 |
JPY | - | - | 4.909 | 4.909 |
GBP | - | - | 6.210 | 6.210 |
CHF | - | - | 1.768 | 1.768 |
SEK | - | - | 75 | 75 |
CAD | - | - | 8.153 | 8.153 |
Totale | 3.690.299 | 8.074.353 | 370.557 | 12.135.209 |
Durata media finanziaria
La seguente tabella indica la “duration media” finanziaria, espressa in anni, dei titoli in portafoglio, in relazione alle
tipologie più significative di titoli:
Voci/Paesi | Italia | Altri UE | Altri OCSE |
Titoli di Stato quotati | 2,693 | 11,335 | 7,724 |
L'indice misura la durata residua di un'obbligazione valutata in un'ottica puramente finanziaria; può essere utilizzato come primo approssimativo indicatore del rischio di un investimento obbligazionario. È ottenuta calcolando la media ponderata delle scadenze a cui saranno incassate le cedole e verrà rimborsato il capitale.
Posizioni in conflitto d’interesse
Al 31/12/2019 si segnalano le seguenti posizioni in conflitto di interesse:
Descrizione del titolo | Codice ISIN | Nominale | Divisa | Controvalore € |
AMUNDI-IND MSCI EUROPE-OEC | LU0557865424 | 303 | EUR | 567.273 |
AMUNDI FDS-ID MSCI JAPN-OE | LU0996180609 | 124 | EUR | 228.271 |
EURIZON-EQ PAC EX JP LTE-ZHE | LU0335978861 | 506 | EUR | 117.926 |
EURIZON FUND-EQ EMMKT LTE-Z | LU0457148020 | 1.199 | EUR | 343.690 |
AMUNDI-EURO INFL BN-XEURACC | LU1998921420 | 175 | EUR | 174.636 |
AMUNDI-BD EURO CORP-XEURACC | LU1998921008 | 270 | EUR | 270.257 |
AMUNDI-IND MSCI NTH AMER-OEC | LU0557865770 | 575 | EUR | 1.830.557 |
AMUNDI-IND MSCI EMU-OEC | LU0557865341 | 3 | EUR | 4.470 |
EURIZON FUND-EQUITY USA-XH H | LU1734076372 | 14.771 | EUR | 1.699.716 |
EURIZON FUND-EQ EUROP LTE-ZH | LU0335977541 | 3.674 | EUR | 000.000 |
XXXXXXX XXXX-XX XXXXX LTE-ZH | LU0335978515 | 1.867 | EUR | 241.153 |
EURIZON FUND-EQ NO AM LTE-ZH | LU0335978275 | 1.187 | EUR | 250.095 |
AMUNDI-BD EUR GV-XEURACC | LU1998921263 | 1.330 | EUR | 1.308.845 |
AMUNDI-EQUITY EMER FOC-XUSDA | LU1998920885 | 335 | USD | 350.025 |
AMUNDI MSCI PAC X-J-OE | LU0557865853 | 83 | EUR | 98.009 |
Totale | 8.074.353 |
Controvalore degli acquisti e delle vendite di strumenti finanziari
Voci/Paesi | Acquisti | Vendite | Differenza tra acquisti e vendite | Controvalore Totale Negoziato |
Titoli di Stato | -3.654.432 | 2.943.311 | -711.121 | 6.597.743 |
Quote di OICR | -5.000.768 | 4.006.764 | -994.004 | 9.007.532 |
Totale | -8.655.200 | 6.950.075 | -1.705.125 | 15.605.275 |
Riepilogo commissioni di negoziazione
Voci/Paesi | Comm. su acquisti | Comm. su vendite | Totale Commissioni | Controvalore Totale Negoziato | % sul volume negoziato |
Titoli di Stato | - | - | - | 6.597.743 | 0,000 |
Quote di OICR | - | - | - | 9.007.532 | 0,000 |
Totali | - | - | - | 15.605.275 | 0,000 |
l) Ratei e risconti attivi | € 19.226 |
La voce è composta dai proventi di competenza derivanti dalle operazioni finanziarie effettuate dai Gestori sino alla
data dell’ultima valorizzazione della quota dell’anno.
n) Altre attività della gestione finanziaria | € 62.240 |
La voce è composta dall’ammontare dei Crediti previdenziali inerenti agli switch in della valorizzazione di dicembre per
€ 58.663 e per € 3.577 quali crediti per commissioni di retrocessione spettanti dai gestori.
p) Xxxxxxx e crediti forward | € 5.275 |
La voce si riferisce alle plusvalenze in corso di maturazione alla data di chiusura dell’esercizio sulle posizioni aperte di
forward su cambi.
40 - ATTIVITA’ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 96.885 |
a) Cassa e depositi bancari | € 95.643 |
La voce comprende la quota parte del saldo banca e cassa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
d) Altre attività della gestione amministrativa | € 1.242 |
La voce comprende la quota parte delle altre attività della gestione amministrativa imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
50 – CREDITI DI IMPOSTA | € - |
Nessun credito del comparto nei confronti dell’erario si è generato nel 2019.
PASSIVITA’
10 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 226.865 |
a) Debiti della gestione previdenziale | € 226.865 |
La voce è composta come da tabella seguente:
Descrizione | Importo |
Debiti verso aderenti - Anticipazioni | 78.688 |
Debiti verso Fondi Pensione - Trasferimenti in uscita | 40.893 |
Debiti verso aderenti – Riscatto (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione ordinaria) | 27.582 |
Erario ritenute su redditi da capitale | 20.952 |
Debiti verso aderenti - Riscatto immediato (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | 19.512 |
Debiti verso aderenti - Riscatto immediato parziale (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | 13.182 |
Debiti verso aderenti - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | 10.797 |
Contributi da riconciliare | 7.987 |
Trasferimenti da riconciliare - in entrata | 7.238 |
Contributi da identificare | 34 |
Totale | 226.865 |
I contributi e i trasferimenti in entrata da riconciliare rappresentano contribuzioni incassate durante l’esercizio ma non ancora attribuite alle posizioni individuali in quanto il Fondo non disponeva delle informazioni necessarie per una corretta e univoca assegnazione ai singoli associati.
I contributi da rimborsare sono inerenti a somme da restituire ai datori di lavoro associati per eccesso di contribuzione.
I debiti verso aderenti per riscatto della posizione individuale, prestazione previdenziale, anticipazioni sono stati saldati nei primi mesi del 2019.
I debiti verso erario, relativi alle trattenute applicate sulle liquidazioni erogate nel mese di dicembre, sono stati versati entro la scadenza prevista dalla normativa vigente.
20 – PASSIVITA’ DELLA GESTIONE FINANZIARIA | € 7.821 |
d) Altre passività della gestione finanziaria | € 4.459 |
La voce è composta dagli oneri maturati e non ancora liquidati al gestore per commissioni di gestione (€ 3.005), dalle
commissioni dovute alla Banca depositaria (€ 436) e per altre commissioni (€ 1.018).
e) Debiti su operazioni forward / future | € 3.362 |
La voce evidenzia le minusvalenze su posizioni aperte in forward su cambi.
40 - PASSIVITÀ DELLA GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 9.016 |
b) Altre passività della gestione amministrativa | € 5.376 |
La voce comprende la quota parte delle passività della gestione amministrativa imputata al comparto come dettagliato nella parte generale della nota integrativa
c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € 3.640 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
50 – DEBITI DI IMPOSTA € 213.691
La voce si riferisce al debito del comparto nei confronti dell’erario in merito all’imposta sostitutiva sulle garanzie.
CONTI D’ORDINE
Contributi da ricevere | € 341.447 |
La voce evidenzia i crediti verso gli aderenti per le contribuzioni di competenza dell’esercizio che, per espressa deroga
al principio di competenza, vengono iscritte tra le entrate solo una volta incassate.
La somma indicata comprende: per € 82.951 le contribuzioni di cui alle distinte pervenute entro il 31 dicembre; per €
254.263 le contribuzioni di cui alle distinte ricevute nei primi mesi dell’anno 2020 con competenza 2019 e periodi precedenti; per € 4.234 i crediti verso datori di lavoro per ristori da ricevere di competenza del 2019.
Valute da regolare | € -1.599.201 |
La voce rappresenta il valore sottostante dei contratti derivati al 31 dicembre 2019 a copertura del rischio di cambio.
3.4.3.2 - Informazioni sul Conto Economico
10 - SALDO DELLA GESTIONE PREVIDENZIALE | € 1.197.206 |
a) Contributi per le prestazioni | € 1.816.695 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Contributi | 1.341.125 |
Trasferimenti in ingresso per conversione comparto (switch in) | 285.185 |
Trasferimenti in ingresso da altre forme pensionistiche complementari | 182.645 |
TFR pregresso | 7.740 |
Totale | 1.816.695 |
I contributi complessivamente incassati ed attribuiti alle posizioni individuali, distinti per fonte contributiva, sono indicati nella seguente tabella:
Aderente | Datore di lavoro | TFR | Totale | |
Contributi al 31.12.2019 | 551.145 | 311.717 | 478.263 | 1.341.125 |
b) Anticipazioni | € - 180.351 |
La voce si riferisce a quanto erogato a titolo di anticipazione agli aderenti richiedenti e aventi diritto, nel rispetto di quanto previsto dalla normativa vigente.
c) Trasferimenti e riscatti | € - 235.196 |
La voce si articola come segue:
Descrizione | Importo |
Trasferimenti in uscita posizioni individuali per conversione comparto (switch out) | -111.598 |
Trasferimenti posizione in uscita verso altre forme pensionistiche complementari | -40.983 |
Liquidazione posizioni – Riscatto (settore pubblico - art. 10 d.lgs 124/1993 - tassazione ordinaria) | -27.581 |
Liquidazione posizioni - Riscatto immediato parziale (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | -24.726 |
Liquidazione posizioni - Riscatto immediato (settore privato - art. 14, c. 5, d.lgs. 252/2005) | -19.511 |
Liquidazione posizioni - Riscatto agevolato (settore pubblico - art. 10 d. lgs 124/1993 - tassazione separata) | -10.797 |
Totale | -235.196 |
e) Erogazioni in forma di capitale | € 203.942 |
La voce rappresenta l’ammontare delle somme erogate nell’esercizio a titolo di prestazioni previdenziali.
30 – RISULTATO GESTIONE FINANZIARIA INDIRETTA | € 1.662.522 |
Le voci 30 a) e b) sono così composte:
Descrizione | Dividendi e interessi | Profitti e perdite da operazioni finanziarie |
Titoli di Stato | 59.607 | 214.003 |
Quote di OICVM | - | 1.452.175 |
Depositi bancari | 798 | 18.000 |
Risultato della gestione cambi | - | -93.992 |
Retrocessione commissioni | - | 15.761 |
Commissioni di negoziazione | - | - |
Altri ricavi | - | 12 |
Altri costi | - | -3.842 |
Totale | 60.405 | 1.602.117 |
Gli altri costi sono costituiti da bolli, spese e oneri bancari (€ 256), da oneri della gestione amministrativa riconducibili al patrimonio (€ 3.584) e da arrotondamenti passivi (€ 2); gli altri ricavi sono costituiti da sopravvenienze attive (€ 6.478), da proventi diversi (€ 1.713), e da arrotondamenti attivi (€ 7).
40 – ONERI DI GESTIONE | € - 13.448 |
La voce comprende le commissioni dovute ai gestori per € 11.075 per l’attività di gestione ed il compenso riconosciuto alla Banca Depositaria per € 2.373.
Commissioni di gestione | |
Xxxxxx XXX X.x.X. | 0.000 |
Xxxxxxx Xxxxxxx XXX | 5.505 |
Totale | 11.075 |
60 – SALDO GESTIONE AMMINISTRATIVA | € 0 |
a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi | € 16.736 |
L’importo è così composto:
Quote associative | 11.632 |
Entrate a copertura oneri amministrativi riconducibili al patrimonio | 3.583 |
Quote iscrizione | 795 |
Ulteriori trattenute per copertura oneri amministrativi (quote associative) Entrate a copertura oneri amministrativi riscontate? | 726 |
b) Oneri per servizi amministrativi acquisiti da terzi | € - 5.915 |
La voce si riferisce alla quota parte del costo sostenuto per servizi amministrativi acquistati da terzi, imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
c) Spese generali ed amministrative | € - 4.129 |
La voce comprende la quota parte delle spese generali e amministrative sostenute dal Fondo imputata al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
d) Spese per il personale | € - 8.361 |
La voce comprende le quote parte dei costi sostenuti per il direttore del fondo e per il personale distaccato della funzione finanza, imputate al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
g) Xxxxx e proventi diversi | € 5.309 |
La voce comprende la quota parte dei proventi e degli oneri della gestione amministrativa imputati al comparto come indicato nella parte generale della nota integrativa.
i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi | € - 3.640 |
La voce rappresenta la quota di entrate destinate alla copertura degli oneri amministrativi rinviate a copertura delle spese degli esercizi futuri.
80 - IMPOSTA SOSTITUTIVA | € - 294.219 |
La voce, di segno negativo, rappresenta il costo d’imposta di competenza dell'esercizio, calcolato secondo quanto previsto
dalla normativa vigente.
Il Presidente
(Xxxxxxx XXXXXXXXXXX)
Xxxxxxx, 00 marzo 2020 per il C.d.A. di FONDEMAIN